Strategia de investiții defensive
O strategie de investiții defensive este o metodă conservatoare de alocare și gestionare a portofoliului, menită să reducă la minimum riscul pierderii principalului. O strategie de investiții defensive implică reechilibrarea regulată a portofoliului pentru a menține alocarea de activ prevăzută; cumpărarea de obligațiuni de înaltă calitate, cu scadență scurtă și stocuri de cipuri albastre; diversificarea atât în sectoare cât și în țări; plasarea comenzilor de stop loss; și deținerea de numerar și echivalente de numerar pe piețele în scădere. Astfel de strategii sunt menite să protejeze investitorii împotriva pierderilor semnificative în urma recesiunilor majore ale pieței.
Înțelegerea unei strategii de investiții defensive
Strategiile de investiții defensive sunt concepute pentru a asigura o protecție în primul rând și o creștere modestă în al doilea rând. Cu o strategie de investiții ofensivă sau agresivă, în schimb, un investitor încearcă să profite de o piață în creștere achiziționând titluri care sunt mai performante pentru un anumit nivel de risc și volatilitate. O strategie ofensivă poate implica, de asemenea, tranzacționarea de opțiuni și tranzacționarea marjei. Atât strategiile de investiții ofensive cât și cele defensive necesită un management activ, astfel încât acestea pot avea comisioane de investiții și datorii fiscale mai mari decât un portofoliu gestionat pasiv. O strategie de investiții echilibrată combină elemente din strategiile defensive și ofensive.
Strategia de investiții și gestionarea portofoliului
O strategie de investiții defensive este una dintre mai multe opțiuni în practica gestionării portofoliului. Managementul portofoliului este atât artă cât și știință; Managerii de portofoliu trebuie să ia decizii critice pentru ei sau clienții lor, ținând cont de obiectivele specifice ale investițiilor și selectând alocarea corespunzătoare a activelor, echilibrând riscul și recompensa potențială.
Mulți manageri de portofoliu adoptă strategii de investiții defensive pentru clienții aversa riscului, precum pensionarii fără salarii constante. Strategiile de investiții defensive ar putea fi adecvate și pentru cei fără pierderi de capital. În ambele cazuri, obiectivele sunt de a proteja capitalul existent și de a ține pasul cu inflația printr-o creștere modestă.
Investiții pentru o strategie de investiții defensive
Selectarea investițiilor în obligațiuni de înaltă scadență de înaltă calitate, precum notele Trezoreriei Statelor Unite (T-note) și stocurile de cipuri albastre sunt tactici solide pentru o strategie de investiții defensive. Chiar și atunci când alege stocuri, un manager de portofoliu defensiv se va lipi de nume mari, consacrate, cu înregistrări bune. Astăzi, acel manager de portofoliu este mai probabil să se aplece către fonduri tranzacționate pe bursă care imită indicii de piață, deoarece acestea oferă expunere la toate stocurile stabilite într-o singură investiție diversificată.
Un manager de portofoliu care practică o strategie defensivă poate, de asemenea, să dețină o groapă de numerar și echivalente de numerar, cum ar fi facturile din Trezoreria SUA (facturi T) și hârtia comercială poate ajuta, de asemenea, să țină pasul cu inflația și să protejeze portofoliul pe piețele în scădere. Cu toate acestea, păstrarea prea multă în numerar și echivalente de numerar poate provoca întrebări de ce investitorii plătesc pentru gestionarea activă în primul rând.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.