Definiția raportului de capitaluri proprii

Care este raportul de capitaluri proprii?

Proprietatea acționarilor arată cât din activele companiei sunt finanțate din acțiuni. Cu cât este mai scăzut raportul, cu atât mai multe datorii au fost folosite pentru a-și plăti activele. De asemenea, arată cât de mult ar primi acționarii în cazul unei lichidări la nivelul întregii companii.

Raportul, exprimat în procente, este calculat prin împărțirea capitalurilor totale ale acționarilor la totalul activelor firmei și reprezintă cantitatea de active la care acționarii au o creanță reziduală. Cifrele utilizate pentru calcularea raportului sunt preluate din bilanțul companiei.

Cheie de luat cu cheie

• Proprietatea acționarilor arată cât din activele unei companii sunt finanțate din capitalurile proprii.
• Cu cât raportul unei firme este mai aproape de 100%, cu atât mai multe active au finanțat cu capitaluri proprii în loc să preia datoriile.
• Raportul relevă cât de mult depinde o companie de datoriile și cât de stabilă poate fi financiară pe termen lung.

Formula pentru raportul de acțiuni al acționarilor este

Proporția capitalului acționar = Total acțiuni ale acționarilor Total active \ text {Proporția capitalului acționarului} = \ dfrac {\ text {Total acțiuni ale acționarilor}} {\ text {Total active}} Proprietate acționar total = Total activeTotal capitaluri proprii

01:29

Care este raportul de capitaluri proprii?

Ce vă spune raportul de capitaluri proprii?

Bilanțul este stabilit în formatul următoarei ecuații contabile:

SE = A − Lwhere: SE = Actionarii 'EquityA = Active \ begin {align} & \ text {SE} = \ text {A} - \ text {L} \\ & \ textbf {unde:} \\ & SE = \ text {Capitaluri proprii} \\ & A = \ text {Active} \\ & L = \ text {Pasive} \ end {aliniat} SE = A − Lwhere: SE = Actionariat 'EquityA = Active

Dacă o companie și-a vândut toate activele în numerar și și-a achitat toate datoriile, orice numerar rămas este egal cu capitalul firmei. Capitalul propriu al acționarilor unei companii este suma acțiunilor comune, a capitalului plătit suplimentar și a veniturilor păstrate. Suma acestor părți este considerată a fi adevărata valoare a unei afaceri.

Atunci când raportul de acțiuni al acționarilor unei companii se apropie de 100%, înseamnă că compania și-a finanțat aproape toate activele cu capitaluri proprii, în loc să își asume datorii. Calcularea raportului pentru o companie nu are atât de mare semnificație până când îl comparați cu referințele din industrie și concurenți, întrucât fiecare industrie are propriul său standard sau nivelul normalizat al capitalului propriu al activelor.

Exemplu de utilizare a acțiunii acționarului

Spuneți că analizați o companie pentru investiții potențiale și doriți să evaluați ABC Widgets, Inc. în ceea ce privește puterea financiară și situația globală a datoriei. Începeți prin calcularea raportului său de capitaluri proprii. Din bilanțul companiei, vedeți că are active totale de 3, 0 milioane dolari, pasive totale de 750 000 USD și capitaluri proprii totale de 2, 25 milioane USD. Calculați raportul după cum urmează:

• Proprietatea acționarilor = 2.250.000 $ / 3.000.000 = .75 sau 75%

Acest lucru vă spune că ABC Widgets a finanțat 75% din activele sale cu capitaluri proprii, ceea ce înseamnă că doar 25% sunt finanțate din datorii. Cu alte cuvinte, dacă ABC Widgets și-ar lichida toate activele pentru a-și achita datoria, acționarii ar păstra 75% din resursele financiare ale companiei.

Cum are loc o lichidare a companiei

Dacă o afacere alege să lichideze, toate activele companiei sunt vândute, iar creditorii și acționarii acesteia au pretenții asupra activelor sale. Creditorii securizați au prima prioritate, bazată pe activele specifice care servesc drept garanție pentru o datorie.

Alți creditori, cum ar fi deținătorii de obligațiuni, sunt următorii în linie pentru a solicita active, urmate de acționari. Acționarii preferați au prioritate față de acționarii comuni atunci când o companie alege să lichideze. Un sold mai mare de active înseamnă că acționarii sunt mai susceptibili să primească anumite active în timpul lichidării. Cu toate acestea, există multe cazuri în care acționarii nu primesc nicio valoare, cum ar fi o situație de faliment atunci când o companie este obligată să lichideze.

Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.

Termeni înrudiți

Raportul datorie / capitaluri proprii - D / E Definiția Raportul datorie / capitaluri proprii (D / E) indică cantitatea de datorie pe care o companie o folosește pentru a-și finanța activele în raport cu valoarea capitalului propriu. mai mult echitate: Ce trebuie să știe investitorii Există diferite tipuri de capitaluri proprii, dar capitalul se referă de obicei la capitalul acționarilor, care reprezintă suma de bani care ar fi returnată acționarilor unei companii dacă toate activele ar fi lichidate și toate întreprinderile datoria a fost achitată. mai mult Înțelegerea echității acționarilor - SE Capitalul acționarilor (SE) este creanța proprietarului după scăderea pasivelor totale din activele totale. mai mult Cum funcționează raportul de îndatorare Un raport de indatorare este oricare dintre mai multe măsurători financiare care analizează cât de mult capital vine sub formă de datorie sau care evaluează capacitatea unei companii de a-și îndeplini obligațiile financiare. mai mult Ce ne spune raportul total datorie-capitalizare Raportul total datorie-capitalizare este un instrument care măsoară valoarea totală a datoriei restante a companiei ca procent din capitalizarea totală a firmei. Raportul este un indicator al pârghiei companiei, care este datoria folosită pentru achiziționarea de active. mai mult Cum funcționează raportul de angrenaj Raportul de angrenare este o măsură a pârghiei financiare care indică gradul în care operațiunile unei firme sunt finanțate din capitaluri proprii sau prin finanțarea creditorilor. mai multe link-uri partenere