Dimensiunea poziției în investiții

Dimensionarea poziției se referă la numărul de unități investite într-o anumită garanție de către un investitor sau comerciant. Mărimea contului și toleranța la risc a unui investitor ar trebui să fie luate în considerare la determinarea dimensionării corespunzătoare a poziției.

Reducerea dimensiunii poziției

Dimensiunea poziției se referă la dimensiunea unei poziții dintr-un portofoliu particular sau la suma în dolari pe care un investitor urmează să o tranzacționeze. Investitorii folosesc dimensiunea poziției pentru a ajuta la determinarea câtor unități de securitate pot achiziționa, ceea ce îi ajută să controleze riscul și să maximizeze randamentul.

Exemplu de dimensionare a poziției

Utilizarea dimensionării corecte a poziției presupune trei pași:

• Determinarea riscului contului: Înainte ca un investitor să poată folosi dimensiunea corespunzătoare a poziției pentru o tranzacție specifică, el trebuie să determine riscul contului său. În mod obișnuit, acesta este exprimat ca procent din capitalul investitorului. Ca regulă generală, majoritatea investitorilor cu amănuntul își riscă nu mai mult de 2% din capitalul lor de investiții pentru orice tranzacție; administratorii fondurilor riscă de obicei mai puțin de această sumă. De exemplu, dacă un investitor are un cont de 25.000 USD și decide să-și stabilească riscul maxim de cont la 2%, el nu poate risca mai mult de 500 USD pentru fiecare tranzacție (2% x 25.000 USD). Chiar dacă investitorul pierde 10 tranzacții consecutive la rând, el a pierdut doar 20% din capitalul său de investiții.
• Determinarea riscului comercial: Investitorul trebuie apoi să stabilească unde să plaseze comanda de stop-loss pentru tranzacția specifică. Dacă investitorul tranzacționează stocuri, riscul comercial este distanța, în dolari, între prețul de intrare prevăzut și prețul de oprire. De exemplu, dacă un investitor intenționează să cumpere Apple Inc. la 160 USD și plasează o comandă de stop-loss la 140 dolari, riscul comercial este de 20 USD pe acțiune.
• Determinarea dimensiunii corespunzătoare a poziției: Investitorul știe acum că poate risca 500 USD pe tranzacție și riscă 20 USD pe acțiune. Pentru a identifica dimensiunea corectă a poziției din aceste informații, investitorul trebuie pur și simplu să împartă riscul contului, care este de 500 USD, la riscul comercial, care este de 20 USD. Aceasta înseamnă că se pot cumpăra 25 de acțiuni (500 $ / 20 $).

Dimensiunea poziției și riscurile de decalaj

Investitorii ar trebui să fie conștienți de faptul că, chiar dacă utilizează dimensionarea corectă a poziției, pot pierde mai mult decât limita de risc specificată a contului lor dacă un stoc scade sub ordinul de oprire. Dacă se așteaptă o volatilitate crescută, cum ar fi înainte de anunțurile privind câștigurile companiilor, investitorii ar putea dori să reducă la jumătate dimensiunea poziției pentru a reduce riscul de decalaj.

Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.

Termeni înrudiți

Definirea și utilizarea planului de tranzacționare Un plan de tranzacționare este o metodă sistematică pentru identificarea și tranzacționarea valorilor mobiliare, care ia în considerare o serie de variabile, inclusiv timpul, riscul și obiectivele investitorului. mai mult În cadrul raportului risc / recompensă Raportul risc / recompensă este utilizat de mulți investitori pentru a compara profiturile preconizate ale unei investiții cu valoarea riscului asumat pentru a capta aceste randamente. Aceasta se calculează matematic prin împărțirea sumei pe care el sau ea trebuie să o piardă dacă prețul se deplasează într-o direcție neașteptată. mai mult Faceți o baie Faceți o baie este un termen de argou care se referă la un investitor care a cunoscut o pierdere semnificativă din cauza unei investiții. mai mult Riscul de decalaj Riscul de decalaj se referă la prețul unei garanții care se schimbă de la un nivel la altul, fără tranzacționare între ele. mai mult 2% Regula Regula de 2% este o strategie de gestionare a banilor în care un investitor riscă nu mai mult de 2% din capitalul disponibil pe o singură tranzacție. mai mult Definiția comenzii Stop O comandă stop este o comandă de cumpărare sau de vânzare a unei garanții atunci când prețul acesteia crește peste un anumit punct pentru a limita pierderile sau a bloca profiturile. mai multe link-uri partenere