Diviziunea executării
Divizia de executare este o sucursală a Comisiei pentru valori mobiliare și schimburi americane (SEC), care este responsabilă pentru colectarea probelor cu privire la posibile încălcări ale legii valorilor mobiliare și recomandarea urmăririi penale atunci când este necesar. A fost creat în 1972 și lucrează cu celelalte divizii ale SEC și birourile Comisiei pentru a investiga legea privind valorile mobiliare și încălcările regulamentare și a acționa împotriva infractorilor.
BREAKING DOWN Diviziunea executării
Divizia de executare seamănă oarecum cu forța de poliție pentru SEC. Deoarece obiectivul principal al SEC este aplicarea legii privind valorile mobiliare, această divizie este esențială pentru îndeplinirea mandatului său. Conform site-ului SEC, încălcările legii comune privind valorile mobiliare includ manipularea prețurilor pieței, furtul fondului sau titlurile unui client, tranzacționarea privilegiată, încălcarea responsabilității brokerilor-dealeri de a trata clienții în mod echitabil și a prezentării greșite sau omiterea unor fapte materiale legate de valori mobiliare.
Modul în care divizia de executare efectuează investigații
Dovada posibilelor încălcări se colectează prin activități de supraveghere a pieței, reclamații ale investitorilor, alte divizii ale SEC și alte surse din industria de valori mobiliare. SEC poate solicita persoanelor suspectate de violare să predea în mod voluntar documentele relevante și să depună mărturii voluntare cu privire la presupuse încălcări, dar poate solicita, de asemenea, un ordin formal de anchetă, permițând personalului SEC să constrângă presupuși violatori și martori să producă dovezi documentare și să dea mărturie.
Proceduri civile și administrative
Divizia de executare poate acționa acțiuni civile împotriva încălcătorilor de reglementare în Curtea de District SUA sau într-o procedură administrativă prezidată de un judecător de drept administrativ independent (ALJ). Nici SEC, nici Divizia de Executare nu au autoritatea adevărată să aducă acuzații penale împotriva unor presupuși violatori, dar pot recomanda aducerea acestor acuzații procurorilor federali sau de stat.
SEC poate solicita ordine sau ordonanțe în procesul civil care interzice viitoarele încălcări ale reglementărilor. O persoană astfel ordonată poate face față închisorii sau amenzilor pentru disprețul instanței, dacă acesta încalcă ordinul. SEC poate, de asemenea, solicita un ordin judecătoresc de a interzice unei persoane să acționeze ca director sau ofițer corporativ.
Există, de asemenea, o serie de proceduri administrative diferite la dispoziția SEC, inclusiv ordinele de încetare și abandonare; revocarea sau suspendarea înregistrării; suspendarea de la angajare; sau baruri de la angajare. În plus, Comisia poate dispune amenzi civile sau confiscă orice câștiguri obținute de către infractori. Alte bare pot fi disponibile pentru SEC, pe baza comportamentului, a industriei sau a legăturilor asociaționale ale violatorilor.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.