Organizație de auto-reglementare - Definiția SRO
O organizație de auto-reglementare (SRO) este o organizație neguvernamentală care are puterea de a crea și de a aplica o industrie de sine stătătoare și reglementări și standarde profesionale. În cazul ORO financiare, cum ar fi o bursă, prioritatea este protejarea investitorului prin stabilirea regulilor, reglementărilor și stabilirea standardelor de proceduri care promovează etica, egalitatea și profesionalismul.
Exemple de organizații de auto-reglementare includ:
- Bursa din New York (NYSE)
- Asociația de planificare financiară (FPA)
- Chicago Trade Trade (CBOT)
- Consiliul American al Asiguratorilor de Viață (ACLI)
- Autoritatea de reglementare a industriei financiare, Inc. (FINRA)
- Corporația de compensare a veniturilor fixe (FICC)
- Opțiuni Clearing Corporation (OCC)
- Institutul American de Conturi Publice Certificate (AICPA)
De asemenea, pot exista organizații de autoreglementare specifice țării în care servesc, cum ar fi Organizația de reglementare a industriei investițiilor din Canada (IIROC) și Asociația fondurilor mutuale din India (AMFI). Unele industrii pot crea, de asemenea, SRO-uri, cu exemple de American Bar Association și Institutul de operații de energie nucleară (INPO).
Scopul SRO-urilor
Deși SRO-urile sunt organizații private, ele sunt încă supuse unei reglementări impuse de guvern într-o anumită măsură. Cu toate acestea, guvernul delege unele aspecte ale supravegherii industriei organizațiilor de autoreglare.
Orice legi sau reglementări guvernamentale aplicabile se vor aplica și vor fi în primul rând în timp ce cele stabilite de ORO devin suplimentare.
Întrucât SRO are o influență de reglementare asupra unei industrii sau profesii, poate servi adesea ca un paznic de pază împotriva fraudei sau a practicilor neprofesionale. Capacitatea unui SRO de a exercita autoritatea de reglementare nu provine dintr-o acordare de putere din partea guvernului.
În schimb, SRO-urile realizează deseori controlul prin mecanisme interne care reglementează fluxul operațiunilor de afaceri. Autoritatea poate proveni, de asemenea, dintr-un acord extern între întreprinderi similare. Scopul acestor organizații este de a guverna din interior evitând legăturile cu guvernanța unei țări.
Autoritatea organizațiilor de autoreglementare
După ce organizația de auto-reglementare stabilește regulamente și dispoziții care să ghideze activitatea, aceste reguli sunt obligatorii. Nerespectarea funcționării în conformitate cu reglementările date poate avea consecințe, iar o firmă trebuie să înțeleagă aceste reguli atunci când are în vedere asocierea cu SRO.
Mai mult, SRO poate stabili standarde pe care un profesionist sau o afacere trebuie să le îndeplinească pentru a deveni membru, cum ar fi să aibă un cadru educațional specificat sau să lucreze într-o manieră considerată etică de către industrie.
O funcție suplimentară întreprinsă de SRO este educarea investitorilor în practicile de afaceri adecvate. SRO va furniza informații și va permite contribuția cu privire la orice domenii de interes sau îngrijorare care pot include frauda sau alte activități neetice ale industriei. SRO poate ajuta, de asemenea, investitorii să înțeleagă cum funcționează investițiile lor și să sfătuiască metodele de atenuare a riscurilor potențiale asociate cu industria valorilor mobiliare.
Cheie de luat cu cheie
- Un SRO are puterea de a stabili standarde și reglementări din industrie.
- Deși SRO-urile pot fi deținute în mod privat, guvernul încă poate dicta politicile lor.
- Industriile pot grupa și începe propriile SRO-uri, ceea ce le permite să mențină competitivitatea și problemele de siguranță, în cazul în care lipsește supraveghere guvernamentală.
Exemplu din lumea reală
Ca exemplu, Autoritatea de reglementare a industriei financiare (FINRA) are puterea de a licența dealerii de valori mobiliare. Autoritatea lor include capacitatea de a audita dealerii și firmele asociate și de a asigura respectarea standardelor în vigoare în prezent. Obiectivul este de a promova practicile etice ale industriei și de a îmbunătăți transparența în sector.
FINRA supraveghează, de asemenea, arbitrajul între investitori, brokerii și alte părți implicate. Această supraveghere oferă un standard pentru soluționarea diferitelor dispute, deși limitează și acțiunile pe care o firmă le poate întreprinde în afara sistemului. FINRA nu este o organizație guvernamentală. În schimb, este o organizație privată populată de firme membre care constau în instituții financiare, cum ar fi brokerii și profesioniștii financiari.
Regulile și reglementările promovate și puse în aplicare de FINRA sunt, astfel, sub auspiciile unui cadru de autoreglare. Legile sau mandatele guvernamentale intră sub controlul Securities and Exchange Commission (SEC). Legile guvernului federal sau de stat vor înlocui orice reglementări specifice FINRA.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.