4 strategii comune de tranzacționare activă

Tranzacționarea activă este actul de cumpărare și vânzare a valorilor mobiliare bazate pe mișcări pe termen scurt pentru a profita din mișcările de preț pe un grafic de acțiuni pe termen scurt. Mentalitatea asociată cu o strategie de tranzacționare activă diferă de strategia de cumpărare și deținere pe termen lung găsită în rândul investitorilor pasivi sau indexați. Comercianții activi consideră că mișcările pe termen scurt și captarea tendinței pieței sunt acolo unde se obțin profiturile.

Tranzacționarea activă este o strategie populară pentru cei care încearcă să bată media pieței.

Există diferite metode utilizate pentru a realiza o strategie de tranzacționare activă, fiecare cu medii de piață adecvate și riscuri inerente strategiei. Iată patru dintre cele mai comune strategii de tranzacționare active și costurile integrate ale fiecărei strategii.

Cheie de luat cu cheie

• Tranzacționarea activă este o strategie care presupune „bătăi de piață” prin identificarea și cronometrarea tranzacțiilor profitabile, deseori pentru perioade scurte de deținere.
• În cadrul tranzacțiilor active, există mai multe strategii generale care pot fi folosite.
• Tranzacționarea pe zi, tranzacționarea pozițiilor, tranzacționarea swing și scalarea sunt patru metodologii populare de tranzacționare active.

1. Tranzacționarea de zi

Tranzacționarea pe zi este poate cel mai cunoscut stil de tranzacționare activ. Adesea este considerat un pseudonim pentru tranzacționarea activă în sine. Tranzacționarea pe zi, după cum îi spune numele, este metoda de cumpărare și vânzare a valorilor mobiliare în aceeași zi. Pozițiile sunt închise în aceeași zi în care sunt luate și nu se ține nicio poziție peste noapte. În mod tradițional, tranzacționarea pe zi se face de către comercianți profesioniști, precum specialiști sau producători de piață. Cu toate acestea, comerțul electronic a deschis această practică pentru comercianții începători.

2. Tranzacționarea pozițiilor

Unii consideră de fapt tranzacționarea poziției drept o strategie de cumpărare și nu o tranzacționare activă. Cu toate acestea, tranzacționarea pe poziție, atunci când este efectuată de un comerciant avansat, poate fi o formă de tranzacționare activă. Tranzacționarea pe poziții utilizează diagrame pe termen mai lung - oriunde de la zilnic la lunar - în combinație cu alte metode pentru a determina tendința direcției actuale a pieței. Acest tip de comerț poate dura câteva zile până la câteva săptămâni și uneori mai mult, în funcție de tendință.

Comercianții de tendințe caută cele mai mari sau mai mici succesive pentru a determina tendința unei securități. Prin sărituri și călărind „valul”, comercianții de tendințe își propun să beneficieze atât de sus, cât și de dezavantajul mișcărilor pieței. Comercianții de tendințe caută să determine direcția pieței, dar nu încearcă să prevadă nivelurile prețurilor. În mod obișnuit, comercianții de tendințe salt pe trend după ce s-a stabilit, iar când trendul se sparge, de obicei, părăsesc poziția. Aceasta înseamnă că în perioadele cu volatilitate ridicată a pieței, tranzacționarea tendințelor este mai dificilă, iar pozițiile sale sunt în general reduse.

3. Trading Swing

Când un trend se sparge, comercianții de swinguri intră de obicei în joc. La sfârșitul unei tendințe, de obicei, există o oarecare volatilitate a prețurilor pe măsură ce noua tendință încearcă să se stabilească. Comercianții din Swing cumpără sau vând așa cum se stabilește volatilitatea prețurilor. Tranzacțiile swing sunt de obicei de mai mult de o zi, dar pentru un timp mai scurt decât tranzacțiile trend. Comercianții din Swing creează adesea un set de reguli de tranzacționare bazate pe analize tehnice sau fundamentale.

Aceste reguli sau algoritmi de tranzacționare sunt concepute pentru a identifica când să cumpere și să vândă o garanție. În timp ce un algoritm de tranzacționare swing nu trebuie să fie exact și să prezice vârful sau valea unei mișcări a prețurilor, are nevoie de o piață care se mișcă într-o direcție sau alta. O piață legată de o gamă sau laterală reprezintă un risc pentru comercianții swing.

4. Scalping

Scalpingul este una dintre cele mai rapide strategii folosite de comercianții activi. Include exploatarea diferitelor lacune de preț cauzate de difuzarea ofertelor și a fluxurilor de comenzi. Strategia funcționează, în general, prin extinderea sau cumpărarea la prețul de ofertă și vânzarea la prețul cerut pentru a primi diferența dintre cele două puncte de preț. Scalperii încearcă să își mențină pozițiile pentru o perioadă scurtă, scăzând astfel riscul asociat strategiei.

În plus, un scalper nu încearcă să exploateze mișcări mari sau să mute volume mari. Mai degrabă, încearcă să profite de mișcări mici care apar frecvent și mută mai des volume mai mici. Întrucât nivelul profiturilor pe fiecare comerț este mic, scalperii caută mai multe piețe lichide pentru a crește frecvența tranzacțiilor. Și spre deosebire de comercianții swing, scalpers-ul le place piețele liniștite, care nu sunt predispuse la mișcări bruște de prețuri, astfel încât pot face diferența în mod repetat pe aceeași ofertă / cere prețuri.

Costuri inerente strategiilor de tranzacționare

Există un motiv pentru care strategiile de tranzacționare active au fost o singură dată folosite de comercianți profesioniști. Nu numai că o casă de brokeraj intern reduce costurile asociate tranzacțiilor cu frecvențe ridicate, dar asigură și o mai bună execuție a comerțului. Comisioane mai mici și o mai bună execuție sunt două elemente care îmbunătățesc potențialul de profit al strategiilor. Achizițiile semnificative de hardware și software sunt de obicei necesare pentru a implementa cu succes aceste strategii. În plus față de datele de piață în timp real, aceste costuri fac ca tranzacționarea activă să fie oarecum prohibitivă pentru comerciantul individual, deși nu este cu totul imposibil de atins

Acesta este motivul pentru care strategiile pasive și indexate, care adoptă o poziție de cumpărare și deținere, oferă comisioane și costuri de tranzacționare mai mici, precum și evenimente impozabile mai mici în cazul vânzării unei poziții profitabile. Totuși, strategiile pasive nu pot bate piața, deoarece dețin un indice larg al pieței. Comercianții activi caută „alfa”, în speranța că profiturile de tranzacționare vor depăși costurile și vor asigura o strategie de succes pe termen lung.

4 strategii comune de tranzacționare activă

Linia de jos

Comercianții activi pot utiliza una sau multe dintre strategiile menționate anterior. Cu toate acestea, înainte de a decide să se angajeze în aceste strategii, riscurile și costurile asociate cu fiecare trebuie să fie examinate și luate în considerare.

Aflați mai multe tranzacții activ în mod activ: Cum să analizați modelele de diagramă