Microsoft poate cădea cu 11%, în ciuda prognozelor profitului

Stocul Microsoft Corp. (MSFT) a crescut cu 56% în ultimul an, determinat de creșterea veniturilor din creșterea explozivă a unității sale de cloud computing. Poate fi timpul pentru o respirație. Unii comercianți care optează pariază că acțiunile vor trage înapoi cu până la 11% în următoarele șase luni.

Opinia comercială pe termen scurt a comercianților contrastează cu estimările câștigurilor ale analistilor și cu țintele de preț. (A se vedea: Microsoft Stock poate crește 10% din Vânzări puternice în cloud. )

Datele MSFT de YCharts

Pariuri Bearish

Câțiva comercianți de opțiuni văd compania de software căzând până la data de 18 aprilie anul expirării. Cota de urs la greva de 105 dolari a înregistrat o creștere a dobânzii deschise la peste 10.000 de contracte, ceea ce este un pariu că acțiunile vor scădea. Pentru un cumpărător al acelor acțiuni pentru a obține un profit, stocul ar trebui să scadă sub 101, 50 USD. Valoarea ofertelor deschise este de aproximativ 3, 5 milioane de dolari, un pariu important.

O creștere de 8%

În schimb, analiștii care acoperă Microsoft văd că stocul crește cu peste 8% la 124 dolari. Aceștia sunt copleșitor de acțiuni, 91% din cei 34 de analiști care acoperă stocul au o notă de cumpărare sau mai mare. Există un singur analist cu rating de vânzare pe stoc.

Acest optimism provine din perspectivele câștigului lor. Analiștii văd că veniturile au urcat cu peste 10% în anul fiscal pe o creștere a veniturilor de peste 11% la 122, 9 miliarde de dolari. Analiștii și-au majorat estimările din iulie.

MSFT Anual EPS estimează datele de YCharts

Creștere puternică

De asemenea, analiștii consideră că creșterea continuă în anul fiscal 2020, deoarece veniturile cresc cu 15% și veniturile cu 10%. (A se vedea: Stocul Microsoft poate crește cu 12% pentru prognoze ridicate. )

Revenire tehnică

Pentru a fi siguri, graficele tehnice acceptă, de asemenea, viziunea înflăcărată a comercianților. Graficele sugerează că stocul ar putea pierde din forță, după ce tendința este mai mare într-o creștere ascendentă din aprilie. Indicele de rezistență relativă (RSI) a înregistrat o tendință mai scăzută, în ciuda prețului bursei continuând să creeze noi valori maxime, o divergență bearish, ceea ce sugerează că acțiunile vor scădea. RSI a început să fie în tendință mai scăzută în august, după ce a atins un nivel mai mare de 70%.

În timp ce elementele fundamentale ale acțiunilor arată puternic, acțiunile arată vulnerabile pentru o revenire în următoarele câteva luni pe baza graficului tehnic și a pariurilor de opțiuni. Acest avans poate fi doar pe termen scurt, atâta timp cât compania continuă să raporteze rezultate solide.

Michael Kramer este fondatorul Mott Capital Management LLC, un consilier de investiții înregistrat și administratorul portofoliului tematic de creștere pe termen lung, gestionat activ al companiei. Kramer cumpără și deține stocuri pe o durată de trei până la cinci ani. Faceți clic aici pentru bio-ul lui Kramer și a stocurilor din portofoliul său. Informațiile prezentate sunt destinate exclusiv scopurilor educaționale și nu intenționează să facă o ofertă sau o solicitare pentru vânzarea sau achiziționarea de titluri, investiții sau strategii de investiții specifice. Investițiile implică risc și, dacă nu se prevede altfel, nu sunt garantate. Asigurați-vă că vă consultați mai întâi cu un consilier financiar calificat și / sau profesionist în domeniul fiscal, înainte de a implementa orice strategie discutată aici. La cerere, consilierul va furniza o listă cu toate recomandările făcute în ultimele douăsprezece luni. Performanța trecută nu indică performanțele viitoare.