Managementul financiar strategic
Managementul financiar strategic înseamnă nu numai gestionarea finanțelor unei companii, dar gestionarea acestora cu intenția de a reuși - adică atingerea obiectivelor și obiectivelor companiei și maximizarea valorii acționarilor în timp. Cu toate acestea, înainte ca o companie să se poată gestiona strategic, trebuie mai întâi să-și definească obiectivele cu precizie, să identifice și să cuantifice resursele disponibile și potențiale și să elaboreze un plan specific pentru a-și folosi finanțele și alte resurse de capital pentru atingerea obiectivelor sale.
Managementul financiar strategic se referă la crearea de profit pentru afacere și asigurarea unui profit acceptabil al investițiilor (ROI). Managementul financiar se realizează prin planuri financiare de afaceri, instituirea controalelor financiare și luarea deciziilor financiare.
[Important: managementul „strategic” se concentrează pe succesul pe termen lung, iar managementul „tactic” se referă la poziționarea pe termen scurt.]
Înțelegerea managementului financiar strategic
Cuvântul operativ: strategic
Gestionarea financiară în sine implică înțelegerea și controlul corespunzător, alocarea și obținerea activelor și pasivelor unei companii, inclusiv monitorizarea articolelor de finanțare operațională precum cheltuieli, venituri, conturi de primit și de plătit, flux de numerar și rentabilitate.
Managementul financiar strategic cuprinde toate cele menționate mai sus, plus evaluarea, planificarea și adaptarea continuă pentru a menține compania concentrată și să fie pe cale de a atinge obiectivele pe termen lung. Atunci când o companie gestionează strategic, tratează problemele pe termen scurt, pe o bază ad-hoc, în moduri care nu dezactivează viziunea pe termen lung.
Managementul financiar strategic versus tactică
Termenul „strategic” se referă la practicile de management financiar, care sunt axate pe succesul pe termen lung, spre deosebire de deciziile „tactice” de management, care se referă la poziționarea pe termen scurt. Dacă o companie este strategică în loc de tactică, atunci ia decizii financiare bazate pe ceea ce crede că ar obține rezultate în cele din urmă - adică în viitor; ceea ce implică faptul că pentru a realiza aceste rezultate, o firmă trebuie uneori să tolereze pierderi în prezent.
Când gestionarea strategică este eficientă
O parte a managementului financiar strategic eficient poate presupune, prin urmare, sacrificarea sau reajustarea obiectivelor pe termen scurt pentru a atinge mai eficient obiectivele pe termen lung ale companiei. De exemplu, dacă o companie a suferit o pierdere netă pentru anul precedent, atunci poate alege să-și reducă baza de active prin închiderea facilităților sau prin reducerea personalului, reducând astfel cheltuielile de exploatare. Făcând astfel de demersuri poate avea ca rezultat costuri de restructurare sau alte elemente de o singură dată care afectează negativ finanțele companiei pe termen scurt, dar care poziționează mai bine compania pentru a reuși pe termen lung.
Aceste compromisuri pe termen scurt sau pe termen lung trebuie să fie adesea luate în considerare cu diferite părți interesate. De exemplu, acționarii companiilor publice pot disciplina managementul pentru deciziile care afectează negativ prețul acțiunilor unei companii pe termen scurt, chiar dacă sănătatea pe termen lung a companiei devine mai solidă prin aceleași decizii.
Cheie de luat cu cheie
- Managementul financiar strategic se referă la crearea de profit pentru afacere.
- Un plan financiar care este strategic se concentrează pe câștigul pe termen lung.
- Planificarea financiară strategică variază în funcție de companie, industrie și sector.
Elementele managementului financiar strategic
O companie va aplica managementul financiar strategic pe parcursul operațiunilor sale organizaționale, care presupune proiectarea de elemente care să maximizeze resursele financiare ale firmei și să le utilizeze eficient. Aici, o firmă trebuie să fie creativă, întrucât nu există o abordare unică pentru toate strategiile de management strategic și fiecare companie va concepe elemente care să reflecte propriile sale nevoi și obiective. Cu toate acestea, unele dintre elementele mai comune ale managementului financiar strategic ar putea include următoarele.
Planificare
- Definiți obiectivele exact.
- Identificați și cuantificați resursele disponibile și potențiale.
- Scrieți un plan financiar de afaceri specific.
bugetarea
- Ajutați compania să funcționeze cu eficiență financiară și reducerea deșeurilor.
- Identificați zonele care suportă cele mai multe costuri de exploatare sau care depășesc costurile bugetate.
- Asigurați-vă suficientă lichiditate pentru a acoperi cheltuielile de exploatare fără a atinge resursele externe
- Descoperă zonele în care o firmă poate investi câștiguri pentru a atinge obiective mai eficient.
Gestionarea și evaluarea riscului
- Identificați, analizați și reduceți incertitudinea în deciziile de investiții.
- Evaluează potențialul expunerii financiare; examinează cheltuielile de capital (CapEx) și politicile la locul de muncă.
- Utilizați valori de risc, cum ar fi deviația standard și strategiile de valoare-risc (VaR).
Stabilirea procedurilor permanente
- Colectați și analizați datele.
- Luati decizii financiare compatibile.
- Urmăriți și analizați variația - adică diferențele dintre rezultatele bugetate și cele reale.
- Identificați problemele și întreprindeți acțiuni corective adecvate.
Exemple de strategii bazate pe industrie
La fel cum strategiile de management financiar vor varia de la companie la companie, ele pot diferi, de asemenea, în funcție de industrie și de sector.
Firmele care operează în industrii în creștere rapidă - cum ar fi tehnologia informației sau serviciile tehnice - ar dori să aleagă strategii care să citească obiectivele lor pentru creștere și să specifice mișcarea într-o direcție pozitivă. Obiectivele acestora, de exemplu, ar putea include lansarea unui produs nou sau creșterea veniturilor brute în următoarele 12 luni.
Pe de altă parte, companiile din industriile cu creștere lentă - cum ar fi producția de zahăr sau producția de cărbune - ar putea alege obiective care să se concentreze pe protejarea activelor și gestionarea cheltuielilor, cum ar fi reducerea costurilor administrative cu un anumit procent.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.