Cum să reechilibrați activele 401 (k)

Există un motiv întemeiat pentru importanța reechilibrării unui portofoliu. Nu numai reechilibrarea vă permite să cumpărați acțiunile și acțiunile fondurilor mutuale la un preț mai mic, dar vă obligă, de asemenea, să vindeți la unul mai mare. Reechilibrarea poate stimula, de asemenea, randamentul cu un sfert la sută sau mai mult. Dar, cum reechilibrați un portofoliu 401 (k)?

Uită-te la Whole Investment Pie

O greșeală frecventă pe care investitorii o fac este să nu privească întreaga lor plăcintă de investiții. Atunci când aveți în vedere alocarea activelor dvs., imaginați-vă că activele din fiecare cont de investiții se află de fapt într-un singur cont. Unul cont mare include contul dvs. de pensie 401 (k), Roth sau tradițional individual (IRA) și conturile dvs. de intermediere impozabilă de investiții. Imaginează-ți investițiile și conturile ca o plăcintă cu căpșuni, banane și rubarbe. Nu aveți o secțiune pentru căpșuni, alta pentru banană și o treime pentru rubarbură. Toate ingredientele din conturile dvs. intră în plăcinta de alocare a activelor.

Exemplu de reechilibrare

Kendra este la 30 de ani și relativ agresivă. Alocarea activelor sale este de 75% fonduri bursiere și 25% fonduri de obligațiuni. Își împarte cele trei fonduri de acțiuni în mod egal. Astfel se obține o alocare a activelor de 25% pentru fiecare fond mutual. Notă: Pentru conversația de alocare a activelor, nu vorbim despre conturi.

Kendra a avut două conturi de investiții separate, cu diferite investiții în fiecare. Alocarea activului ei este de 75% fonduri mutuale de acțiuni și 25% fonduri mutuale de obligațiuni .

Iată detaliile pentru fiecare cont la începutul anului:

Contul 1: 401 (k) 10.000 USD

• Fondul indicelui total al pieței bursiere de 5.000 USD (VTSMX)
• Fondul indicelui pieței obligațiunilor totale de 5.000 de dolari (VBMFX)

Contul 2: contul de investiții de brokeraj Fidelity 10.000 USD

• 5.000 de dolari Fondul de indici Ex-SUA din SUA (FidGity Spartan Global Index Index) (FSGDX)
• Fondul de creștere a dividendelor de avangardă de 5.000 USD (VDIGX)

Total active de investiții = 20.000 USD

Iată o defalcare detaliată a alocării activelor preferate din portofoliul total de investiții, inclusiv valorile contului:

• Investiții pe acțiuni de 75% - 15.000 USD
• Investiții în obligațiuni de 25% - 5.000 USD

Portofoliul ei era perfect echilibrat la începutul anului. Până la sfârșitul anului, unele fonduri au avansat, în timp ce altele au rămas. Iată cum arătau valorile ei la 31 decembrie.

Contul 1: 401 (k) 11 150 USD

• 5.900 dolari - Fond Vanguard Indicele pieței bursiere totale (VTSMX)
• 5.250 USD - Fondul indicelui pieței obligațiunilor totale (VBMFX)

Cont 2: Cont de investiții de brokeraj Fidelity 10.900 USD

• 5.300 USD - Fidelity Spartan Global ex Fondul de Index al SUA (FSGDX)
• 5.600 USD - Vanguard Dividend Growth Fund (VDIGX)

Până la sfârșitul anului, din cauza modificărilor valorilor activelor, valoarea portofoliului de investiții a crescut de la 20.000 USD la 22.050 dolari pentru o apreciere anuală a capitalului de 10, 25%. La sfârșitul anului, alocarea activelor sale a devenit:

• Investiții pe acțiuni de 76, 2% - 16.800 USD
• Investiții în obligațiuni de 23, 8% - 5.250 USD

În conformitate cu alocarea de active preferată, noua valoare a portofoliului pe clase de active trebuie să fie:

• Investiții pe acțiuni de 75% - 16.537, 50 USD
• Investiții în obligațiuni de 25% - 5.512, 50 USD

Scopul realocării activelor este de a returna procentele clasei de activ la alocarea prestabilită a activelor.

În mod ideal, în cursul lunii ianuarie, Kendra se va reechilibra pentru a reveni la alocarea inițială a activelor. Nu este sigură cum să cumpere și să vândă în mod optim fonduri pentru a-i reechilibra contul 401 (k). Până acum, ne-am uitat la portofoliul său total de investiții. Acum, să desfacem contul 401 (k).

Reechilibrarea celor 401 (k)

După reechilibrarea la 25% inițial din fiecare fond mutual, iată cum trebuie evaluat contul 401 (k):

• 5.512 USD (22.050 USD * 0.25) - Fondul de indicii pentru piața bursieră totală (VTSMX)
• 5.512 USD (22.050 USD * 0.25) - Fondul de vânzare a obligațiunilor pe piața totală a obligațiunilor (VBMFX)

Iată valoarea contului 401 (k) înainte de reechilibrarea:

• 5.900 dolari - Fond Vanguard Indicele pieței bursiere totale (VTSMX)
• 5.250 USD - Fondul indicelui pieței obligațiunilor totale (VBMFX)

Pentru a reechilibra la alocarea inițială a activelor în valoare de 5.900 de dolari, Kendra ar trebui să vândă acțiuni în valoare de 388 de dolari în Vanguard Total Stock Market Market Fund (5.512 USD - 5.900 USD) pentru a reveni la valoarea preferată a portofoliului de 25.500 USD. Ea ar trebui să cumpere 262, 50 dolari din fondul Vanguard Total Index Market Market pentru a atinge valoarea de 25% a procentului de alocare a activelor sau valoarea de 5.512 USD (5.512 USD - 5.250 USD).

Reechilibrarea este de fapt foarte simplă. Stabiliți suma necesară pentru a fi cumpărată sau vândută a fiecărui fond pentru a reveni la alocarea de active preferată. În 401 (k), cumpărați sau vindeți numărul adecvat de acțiuni prin intermediul platformei de tranzacționare a contului.

Dacă nu doriți să cumpărați și să vindeți acțiuni pentru a reveni la alocarea dorită, puteți ajusta contribuțiile viitoare pentru a contribui mai mult la Fondul Vanguard Total Index Market Market și a reduce contribuția la Fondul Vanguard Total Stock Market. În timp, în funcție de performanța piețelor în anul următor, acest lucru va muta valorile investiției dvs. în procentele de clasă de active dorite.

Linia de jos

Reechilibrarea nu este o știință exactă. Deoarece valorile activelor se mișcă zilnic, chiar dacă reechilibrați o dată pe zi, la următoarea va exista o ușoară abatere în alocarea activelor. Astfel, o alocare a activelor „suficient de bună” este adecvată. Întrucât portofoliul Kendra nu era prea departe de marcă, ea ar putea lua în considerare să nu facă nimic și să aștepte câteva luni înainte de a revizui decizia de reechilibrare.