Top 3 ETF-uri cu capac mic pentru 2019

Acțiunile cu capacități mici și fondurile tranzacționate pe bursă (ETF) tind să aibă mai mult potențial de creștere decât omologii lor cu capacități mari, deși există, de asemenea, mai mult loc pentru volatilitate. Acestea fiind spuse, condițiile economice din prima jumătate a anului 2019 implică posibilitatea unei performanțe solide pentru plafoanele mici.

Cheie de luat cu cheie

• Stocurile cu capacități mici au tendința de creștere mai mare decât omologii lor cu capacități mari.
• Această creștere are însă un risc și o volatilitate mai mari.
• Investiția în acțiuni cu capacități mici este simplificată folosind ETF-uri care captează o gamă largă a segmentului de piață.

Condițiile de creștere a plafoanelor mici au început să se contureze înainte de alegerea lui Donald Trump, însă noua administrație a contribuit la peisajul îmbunătățit pentru această clasă de investiții. Posibilitatea unui cadru de reglementare mai favorabil în industria financiară, de exemplu, sugerează că întreprinderile mai mici vor avea acces la capitalul de care au nevoie pentru a crește.

Între timp, piața consideră reforma fiscală și o reducere a impozitelor pe profit ca un potențial catalizator al stocurilor mai mici. Reforma fiscală poate fi deosebit de benefică pentru această clasă de active, deoarece companiile mai mici depind de vânzările interne pentru majoritatea veniturilor lor, în timp ce marile companii multinaționale obțin venituri semnificative peste mări. Un studiu realizat de Goldman Sachs a evidențiat capacele mici ca fiind una dintre categoriile de stocuri care ar beneficia cel mai mult de la adoptarea reformei fiscale.

Fondurile din acest articol au fost alese pe baza performanței și a activelor aflate în administrare. Cifrele de performanță din prezent (YTD) reflectă perioada de la 1 ianuarie 2018 până la 4 mai 2019. Cifrele sunt actuale începând cu 4 mai 2019.

1. ETF iShares Russell 2000 Growth (IWO)

• Emitent: BlackRock, Inc. (BLK)
• Volumul mediu: 1, 3 milioane de acțiuni
• Active nete: 9, 3 miliarde USD
• Randament: 0, 62%
• Returnare YTD: 20%
• Raport cheltuieli (net): 0, 24%

Acest fond cu capacități mici urmărește popularul Index Russell 2000, care selectează acțiunile americane care se situează între 1.001 și 3.000 în ceea ce privește capitalizarea pieței. În prezent, în portofoliul IWO există 1.166 de participații. ETF face o treabă excelentă de a-și potrivi indicele și chiar îl depășește ocazional. Răspândirile sunt foarte strânse, iar lichiditatea este excelentă în comparație cu alte fonduri care urmăresc acest indice.

Primele trei sectoare ale OII - tehnologie, asistență medicală și industrie - reprezintă peste 60% din exploatațiile sale. Veți găsi, de asemenea, câteva micro-capace în combinație, care scade capacul mediu de piață ETF în scădere în raport cu alte fonduri din această categorie. Randamentele anuale anuale, de trei și cinci ani sunt de 30, 51%, 16, 45% și, respectiv, 14, 34%.

2. ETF-ul iShares Core S&P Small Cap Cap (IJR)

• Emitent: BlackRock
• Volumul mediu: 3, 3 milioane de acțiuni
• Active nete: 45 miliarde de dolari
• Randament: 1, 37%
• Returnare YTD: 14%
• Raport cheltuieli (net): 0, 07%

Acest fond bine stabilit este unul dintre cele mai mari și mai populare în spațiul cu capacitate mică. Acesta urmărește S&P Small Cap 600, care reprezintă aproximativ 3% din piața valorilor mobiliare din SUA. Diferențele extrem de stricte și lichiditatea profundă (3.383.806 acțiuni în volum zilnic mediu) fac acest fond atractiv pentru orice tip de investitor, iar costurile de deținere ale acestuia sunt mici în comparație cu Vanguard Small-Cap 600 ETF (VIOO) și SPDR S&P 600 Small Cap ETF (SLY), care urmăresc același index.

Primele trei sectoare ale IJR sunt cele financiare, industriale și tehnologice, reprezentând împreună peste 50% din portofoliul fondului. Randamentele anuale anuale, de trei și cinci ani sunt de 32, 40%, 19, 27% și, respectiv, 15, 39%.

3. ETF Vanguard Small Cap (VB)

• Emitent: Vanguard
• Volumul mediu: 1, 2 milioane de acțiuni
• Active nete: 97, 63 miliarde USD
• Randament: 1, 19%
• Returnare YTD: 20%
• Raport cheltuieli (net): 0, 05%

Acest fond urmărește CRSP US Small Cap Index, care ridică de la aproximativ 2% până la 15% din stocurile disponibile la tranzacționare publică. Cu volumele zilnice medii care se apropie de 100 de milioane de dolari, costurile de deținere scăzute și împrumuturile stricte, VB oferă o expunere solidă la piața cu capacități mici pentru fiecare clasă de investitori.

Fondul este înclinat spre industrie și tehnologie, fiecare reprezentând aproximativ 16% din participațiile ETF. Randamentele anuale pe un an, trei și cinci ani sunt de 23, 71%, 15, 15% și, respectiv, 13, 08%.