Cele mai performante ETF-uri energetice pentru 2018

Prețurile fluctuante ale petrolului și discuțiile despre un război comercial, au determinat, printre altele, ca stocurile din sectoarele energetice să se prăbușească pe parcursul anului 2018. Deși au existat motive pentru a fi optimisti în diverse puncte de-a lungul anului, ultimele luni ale anului 2018 au fost deosebit de dure: octombrie a constituit cea mai proastă lună pentru sector în cea mai bună parte a unui deceniu, iar săptămânile finale ale anului au înregistrat o scădere a prețurilor la acțiuni, în paralel cu piața.

Acestea au fost perioade incerte, cu mișcări volatile între stocurile individuale de energie și fondurile tranzacționate la schimb (ETF-uri), după ce sectorul a avut tendința de a performa în mod similar. La fel ca multe alte fonduri specifice sectorului din alte domenii, ETF-urile energetice în general au încheiat anul 2018 cu pierderi totale pentru anul. Cu toate acestea, a existat un mic subset de ETF-uri energetice care nu numai că au supraviețuit învârtirilor și transformărilor pieței, dar au prosperat, din cauza performanței stocurilor de energie. Aceste fonduri pariază în mod intenționat împotriva sectorului energetic.

Fiecare dintre cele mai importante cinci ETF-uri energetice pentru anul 2018, bazate pe randamentele generale ale anului, a adoptat o strategie de scurtcircuit de acest fel. Merită să țineți cont, însă, că ETF-urile care oferă expunere inversă, așa cum face fiecare dintre acestea, sunt destinate în general numai tranzacționării pe termen scurt. Este puțin probabil ca investitorii să fi anticipat câștigurile pe care le vor aduce aceste fonduri pe parcursul întregului an. La fel de multe reechilibrări zilnice ale fondurilor inverse, investitorii care dețin fondurile mai mult timp pentru acea perioadă tind să vadă rentabilitățile lor depărtate de țintele fondurilor. Vom compara aceste fonduri cu indicele energetic S&P 500 ca referință, care a înregistrat un randament mediu de -21, 7%.

1. Acțiuni legate de gazul natural zilnic Direxion 3X Acțiuni ETF (GASX)

Returnări pentru 2018: + 149, 8%

2. Direxion Daily S&P Exp. Petrol și gaze. & Prod. Bear 3X Shape ETF (DRIP)

Returnări pentru 2018: + 61, 9%

3. Direxion Daily Energy Bear 3X Share ETF (ERY)

Returnări pentru 2018: + 53, 1%

4. ProShares UltraShort Oil & Gas ETF (DUG)

Returnări pentru 2018: + 40, 9%

5. ProShares Short Oil & Gas ETF (DDG)

Returnări pentru 2018: + 21, 9%

Direxion Daily Gaz legate de gaz natural 3X Acțiuni ETF
Atunci când sectorul energetic are o performanță slabă, ETF-urile care fac cele mai mari pariuri împotriva acestui grup de stocuri tind să facă cel mai bine. Din acest motiv, fondul de acțiuni 3X Shax (GASX) Direxion Daily Gas legate de gaz natural, care oferă -3x expunere zilnică pariată, a fost capabil să revendice primul loc printre ETF-uri energetice în acest an. Un investitor care a deținut GASX pe parcursul întregului an ar fi înregistrat profituri de aproape 150%. GASX este conceput ca o alternativă scurtă la GASL; fiecare fond oferă expunere la indicele ISE-Revere a gazelor naturale. GASX este capabil să ofere un avantaj pentru investitorii săi prin acorduri de swap, contribuind la un nivel mai ridicat de risc.

GASX a fost închis în septembrie 2014 și relansat ulterior în decembrie 2015. Acesta are un raport de cheltuieli de 1, 08% și are în prezent puțin sub 6 milioane USD în baza sa de active, ceea ce îl face un mic ETF.

Direxion Daily S&P Exp. Petrol și gaze. & Prod. Bear 3X Shared ETF
Un alt Direxion ETF care oferă -3x expunere zilnică este Direxion Daily S&P Oil & Gas Exp. & Prod. Fondul de acțiuni Bear 3X (DRIP). DRIP oferă investitorilor o expunere zilnică inversă parțială la S&P Indicele industriei de explorare și selectare a producției de petrol și gaze, care cântărește în egală măsură cele mai mari echipamente de explorare și producție de petrol și gaze. Din cauza ponderării, DRIP favorizează ușor companiile mai mici, care se combină cu pârghia angajată de fond pentru a produce un fond extrem de riscant și volatil. Ca și celelalte fonduri din această listă, DRIP a fost conceput ca un instrument de investiții tactice pe termen scurt. Cu toate acestea, dacă s-ar păstra fondul pe toată perioada anului 2018, randamentul global ar fi fost de 61, 91%.

DRIP a fost lansat în mai 2015 și are un raport de cheltuieli de 1, 07%. Are doar peste 40 de milioane de dolari în baza sa de activ.

Direxion Daily Energy Bear 3X Share ETF
Daily Energy Bear 3X Shares ETF (ERY), tot de Direxion, este încă un fond care oferă -3x expunere la o parte a sectorului energetic. ERY urmărește indicele sectorului S&P Energy Select, un grup de nume energetice preluate din S&P 500. ERY este axat în principal pe cele mai mari companii energetice, inclusiv Chevron și Exxon. Așa cum am indicat mai sus, este puțin probabil ca un investitor să cumpere și să dețină ERY pe toată perioada anului 2018, cu atât mai puțin pentru o perioadă mai mare de o zi. Cu toate acestea, preluată pe întreaga durată a anului, ERY a revenit cu 53, 10%.

ERY a fost lansat în noiembrie 2008 și are un raport de cheltuieli de 1, 07%. Are active sub administrare de 25, 51 milioane USD.

ProShares UltraShort Oil & Gas ETF
ProShares UltraShort Oil & Gas ETF (DUG) câștigă al patrulea loc pe lista noastră, cu un randament global pentru 2018 de 40, 9%. DUG oferă, de asemenea, o expunere inversă parțială la un segment al sectorului energetic, dar în acest caz, efectul de levier este de numai -2x. DUG urmărește Dow Jones SUA Oil & Gas Index, o colecție ponderată pe piață de nume energetice din SUA. Așa cum s-a arătat mai sus, DUG este reechilibrat zilnic și nu este de obicei reținut pentru o perioadă mai lungă decât o singură zi de tranzacționare.

DUG a fost lansat în ianuarie 2007 și are un raport de cheltuieli de 0, 95%. În prezent, are o bază de active de 18 milioane de dolari.

ProShares Short Oil & Gas ETF
Cu o strategie care este în multe moduri identică cu DUG, ProShares Short Oil & Gas ETF (DDG) a câștigat puțin sub 22% pentru 2018. În timp ce DUG oferă o expunere inversă parțială la Dow Jones US Oil & Gas Index, DDG nu folosește pârghie.

DDG a fost lansat în iunie 2008 și are un raport de cheltuieli de 0, 95%. În prezent, are active administrate de 2, 05 milioane USD.