Fond Tracker
Un fond de urmărire este un fond index care urmărește un indice de piață larg sau un segment al acestuia. Fondurile Tracker sunt cunoscute și sub denumirea de fonduri index. Aceste fonduri încearcă să reproducă deținerea și performanța unui indice desemnat. Fondurile Tracker sunt concepute pentru a oferi investitorilor expunere la un întreg indice la costuri reduse. Fondurile de urmărire cumpără de regulă titlurile individuale din indexul pe care încearcă să îl reproducă. Fondurile Tracker pot fi, de asemenea, construite din ETF-uri sau investiții alternative pentru a atinge obiectivul de urmărire al fondului.
BREAKING DOWN Fund Tracker
Termenul „fond de urmărire” a evoluat de la funcția de urmărire care conduce gestionarea fondurilor de index. Fondurile Tracker încearcă să reproducă performanța unui indice de piață. Inovarea pieței a lărgit în mod semnificativ numărul de fonduri tracker disponibile pe piața investibilă.
Investiția într-un fond index este o formă de investiție pasivă. Inițial fondurile de index au fost introduse pentru a oferi investitorilor un vehicul de investiții cu costuri reduse care permite expunerea la numeroasele valori mobiliare incluse într-un indice de piață. Avantajul principal pentru o astfel de strategie este raportul de cheltuieli mai mic pentru un fond de indici. Printre indicii populari pentru expunerea pe piața americană se numără S&P 500, Dow Jones Industrial Average și Nasdaq Composite. Investitorii aleg adesea fonduri tradiționale de urmărire, deoarece majoritatea administratorilor fondurilor de investiții nu reușesc să bată indici de piață largă în mod constant.
Pe măsură ce piețele au evoluat de-a lungul timpului, companiile de investiții au căutat să răspundă cerințelor cuprinzătoare dezvoltând fonduri și indexuri noi și inovatoare pentru a satisface investitorii. Drept urmare, multe companii de investiții lucrează acum cu furnizori de indici specializați sau își creează propriile indexuri personalizate pentru a le utiliza în fonduri gestionate pasiv. Cu această evoluție a pieței, fondurile tracker cuprind acum o definiție mult mai largă.
Fondurile de tracker gestionate pasiv includ acum indexuri personalizate pentru segmente de piață, sectoare și teme. Strategiile fondului de urmărire s-au extins și dincolo de strategiile tradiționale de creștere și de indici de valoare pentru a include indexuri analizate pentru o gamă largă de caracteristici și elemente fundamentale. Fondurile de urmărire personalizate încearcă să urmărească în continuare un indice de piață prestabilit, dar asigură investiții mult mai direcționate. Oferind costuri relativ scăzute pentru investitori, aceștia sunt capabili să mențină cheltuielile generale ale fondurilor mai mici, continuând să utilizeze o strategie de replicare a indexului, obținând în același timp multe dintre avantajele administrării active a fondurilor prin indexuri ecranizate. Aceste fonduri trebuie să efectueze tranzacții semnificative cu fonduri doar atunci când se indică un indice personalizat, care este de obicei o dată pe an. Fondurile de urmărire personalizate oferă investitorilor o gamă mai largă de opțiuni, reducând, de asemenea, multe dintre provocările semnificative ale gestionarilor de fonduri pentru a bate piața.
Urmărirea fondurilor de investiții
Investitorii vor găsi fonduri de urmărire disponibile pentru aproape fiecare indice de piață din lume. Unul dintre cele mai populare fonduri tracker este SPDR S&P 500 ETF (SPY). Fondul are active de 249, 2 miliarde USD. Are un raport de cheltuieli de 0, 0945%. La 21 noiembrie 2017, acesta avea un volum mediu zilnic de 62, 04 milioane de acțiuni. Returnarea la zi a SPDR S&P 500 ETF până la 21 noiembrie 2017 a egalat îndeaproape randamentul S&P 500 la 16, 31%. (Vezi și: Cele mai bune 4 fonduri de indici S&P 500)
În mod alternativ, multe companii își dezvoltă propriile indexuri cu criterii specificate pentru fondurile de urmărire. ETF Factorul de calitate al fidelității (FQAL) este un exemplu. Fondul urmărește un indice personalizat creat de Fidelity, numit Fidelity US Quality Factor Index. Fidelity Quality Factor ETF încearcă să reproducă participațiile și performanțele Indexului factorilor de calitate Fidelity US. Indicele utilizează o metodologie de screening pentru a identifica stocurile de capacitate mare și de capacitate medie. Investitorii obțin expuneri la acțiuni americane de înaltă calitate și de capacitate medie de înaltă calitate, în timp ce Fondul necesită costuri mai mici din cauza construcției de replicare a indexului. Începând cu 21 noiembrie 2017, ETF Factor Quality Quality Factor urmărea îndeaproape revenirea indicelui său de referință la 17, 51%. Între timp, Fondul depășește universul american de capacitate mare și mediu reprezentat de Russell 1000, care are o rentabilitate anuală de 16, 11%.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.