Ipoteca exotică
O ipotecă exotică este un tip de împrumut pentru locuințe care oferă plăți lunare mai mici în primii ani, dar este considerat cu risc ridicat, din cauza condițiilor sale greu de înțeles și a plăților viitoare mai mari. Oamenii folosesc adesea ipoteci exotice pentru a cumpăra case mai scumpe decât și-ar putea permite altfel. De asemenea, proprietarii de case pot refinanța creditele ipotecare exotice pentru a-și reduce plățile lunare. Ipotecile exotice, numite și ipoteci ne-tradiționale, constituie o mică parte a pieței ipotecare.
ÎNCĂRCARE ÎN CAZARE Ipotecă exotică
Cu o ipotecă exotică, plățile pot crește dramatic după perioada inițială, până la două ori mai mult decât plata inițială. Programele de plată ale acestora pot determina, de asemenea, debitorii să ajungă mai mult decât au împrumutat inițial.
Creditele ipotecare cu dobândă sunt doar un tip de ipotecă exotică. În loc să solicite proprietarului să plătească atât principalul, cât și dobânda, aceștia necesită doar plăți de dobânzi pentru primii ani, ceea ce înseamnă o plată lunară mai mică. Aceste credite ipotecare au, de obicei, rate de dobândă ajustabile, astfel încât plata lunară inițială poate sări dacă rata dobânzii crește, în plus față de momentul în care se termină doar dobânda și se necesită rambursarea principală.
Un alt tip de ipotecă exotică este ipoteca cu rată reglabilă cu opțiune de plată. Acest împrumut le permite proprietarilor să aleagă o sumă diferită de plătit în fiecare lună. Ei pot alege chiar să plătească mai puțin decât dobânda datorată.
În afară de problemele plăților lunare imprevizibile după perioada introductivă și dificultăți în înțelegerea termenilor lor, o problemă majoră a ipotecilor exotice este că, dacă inițial proprietarii le-au scos pentru că își permiteau doar o plată lunară foarte mică, este posibil să nu poată permite creșterea plăților viitoare. Pe o piață a locuințelor în scădere în care prețurile locuinței scad, proprietarii de case nu își pot vinde casele sau refinanța pentru a ieși din ipotecile exotice care nu mai sunt accesibile. Singurele lor alegeri sunt o vânzare pe termen scurt sau o excludere. Acest scenariu a avut loc în mod regulat în timpul crizei locuințelor din 2008.
Modul în care reglementarea împrumutului ipotecar are efecte asupra ipotecilor exotice
Multe dintre ipotecile exotice disponibile în anii de boom care au dus la criza locuințelor au fost ilegale prin noi reglementări. Alții pur și simplu au căzut în favoarea, deoarece ratele ipotecare pe termen lung au scăzut la niveluri foarte mici, ceea ce a făcut ca împrumuturile exotice să fie mai puțin competitive pentru debitorii cu venituri mai mici sau subprime.
În pofida standardelor de creditare mai stricte făcute în conformitate cu Legea Dodd-Frank și a unei examinări mai mari a creditorilor ipotecari, ipotecile exotice sunt încă subscrise. Acestea sunt disponibile pentru împrumutați sub formă de rate ajustabile, numai pentru dobândă și într-un grad limitat, împrumuturi cu venituri declarate. Creditorii ipotecari sunt, de asemenea, ipoteci secundare piggyback, care permit debitorilor să eludeze limitele de împrumut conforme.