Cum afectează noua lege fiscală criptomonedele

Proiectul de lege pe care Donald Trump l-a semnat la sfârșitul lunii decembrie reprezintă cele mai substanțiale modificări ale codului fiscal federal în 30 de ani, dar Congresul și-a trecut șansa de a clarifica problemele pentru investitorii, comercianții, emitenții și minerii. Comunitatea este lăsată cu o serie de întrebări și ambiguități; dar, în timp ce factura fiscală nu se adresează în mod direct criptomonedelor, cum ar fi bitcoin, eter și jetoane emise prin intermediul ICO-urilor, acestea le afectează indirect.

Sunt deosebit de importante modificările la șase dispoziții din codul fiscal: schimburi de tip similar, recuperări ale pierderilor, cota de impozit pe profit, deducerea dobânzii de afaceri, deducții personale diverse și tratamentul întreprinderilor de transfer. (Vezi și Reforma fiscală a lui Trump. )

Schimburi asemănătoare

Google „factura fiscală bitcoin” sau o anumită variantă, iar majoritatea rezultatelor se vor concentra pe secțiunea 1031 din codul fiscal, care permite amânarea impozitelor pe câștigurile de capital pentru anumite schimburi de proprietăți „similare” pentru alte proprietăți similare. Această prevedere a fost prevăzută inițial ca o pauză pentru fermierii care fac schimb de animale, dar a fost utilizată pentru tranzacțiile din imobiliare comerciale, artă și avioane - și criptomonede.

Potrivit a trei avocați contactați de Investopedia, cel puțin unii investitori în criptocurrency consideră că o vânzare de bitcoin pentru eter, de exemplu, este un schimb de tip similar care este scutit de impozitele pe câștigurile de capital. Niciunul dintre avocații cu care am vorbit nu este totuși convins: contribuabilii care tratează schimburile cripto-pentru-cripto ca fiind de genul „își asumă riscul ca, dacă ar fi auditați, IRS ar fi de acord”, spune Jeremy Naylor, un partener la Cooley LLP. În conformitate cu noua lege, continuă el, „este clar acum că nu poți face asta”. Scutirea conform căreia secțiunea 1031 s-a aplicat anterior „proprietăților asemănătoare” se aplică doar „proprietăților reale de genul similar” în conformitate cu legea nouă, ceea ce înseamnă că criptocurrențele nu se califică cu siguranță.

Investitorii care au în vedere că profită de această pauză pentru anul fiscal 2017 ar trebui să cântărească riscurile. Matthew Gertler, analist principal și consilier la Digital Asset Research, spune că „schimburile de tipul„ nu au fost niciodată un lucru pentru cripto ”, adăugând, „ majoritatea articolelor pe care le-am citit în sprijinul că se aplică schimburi similare nu au fost scrise de avocați sau contabili.“ Tranzacționarea unui stoc pentru altul nu se califică pentru pauză, subliniază el și nici nu tranzacționează aur pentru argint, „așa că vreau să aud de ce tranzacționarea unei criptomonede pentru celălalt constituie același tip de proprietate”.

Loss Carrybacks

O a doua modificare a codului fiscal afectează întreprinderile din spațiul criptomonedei, cum ar fi cele care strâng bani prin emiterea de jetoane prin oferte inițiale de monede (ICO) sau o metodă similară de strângere de fonduri cunoscută sub numele de SAFT. În conformitate cu vechea lege a impozitelor, pierderile de afaceri ar putea fi reduse doi ani, o amploare pentru companiile care strâng bani într-o vânzare simbolică un an, apoi suferă pierderi de exploatare în anii următori. Noua lege elimină recuperările de pierderi.

"Unii oameni care fac ICO-uri și strâng bani de vânzare de jetoane presupuneau că vor putea folosi pierderi [în 2018 și 2019] pentru a compensa veniturile în 2017", spune Naylor. „Acest beneficiu nu mai există.”

Rata de impozitare a companiilor

Dispoziția centrală a noii legi fiscale este o reducere accentuată a cotei de impozit pe profit de la 35% la 21%. Câștigurile de capital pe termen scurt sunt impozitate ca venit obișnuit, cu rate marginale cuprinse între 10% și 37% conform noii legi din 2018. Câștigurile de capital pe termen lung - profiturile din vânzarea activelor deținute cel puțin un an - sunt impozitate la un nivel de vârf rata de 20%. Prin urmare, pentru comercianții care dețin criptocurrențe pentru durate mai scurte, noua rată corporativă ar putea reprezenta o oportunitate.

„Nu am sugera niciodată ca cineva să își ia activitățile personale și să se încorporeze orbește”, spune Evan Fox, manager în departamentul fiscal la Berdon LLP, dar „există câteva scenarii - iar acest lucru ar trebui analizat de consilierii fiscali și contabili - acolo unde ar putea avea sens ca o persoană să formeze o corporație pentru a-și face tranzacțiile cu cripto ". (Vedeți, de asemenea, Cum vă afectează factura fiscală GOP. )

Deducerea treceră

Introducerea unei noi deducții pentru entitățile de trecere, care permit achitarea veniturilor întreprinderilor prin declarații fiscale personale, ar putea reprezenta și o oportunitate. Gertler, Naylor și Fox au subliniat că comercianții de criptomonedă nu sunt eligibili pentru această deducție, dar Fox consideră că deducerea treceră ar putea fi interesantă pentru mineri. (A se vedea, de asemenea, Ce este Bitcoin Mining? )

Noua lege permite o deducere de până la 20% din veniturile trecute, limitate la 50% din salariile plătite de entitate sau 25% din salarii plus 2, 5% din baza nejustificată a proprietății entității. Mineritul este o afacere extrem de capitală, care necesită achiziționarea unor tablouri mari de ASIC - hardware-ul specializat utilizat pentru îndeplinirea funcțiilor de hash implicate în dovada muncii - și pentru organizații deosebit de mari, angajații care să le mențină.

Un alt bonus pentru mineri, adaugă Fox, este cheltuiala imediată pentru echipamentele noi timp de cinci ani.

Deducerea interesului de afaceri

Noua lege nu dă doar că, ci o ia. Deductibilitatea dobânzii de afaceri - anterior nelimitată - va fi limitată la 30% din câștigurile ajustate (Ebitda timp de patru ani, apoi Ebit). „Se pare că o mulțime de clienți călătoresc” această limită, spune Fox, „și au o nedeductibilitate a interesului”. În special, minerii par să adopte tipul de pârghie care depășește limita. Noua plafonă nu se aplică interesului personal, notează el, deci nu se va aplica „oamenilor de acolo care își ipotecează casele pentru a cumpăra bitcoin”. Aceasta este „probabil o idee proastă”, adaugă el. (Da, probabil este.)

Deducții personale diverse

În sfârșit, persoanele fizice ar trebui să fie conștiente de faptul că o serie de deduceri de 2% - pe care contribuabilii care le prezintă pot solicita sumele prin care anumite cheltuieli depășesc 2% din venitul brut ajustat - au fost eliminate prin noua lege. „Mai ales în lumea criptelor, oamenii călătoresc mult pentru a vedea companii diferite, merg la conferințe, cumpără calculatoare segregate, cumpără portofele reci”, spune Fox. „Cheltuielile pot intra în mii și mii de dolari, iar acum acestea sunt în esență irelevante pentru scopuri fiscale”.

În așteptarea regulilor

Naylor avertizează că „multe din acestea nu vor fi clare până când nu vom primi reglementări care să pună în aplicare legea”, o avertizare pe care Fox a avut ecou. Investitorii, comercianții, minerii și restul comunității crypto ar trebui să fie precauți până când IRS a aplicat legislația (din cauza lipsei de finanțare și de personal din cadrul agenției, cu toate acestea, acest lucru ar putea dura câteva luni). Și, bineînțeles, contribuabilii ar trebui să solicite sfaturi profesionale înainte de a lua decizii pe baza modificărilor aduse legislației fiscale. (A se vedea, de asemenea, Centrul Fiscal de Investopedia. )

Investiția în criptocurrențe și alte oferte inițiale de monede („ICOs”) este extrem de riscantă și speculativă, iar acest articol nu este o recomandare a Investopedia sau a scriitorului pentru a investi în criptomonede sau alte ICO. Întrucât situația fiecărui individ este unică, trebuie consultat întotdeauna un profesionist calificat înainte de a lua decizii financiare. Investopedia nu oferă nicio reprezentare sau garanție cu privire la acuratețea sau actualitatea informațiilor conținute aici. De la data la care a fost scris acest articol, autorul deține cantități mici de bitcoin și eter.