Acumularea catastrofelor
Acumularea de catastrofe este un termen utilizat în industria asigurărilor care se referă la pierderile cu care un asigurator sau reasigurator se poate confrunta într-o zonă geografică dintr-un dezastru natural.
Acumularea catastrofă în jos
Acumularea de catastrofă este calculată dintr-o gamă largă de pierderi și implică pierderi parțiale până la pierderi totale într-un număr potențial mare de politici. În mod normal, asigurătorii și reasiguratorii absorb relativ ușor pierderile individuale din creanțe. Gravitatea pierderii este de obicei scăzută comparativ cu valoarea totală a tuturor primelor. Cu toate acestea, un dezastru natural poate duce la pierderi care depășesc cu mult primele totale. Deoarece catastrofele naturale sunt rare, este ușor pentru asiguratori și reasiguratori să subestimeze pierderile care pot apărea și astfel necesită asiguratului o primă mai mică decât riscul de fapt.
Companiile de asigurări evaluează riscul asociat subscrierii unei noi polițe prin examinarea gravității și frecvenței potențiale a pierderilor. Severitatea și frecvența vor varia în funcție de tipul de pericol, de gestionarea riscurilor și de tehnicile de reducere folosite de asigurat și de alți factori, cum ar fi geografia. De exemplu, probabilitatea ca o poliță de asigurare împotriva incendiilor să vadă o pierdere depinde de cât de apropiate sunt clădirile una de cealaltă, de cât de departe este cea mai apropiată stație de pompieri și de măsurile de prevenire a incendiilor pe care clădirea le are în vigoare. Chiar dacă asiguratorul ține cont de apariția unor dezastre naturale în localitatea specifică poliței de asigurare, atunci când apare un dezastru natural, asigurătorul poate face față unor costuri care depășesc cu mult suma pe care asiguratul le-a plătit asigurătorului.
Pentru a atenua riscurile asociate cu catastrofele naturale, asigurătorii cumpără ceva numit reasigurare în caz de catastrofe. Reasigurarea catastrofă permite asigurătorului să schimbe o parte sau tot riscul asociat cu polițele pe care le subscrie în schimbul unei porțiuni din primele pe care le primește de la asigurați.
Cum calculează companiile de asigurări costurile unui dezastru natural?
Companiile pot crea o estimare a celui mai rău caz, calculând pierderea maximă probabilă sau PML pentru a percepe primele corespunzătoare în zonele predispuse la dezastre naturale. De exemplu, o companie de asigurări ar putea crea un tabel care modelează PML agregat anual pentru uragane pe o perioadă de 100 de ani și 200 de ani, net de reasigurare. Crearea unui astfel de model permite unei companii de asigurări să determine procentul de șanse ca pierderile rezultate dintr-un uragan să depășească un anumit prag al rezervelor și capitalurilor proprii ale asigurătorului. Sunt alese perioade lungi de timp, deoarece catastrofele sunt evenimente rare. Dezvoltarea de modele pe termen lung poate fi dificilă din cauza lipsei unui standard la nivelul întregii industrii în pregătirea datelor pentru utilizarea în model și din cauză că estimările terților pot prezenta variații largi.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.