Riscul financiar: principalele tipuri cu care se confruntă companiile

Riscul este inerent oricărei întreprinderi de afaceri, iar buna gestionare a riscurilor este un aspect esențial al conducerii unei afaceri de succes. Conducerea unei companii are diferite niveluri de control în ceea ce privește riscul. Unele riscuri pot fi gestionate direct; alte riscuri sunt în mare parte dincolo de controlul managementului companiei. Uneori, cel mai bun lucru pe care îl poate face o companie este să încerci să anticipezi riscurile posibile, să evaluezi impactul potențial asupra afacerii companiei și să fii pregătit cu un plan de reacție la evenimentele adverse.

Există multe modalități de a clasifica riscurile financiare ale unei companii. O abordare în acest sens este oferită prin separarea riscului financiar în patru mari categorii: riscul de piață, riscul de credit, riscul de lichiditate și riscul operațional.

1. Risc de piață

Riscul de piață implică riscul modificării condițiilor pe piața specifică pe care o companie concurează pentru afaceri. Un exemplu de risc de piață este tendința crescândă a consumatorilor de a face cumpărături online. Acest aspect al riscului de piață a prezentat provocări semnificative pentru întreprinderile tradiționale de vânzare cu amănuntul.

Companiile care au reușit să facă adaptările necesare pentru a servi publicului de cumpărături online au prosperat și au înregistrat o creștere substanțială a veniturilor, în timp ce companiile care s-au adaptat lent sau au făcut alegeri proaste în reacția lor la piața în schimbare au scăzut.

Acest exemplu se referă, de asemenea, la un alt element al riscului de piață - riscul de a fi depășit de concurenți. Pe o piață globală din ce în ce mai competitivă, adesea cu reducerea marjelor de profit, companiile cele mai reușite din punct de vedere financiar au cel mai mare succes în a oferi o propunere de valoare unică, care le face să se distingă de mulțime și le conferă o identitate solidă a pieței.

2. Riscul de credit

Riscul de credit reprezintă riscul pe care îl suportă întreprinderile prin extinderea creditului către clienți. De asemenea, se poate referi la riscul de credit al companiei cu furnizorii. O afacere își asumă un risc financiar atunci când asigură finanțarea cumpărăturilor către clienții săi, datorită posibilității ca un client să poată primi o plată din plată.

O companie trebuie să se ocupe de propriile obligații de credit, asigurându-se că are întotdeauna un flux de numerar suficient pentru a-și plăti facturile plătite conturilor în timp util. În caz contrar, furnizorii pot înceta extinderea creditului companiei sau chiar pot înceta să facă afaceri cu compania cu totul.

3. Riscul de lichiditate

Riscul de lichiditate include lichiditatea activului și riscul de lichiditate operațional de finanțare. Lichiditatea activelor se referă la ușurința relativă cu care o companie își poate converti activele în numerar, în cazul în care trebuie să existe o nevoie bruscă și substanțială de flux de numerar suplimentar. Lichiditatea finanțării operaționale este o referință la fluxul de numerar zilnic.

Recesiunile generale sau sezoniere ale veniturilor pot prezenta un risc substanțial dacă compania se află brusc fără a avea bani suficient pentru a plăti cheltuielile de bază necesare pentru a continua să funcționeze ca afacere. Acesta este motivul pentru care gestionarea fluxurilor de numerar este esențială pentru succesul în afaceri - și de ce analiștii și investitorii privesc parametrii, cum ar fi fluxul de numerar gratuit atunci când evaluează companiile ca investiții de capitaluri proprii.

4. Risc operațional

Riscurile operaționale se referă la diferitele riscuri care pot apărea din activitățile obișnuite ale unei companii. Categoria de risc operațional include procese, riscuri de fraudă, probleme de personal și risc de model de afaceri, care este riscul ca modelele unei companii de planuri de marketing și creștere să se dovedească a fi inexacte sau inadecvate.