Fonduri structurate definite
Fondurile structurate sunt un tip de fond care combină atât capitaluri proprii, cât și produse cu venit fix pentru a oferi investitorilor un anumit grad de protecție a capitalului și de apreciere a capitalului. Aceste fonduri de obicei investesc majoritatea portofoliului în valori mobiliare cu venituri fixe pentru a oferi fondului protecția capitalului deseori cu rambursarea principală și câștigul suplimentar al plăților de dobânzi. Fondurile structurate folosesc de asemenea opțiuni, futures și alte instrumente derivate, adesea legate de indici de piață, pentru a oferi expunere la aprecierea capitalului.
Defalcarea fondurilor structurate
Fondurile structurate sunt portofolii gestionate oferite investitorilor de pe piață în diverse moduri. Ele reprezintă o formă de produs structurat disponibilă de obicei investitorilor cu amănuntul.
Aceste produse sunt atractive pentru investitorii care doresc investiții conservatoare, cu protecție dezavantaj, care ar dori, de asemenea, să obțină câștiguri din partea mișcărilor de pe piață. Produsele și garanțiile exacte vor varia în funcție de fond. Este frecvent ca investitorii să identifice aceste fonduri prin intermediul platformei de brokeraj. Acestea pot fi publicitate împreună cu fonduri de pe piața monetară sau incluse ca opțiune cu produse bancare mai complexe. Aceste fonduri pot utiliza certificate de depozit ca parte a venitului fix al investiției.
Fondurile structurate investesc atât în investiții cu venituri fixe, cât și în instrumente derivate. Ele sunt adesea legate de indici de piață. În mod obișnuit, acestea nu oferă lichiditate și trebuie păstrate pe o perioadă specificată. Majoritatea fondului este investit în diferite tipuri de titluri cu venituri fixe, ceea ce necesită perioada de deținere pe termen lung pentru investitori. Porțiunea rămasă integrează componenta legată de piață prin utilizarea de instrumente derivate. Aproximativ 20% din activele deținute în fonduri structurate sunt investite în swaps, opțiuni, futures și alte instrumente derivate care sunt legate de returnarea unui indice de piață. Această porțiune a fondului urmărește să genereze un profit suplimentar pentru investitori.
Fondurile structurate pot fi o investiție bună pentru investitorii care doresc o conservare a capitalului pe termen lung, cu potențial ascendent. Acestea pot oferi randamente dincolo de fondurile standard de pe piața monetară și conturile de economii cu randament ridicat.
În general, fondurile structurate vor garanta o parte din investiția totală. De exemplu, dacă un fond structurat S&P 500 protejează 80% din capitalul său principal, aceasta înseamnă că va investi 80% din fondurile sale în produse cu venituri fixe, cu șanse mici să scadă sub valoarea principală. Restul fondului este investit în instrumente derivate care sunt expuse la indicele S&P 500. Investitorul va câștiga pe măsură ce S&P 500 avansează și poate suferi pierderi pe măsură ce scade, dar fondul nu va scădea sub 80% din valoarea sa inițială.
Investiția fondurilor structurate
Fidelity oferă investitorilor opțiunea de a investi în fonduri structurate prin intermediul platformei sale. Oferă fonduri legate de indicele Euro STOXX 50, indicele S&P 500, indicele S&P 500 cu volatilitate scăzută și diviziunea medie industrială Dow Jones.
Goldman Sachs este emitentul principal al portofoliului de fonduri structurate legate de media industrială Dow Jones. Fondul investește majoritatea portofoliului în certificate de depozit. Utilizează o rată a plafonului de la 50% la 58% pentru randamentele mediei industriale Dow Jones.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.