Anatomia desfacerilor comerciale

Tranzacțiile de desfacere sunt utilizate de investitorii activi pentru a lua o poziție în primele etape ale unei tendințe. În general, această strategie poate fi punctul de plecare pentru mișcări majore de preț, expansiuni ale volatilității și, atunci când este gestionată corect, poate oferi un risc dezavantaj limitat. În tot acest articol, vă vom conduce prin anatomia acestui comerț și vă vom oferi câteva idei pentru a gestiona mai bine acest stil de tranzacționare.

Ce este o despartire?

O despăgubire este un preț al acțiunilor care se deplasează în afara unui suport definit sau a nivelului de rezistență cu volum crescut. Un comerciant care se prăbușește intră pe o poziție lungă după ce prețul acțiunii se întrerupe de rezistență sau intră într-o poziție scurtă după ce stocul se întrerupe sub suport. Odată ce stocul tranzacționează dincolo de bariera prețurilor, volatilitatea tinde să crească, iar prețurile obișnuiesc în general în direcția defalcării. Motivele de desfacere sunt o strategie de tranzacționare atât de importantă, deoarece aceste setări reprezintă punctul de plecare pentru creșterea volatilității viitoare, schimbări mari de prețuri și, în multe circumstanțe, tendințe majore de preț. (Pentru a afla mai multe, citiți: Spotting Breakouts la fel de ușor ca ACD .)

Dezbateri au loc în toate tipurile de medii de piață. În mod obișnuit, cele mai explozive mișcări ale prețurilor sunt rezultatul defalcării canalelor și a defalcării modelului prețurilor, cum ar fi triunghiurile, steagurile sau modelele capului și umerilor (a se vedea figura 1). Deoarece contractele de volatilitate în aceste perioade de timp, acestea se vor extinde de obicei după ce prețurile vor trece dincolo de intervalele identificate.

Figura 1: O despartire a triunghiului

Sursa: Prophet.net

Indiferent de interval de timp, tranzacționarea defalcării este o strategie excelentă. Indiferent dacă folosiți diagrame intraday, zilnic sau săptămânal, conceptele sunt universale. Puteți aplica această strategie la tranzacționarea zilnică, tranzacționarea swing sau orice stil de tranzacționare.

Găsirea unui candidat bun
Atunci când tranzacționăm despăgubiri, este important să luăm în considerare nivelul suportului și rezistenței stocului de bază. Cu cât un preț al acțiunilor a atins aceste zone, cu atât aceste niveluri sunt mai valabile și cu atât devin mai importante. În același timp, cu cât aceste niveluri de susținere și rezistență au fost mai mari, cu atât rezultatul este mai bun atunci când prețul acțiunii va fi în sfârșit (vezi figura 2). (Pentru lectură înrudită, consultați: Noțiuni de bază pentru sprijin și rezistență .)

Figura 2: Intervalul de tranzacționare prezintă reacții multiple de susținere în timp.

Sursa: Prophet.net

Pe măsură ce prețurile se consolidează, pe graficul prețurilor vor apărea diverse modele de preț. Formații precum canale, triunghiuri și steaguri sunt vehicule valoroase atunci când căutați stocuri pentru a face schimb. În afară de tipare, coerența și durata de timp pe care un preț la acțiuni le-a respectat suportul sau nivelurile de rezistență sunt factori importanți de luat în considerare atunci când găsești un candidat bun pentru tranzacționare.

Puncte de intrare

După găsirea unui instrument bun pentru tranzacționare, este timpul să planificați comerțul. Cea mai ușoară considerație este punctul de intrare. Punctele de intrare sunt destul de alb-negru atunci când vine vorba de stabilirea pozițiilor la o ieșire. Odată ce prețurile vor fi închise peste un nivel de rezistență, un investitor va stabili o poziție în vogă. Atunci când prețurile vor fi sub un nivel de sprijin, un investitor va lua o poziție în voga.

Pentru a determina diferența dintre o declanșare și un fals, așteptați confirmarea. De exemplu, falsul are loc atunci când prețurile se deschid dincolo de un nivel de sprijin sau de rezistență, dar până la sfârșitul zilei, acestea se termină mutându-se înapoi într-o gamă de tranzacționare anterioară. Dacă un investitor acționează prea repede sau fără confirmare, nu există nicio garanție că prețurile vor continua pe un teritoriu nou. Mulți investitori caută un volum peste medie ca o confirmare sau așteaptă până la închiderea unei perioade de tranzacționare pentru a determina dacă prețurile vor menține nivelurile de la care au ieșit.

Planificarea ieșirilor

Ieșirile prestabilite sunt un ingredient esențial pentru o abordare comercială de succes. În cazul tranzacțiilor de tranzacționare, există trei planuri de ieșire înainte de a stabili o poziție.

1. Unde să ieșiți cu un profit
Când planificați prețurile țintă, priviți comportamentul recent al stocului pentru a determina un obiectiv rezonabil. La tranzacționarea tiparelor de preț, este ușor de utilizat acțiunea de preț recent pentru a stabili o țintă de preț. De exemplu, dacă gama unui canal sau a unui model de preț recent este de șase puncte, acea sumă ar trebui să fie utilizată ca țintă de preț pentru a transmite proiectul odată ce stocul va fi epuizat (a se vedea figura 3).

Figura 3: Măsurarea unui obiectiv de preț

Sursa: Prophet.net

O altă idee este să calculăm modificările recente ale prețurilor și să le facem în medie pentru a obține o țintă relativă de preț. Dacă acțiunile ar fi modificat prețurile medii de patru puncte în ultimele variații ale prețurilor, acesta ar fi un obiectiv rezonabil.

Acestea sunt câteva idei despre cum să stabiliți obiective de preț ca obiectiv comercial. Acesta ar trebui să fie obiectivul dvs. pentru comerț. După atingerea obiectivului, un investitor poate ieși din poziție, poate ieși o porțiune din poziție pentru a lăsa restul să ruleze sau să ridice un ordin de stop-loss pentru a bloca profiturile.

2. Unde să ieșiți cu o pierdere
Este important să știți când un comerț a eșuat. Tranzacționarea prin descoperire oferă această informație într-o manieră destul de clară. După o întrerupere, nivelurile de rezistență vechi ar trebui să acționeze ca noi suporturi, iar nivelurile vechi de suport ar trebui să acționeze ca o nouă rezistență. Aceasta este o considerație importantă, deoarece este o modalitate obiectivă de a determina când un comerț a eșuat și o modalitate ușoară de a stabili unde să vă setați comanda de stop-loss. După ce a fost luată o poziție, folosiți suportul vechi sau nivelul de rezistență ca o linie în nisip pentru a închide comerțul care pierde. Ca exemplu, studiați graficul PCZ din figura 4.

Figura 4: O declanșare eșuată

Sursa: Prophet.net

După eșecul comerțului, este important să ieșiți din comerț rapid. Nu da niciodată o pierdere prea multă cameră. Dacă nu sunteți atenți, se pot acumula pierderi.

3. Unde să setați o comandă de oprire
Atunci când aveți în vedere unde puteți ieși dintr-o poziție cu o pierdere, utilizați suportul anterior sau nivelul de rezistență dincolo de care prețurile s-au rupt. Plasarea confortabilă a acestor opțiuni este o modalitate sigură de a proteja o poziție fără a oferi riscului prea mare negativ comerțului. Dacă stabilirea unei opriri mai mari decât aceasta, este posibil să declanșeze prematur o ieșire, deoarece este obișnuit ca prețurile să retesteze nivelurile de preț pe care tocmai le-au întrerupt.

Analizând figura 4, puteți vedea consolidarea inițială a prețurilor, defalcarea, retestarea și obiectivul de preț atins. Procesul este destul de mecanic. Atunci când am avut în vedere unde să stabilim o comandă de stop-loss, dacă ar fi fost peste nivelul de rezistență vechi, prețurile nu ar fi fost în măsură să testeze aceste niveluri și investitorul ar fi fost oprit prematur. Stabilirea opririi sub acest nivel permite ca prețurile să reînceapă și să prindă rapid comerțul dacă nu reușește. (Vezi și: Strategii de tranzacționare simple și eficiente de ieșire .)

rezumat

În rezumat, iată pașii de urmat la tranzacționarea defalcărilor:

1. Identificați candidatul
   Găsiți stocuri care au construit niveluri puternice de suport sau de rezistență și urmăriți-le. Nu uitați, cu cât este mai puternic sprijinul sau rezistența, cu atât rezultatul este mai bun. Asigurați-vă că înțelegeți acest lucru atunci când faceți cumpărături pentru stocuri.
2. Așteptați despartirea
   Găsirea unui candidat bun nu înseamnă că un comerț ar trebui să fie prematur. Așteptați cu răbdare ca prețul acțiunii să se miște. Pentru a fi sigur că întreruperea va menține, în ziua în care prețul acțiunilor tranzacționează în afara nivelului de suport sau de rezistență, așteptați până aproape de sfârșitul zilei de tranzacționare pentru a vă deplasa. (Pentru mai multe detalii, consultați Răbdarea este virtutea unui comerciant .)
3. Stabiliți un obiectiv rezonabil
   Dacă aveți de gând să faceți un comerț, stabiliți o așteptare a locurilor unde se va duce. Dacă nu, nu vei ști unde să ieși din comerț. Acest lucru se poate realiza calculând o mișcare medie pe care o realizează stocul sau măsurând distanța dintre suport și rezistență (în special la modelele de prețuri de tranzacționare).
4. Lăsați stocul să reia
   Acesta este cel mai critic pas. Când un preț al stocului rupe un nivel de rezistență, rezistența veche devine un nou suport. Când un stoc rupe un nivel de suport, suportul vechi devine o nouă rezistență. În majoritatea tranzacțiilor dvs., stocul va testa nivelul pe care l-a rupt după primele două zile. Pregătiți-vă pentru asta.
5. Știți când a eșuat comerțul / modelul dvs.
   Atunci când stocul încearcă să testeze un suport anterior sau un nivel de rezistență și îl revine, acesta este un eșec sau un model. Este imperativ să luați pierderea în acest moment. Nu jucați cu pierderile.
6. Ieșirea de tranzacții către piață
   Nu puteți discerne la vedere dacă prețurile vor fi menținute la un anumit nivel. Acesta este motivul pentru care s-ar putea să vă gândiți să așteptați până aproape de piață, pentru a ieși din comerțul care pierde. Dacă un stoc a rămas în afara unui sprijin prestabilit sau a unui nivel de rezistență către închiderea pieței, este timpul să închideți poziția și să treceți la următoarea.
7. Fii răbdător
   Această strategie necesită multă răbdare. Urmând acești pași, veți reduce emoția și veți fi mai obiectivi în legătură cu o meserie.
8. Ieșiți la ținta dvs.
   Dacă nu ieșiți din comerț cu o pierdere, atunci sunteți în comerț. Ar trebui să rămâneți în comerț până când prețul acțiunilor își atinge obiectivul sau vă atingeți obiectivul de timp fără a vă atinge prețul țintă.

Linia de jos

Tranzacționarea salariilor salută volatilitatea. Volatilitatea experimentată după o întrerupere este probabil să genereze emoție, deoarece prețurile se mișcă rapid. Utilizarea pașilor cuprinși în acest articol vă va ajuta să definiți un plan de tranzacționare care, atunci când este executat corect, poate oferi rentabilități mari și riscuri gestionabile. (Pentru lectură înrudită, consultați: Cum puteți face schimb de breakouts folosind teoria Elvei Wave .)