Mai multe intervale de timp pot multiplica returnările

Pentru a câștiga în mod constant bani pe piețe, comercianții trebuie să învețe cum să identifice o tendință de bază și să tranzacționeze în consecință. Clișeele obișnuite includ: „tranzacționați cu trendul”, „nu luptați cu banda” și „trendul este prietenul dvs.”.

Tendințele pot fi clasificate ca primare, intermediare și pe termen scurt. Cu toate acestea, piețele există în mai multe intervale de timp simultan. Ca atare, pot exista tendințe contradictorii într-un anumit stoc, în funcție de intervalul de timp luat în considerare. Nu este ieșit din comun ca un stoc să se afle într-o creștere primară în timp ce este angajat în tendințele de scădere intermediare și pe termen scurt.

De obicei, comercianții începători sau începători se blochează pe un anumit interval de timp, ignorând tendința primară mai puternică. În mod alternativ, comercianții pot tranzacționa tendința principală, dar subestimând importanța rafinării intrărilor lor într-un interval de timp ideal pe termen scurt. Citiți mai departe pentru a afla ce interval de timp trebuie să urmăriți pentru cele mai bune rezultate de tranzacționare.

Ce perioade de timp trebuie să urmăriți?

O regulă generală este aceea că, cu cât este mai lung intervalul de timp, cu atât sunt mai fiabile semnalele. Pe măsură ce te descurci în intervalele de timp, graficele devin mai poluate cu mișcări false și zgomot. În mod ideal, comercianții ar trebui să utilizeze un interval de timp mai lung pentru a defini tendința principală a tranzacțiilor. (Pentru mai multe detalii, consultați Tendințele pe termen scurt, intermediar și pe termen lung .)

Odată ce tendința de bază este definită, comercianții pot utiliza intervalul de timp preferat pentru a defini tendința intermediară și un interval de timp mai rapid pentru a defini tendința pe termen scurt. Câteva exemple de utilizare a mai multor intervale de timp ar fi:

• Un comerciant swing, care se concentrează pe graficele zilnice pentru decizii, ar putea utiliza diagramele săptămânale pentru a defini tendința principală și graficele de 60 de minute pentru a defini tendința pe termen scurt.
• Un comerciant de zi ar putea tranzacționa graficele de 15 minute, ar putea folosi diagrame de 60 de minute pentru a defini tendința principală și un grafic de cinci minute (sau chiar un grafic) pentru a defini tendința pe termen scurt.
• Un comerciant pe poziții pe termen lung s-ar putea concentra pe graficele săptămânale în timp ce utilizează diagrame lunare pentru a defini tendința principală și graficele zilnice pentru a rafina intrările și ieșirile.

Selecția ce grup de intervale de timp să folosească este unică pentru fiecare comerciant în parte. În mod ideal, comercianții vor alege intervalul de timp principal de care sunt interesați, apoi vor alege un interval de timp deasupra acestuia și de dedesubt, pentru a completa intervalul de timp principal. Ca atare, ar utiliza graficul pe termen lung pentru a defini tendința, graficul pe termen intermediar pentru a oferi semnalul de tranzacționare și graficul pe termen scurt pentru a rafina intrarea și ieșirea. O notă de avertizare este însă să nu fii prins de zgomotul unui grafic pe termen scurt și să analizezi excesiv un comerț. Graficele pe termen scurt sunt de obicei utilizate pentru a confirma sau elimina o ipoteză din graficul primar.

Exemplu comercial

Holly Frontier Corp. (NYSE: HFC), fostă Holly Corp., a început să apară pe unele dintre ecranele noastre de acțiuni la începutul anului 2007, pe măsură ce s-a apropiat de cel mult 52 de săptămâni și arăta o putere relativă față de alte stocuri din sectorul său. După cum puteți vedea din graficul de mai jos, graficul zilnic a arătat o gamă de tranzacționare foarte strânsă, formată peste mediile sale simple și în mișcare de 20 de zile. Bollinger Bands au evidențiat, de asemenea, o contracție accentuată din cauza scăderii volatilității și a avertizării unei eventuale surplusuri pe parcurs. Deoarece graficul zilnic este intervalul de timp preferat pentru identificarea tranzacțiilor potențiale în swing, ar trebui să fie consultat graficul săptămânal pentru a determina tendința principală și a verifica alinierea acesteia la ipoteza noastră.

Grafic de StockCharts.com - Figura 1

O scurtă privire asupra săptămânalului a dezvăluit că HOC nu numai că prezenta forță, ci și că a fost foarte aproape de a face noi recorduri. În plus, a fost prezentată o posibilă retragere parțială în intervalul de tranzacționare stabilit, semnalând că în curând se poate produce o întrerupere.

Obiectivul proiectat pentru o astfel de ieșire a fost un 20 de suculente. Cu cele două diagrame în sincronizare, HOC a fost adăugat pe lista de urmărire ca comerț potențial. Câteva zile mai târziu, HOC a încercat să se desprindă și, după o săptămână și jumătate volatilă, HOC a reușit să se închidă pe întreaga bază.

Grafic de StockCharts.com - Figura 2

HOC a fost un comerț foarte dificil de făcut la punctul de ieșire din cauza volatilității crescute. Cu toate acestea, aceste tipuri de declanșări oferă, de obicei, o intrare foarte sigură la primul pullback în urma declanșării. Când s-a confirmat întreruperea în graficul săptămânal, probabilitatea de eșec în graficul zilnic s-ar reduce semnificativ dacă s-ar putea găsi o intrare adecvată. Utilizarea mai multor intervale de timp a ajutat la identificarea fundului exact al retragerii la începutul lunii aprilie 2007. Graficul de mai jos arată o lumânare de ciocan care se formează pe media simplă în mișcare de 20 de zile și pe mijlocul suportului Bollinger Band®. De asemenea, arată HOC-ul care se apropie de punctul de ieșire anterior, care, de obicei, oferă și sprijin. Înscrierea ar fi fost în momentul în care stocul a eliminat cea mai mare lumânare a ciocanului, de preferință cu o creștere a volumului.

Grafic de StockCharts.com - Figura 3

Prin săturarea la un interval de timp mai mic, a devenit mai ușor să se identifice că retragerea se apropia de sfârșit și că potențialul unei declanșări era iminent. Figura 4 prezintă o diagramă de 60 de minute, cu un canal clar descendent. Observați modul în care HOC a fost doborât în ​​mod constant de media în mișcare simplă din 20 de perioade. O notă importantă este că majoritatea indicatorilor vor funcționa și pe mai multe intervale de timp. HOC s-a închis peste maximul zilnic anterior în prima oră de tranzacționare la 4 aprilie 2007, semnalând intrarea. Următoarea lumânare de 60 de minute a confirmat clar că retragerea s-a terminat, cu o mișcare puternică a creșterii în volum.

Grafic de StockCharts.com - Figura 4

Comerțul poate continua să fie monitorizat pe mai multe intervale de timp cu o greutate mai mare alocată tendinței mai lungi.

Figura 5 arată modul în care a fost atinsă ținta HOC.

Grafic de StockCharts.com - Figura 5

rezumat

Luând timp pentru a analiza mai multe intervale de timp, comercianții își pot crește considerabil șansele pentru o tranzacție de succes. Revizuirea graficelor pe termen lung poate ajuta comercianții să își confirme ipotezele, dar, mai important, poate avertiza și comercianții cu privire la momentul în care intervalele de timp separate sunt în dezacord. Prin utilizarea unor intervale de timp mai restrânse, comercianții se pot îmbunătăți foarte mult la intrările și ieșirile lor. În cele din urmă, combinarea mai multor intervale de timp permite comercianților să înțeleagă mai bine tendința tranzacțiilor și să insufle încredere în deciziile lor.