Greutate egală

Ce este greutatea egală

Greutatea egală este un tip de ponderare care acordă aceeași pondere sau importanță fiecărui stoc dintr-un portofoliu sau un fond index, iar cele mai mici companii li se acordă o pondere egală cu cele mai mari companii dintr-un fond sau un portofoliu cu o pondere egală. Ponderarea egală diferă de metoda de ponderare folosită mai des de fonduri și portofolii în care stocurile sunt ponderate în funcție de capitalizările lor de piață. Fondurile cu indicele cu pondere egală tind să aibă o cifră de afaceri mai ridicată decât fondurile indexate ponderate pe piață și, prin urmare, acestea au costuri de tranzacționare mai mari.

ÎNCĂLCAREA ÎNCĂTURĂ Greutate egală

Multe dintre cei mai mari și mai cunoscuți indici de piață sunt fie ponderați pe piață, fie ponderați la preț. Indicii ponderați de capacitate de piață, precum Standard & Poor's (S&P) 500, dau o pondere mai mare celor mai mari companii în funcție de capitalizarea pieței. Capacele mari, cum ar fi Apple și General Electric, sunt printre cele mai mari exploatații din S&P 500. Indicii ponderați la prețuri, cum ar fi Dow Jones Industrial Average (DJIA), dau ponderi mai mari stocurilor cu prețuri mai mari ale acțiunilor. În Dow, începând cu mai 2018, Boeing, United HealthGroup și Goldman Sachs sunt cele mai mari componente.

Conceptul de portofolii la egalitate ponderată a câștigat interes datorită performanței istorice și apariției mai multor opțiuni de fonduri tranzacționate pe schimburi (ETF). Standard & Poor's a dezvoltat peste 40 de indici de greutate egală diferiți, bazate pe combinații de plafon, piață și sector.

Performanța indicilor cu pondere egală

Acțiunile cu capacități mici sunt considerate, în general, cu risc mai mare, investiții potențiale mai mari de rentabilitate, comparativ cu plafoanele mari. În teorie, acordarea unei ponderi mai mari denumirilor mai mici ale S&P 500 dintr-un portofoliu cu o pondere egală ar trebui să crească potențialul de rentabilitate al portofoliului. Istoric, acesta a fost cazul S&P 500. Din 2003 până în 2015, o investiție de 10.000 USD în indicele tradițional S&P 500 s-ar fi transformat în 29.370 USD. În aceeași perioadă, aceeași investiție în S&P 500 Egal Weight Index (EWI) s-ar fi transformat în 38.866 dolari.

Exemple de fonduri cu pondere egală

Guggenheim oferă mai mult de o duzină de strategii diferite de fonduri cu pondere egală care acoperă nu numai indicii majori, precum S&P 500, dar și multe dintre sectoarele majore ale pieței. Guggenheim S&P 500 Equal Weight ETF, de exemplu, oferă aceeași expunere la cele mai mici companii din S&P 500 ca și la giganții corporativi, cum ar fi General Electric și ExxonMobil.

Alte exemple de ETF-uri cu ponderi egale includ Guggenheim Russell 2000 ETF Weight Equal, First Trust NASDAQ-100 Equal Weighted Index Fund și Index Index S&P 500 Equal Weight ETF.

Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.

Termeni înrudiți

Constituent Un element constitutiv este un singur stoc sau companie care face parte dintr-un indice mai mare, cum ar fi S&P 500 sau Dow Jones Industrial Average. mai mult Indice S&P 500 - Indice Standard & Poor's 500 Definiție Indicele S&P 500 sau Standard & Poor's 500 Index este un indice ponderat de capitalizare de piață al celor mai mari 500 de companii comerciale tranzacționate în SUA. Indicele este considerat în mare măsură drept cel mai bun ecart al acțiunilor americane cu capacitate mare. mai mult Cum funcționează, beneficiile și riscurile ETF-urile inteligente Beta Un ETF inteligent Beta este un tip de fond tranzacționat care utilizează un sistem bazat pe reguli pentru selectarea investițiilor care vor fi incluse în fond. mai mult excesul de greutate poate fi bun pentru dvs. - portofoliul dvs., care este excesul de greutate se referă la o cantitate excesivă a unui activ într-un portofoliu - fie o prezență generală mai mare decât în ​​mod obișnuit sau, ca în cazul unui fond index, titluri particulare care ocupă un spațiu mai mare în portofoliu decât o face în indicele de referință. mai mult Care este capitalizarea medie de piață ponderată? Capitalizarea medie de piață ponderată se referă la un tip de construcție a indicelui bursier bazat pe capitalizarea de piață a fiecărui stoc listat. mai multe Cele mai populare indexuri compozite din SUA - Un actualizator Un indice compus este o grupare de acțiuni sau alte titluri care oferă o măsură statistică a performanței relative a pieței sau a sectorului în timp. mai multe link-uri partenere