Cele mai importante tendințe de pe piața bursieră din SUA acum

Chiar dacă sunteți un comerciant de zi sau un comerciant swing pe termen scurt, cred că este un avantaj uriaș să înțelegeți direcția tendințelor de bază. Pentru mine, care arată în mod special săptămâni și luni, încercând să câștig bani în acest trimestru, revizuirea mea lunară a graficului de sfeșnice este esențială. Nu pot începe să vă spun cât de mult m-a ajutat să evit apelurile orbești sau pescuitul de jos pentru a nu încheia niciodată scăderi. Cu siguranță ne ajută să greșim în direcția tendințelor de bază care, desigur, ne crește probabilitățile de succes.

Iată că S&P 500 se află chiar la mijloc, între sprijinul cheie, aproape de 2400 și obiectivele noastre ascendente chiar sub 3000. Nu există nimic în acest grafic care să sugereze că ne aflăm într-un punct de inflexiune major sau să completăm orice fel de top masiv. Pentru mine, aceasta este doar un profit și prețurile sunt pe cale să își atingă țintele, ceea ce este perfect normal:

Pe de altă parte, Nasdaq Composite și-a atins obiectivul negativ de 7600 în ianuarie și s-a consolidat sub acest nivel de atunci. Nu văd deloc nimic ieșit din comun și pare a fi o consolidare aproape de un nivel logic. Întrebarea devine: „A fost„ obiectivul de extindere? Sau ar trebui să ne concentrăm, în schimb, pe faptul că Nasdaq tocmai a ieșit la un nivel maxim lunar de închidere, care este o caracteristică a unui randament ascendent, nu a unei scăderi? ne-ar semnala că următoarea etapă mai mare din Nasdaq este gata să înceapă (rețineți și: QQQ Nasdaq 100 a ieșit și la un nivel de închidere lunară tot mai mare)

Iată media Dow Jones Transportation care își consolidează câștigurile din 2017 chiar sub obiectivul de sus, aproape de 11.000. Considerăm că acesta este un comportament perfect normal și o consolidare aproape de un nivel logic. Nu există dovezi ale unui top important, doar o respirație după ce și-a atins ținta. Prețurile care depășesc 11.000 ne indică faptul că transporturile sunt gata să înceapă următoarea etapă:

Trecând de la cea mai mare dintre cele mai mari capace mari, Mid-cap 400 continuă să consolideze câștigurile în acest an deasupra sprijinului, nu sub rezistență ca unele dintre celelalte omologii sale cu capacitate mai mare. Am analizat valorile intermediare ca un mare indicator al tendinței, observând că o pauză sub 325 ar putea fi catastrofică pentru indicele și, la rândul său, stocurile ca o clasă de active. Nu numai că această susținere a fost reținută, dar ne impunem împotriva noilor maxime din toate timpurile, pe care le consider un comportament normal într-o creștere continuă. Dacă suntem peste 325, dorim să rămânem MDY mult timp, cu o țintă peste 480:

În cea mai mică companie, „mai riscante” ar adăuga unii, respirăm de la această consolidare și deja ne ridicăm la noi maxime. Acesta este cel mai puternic dintre toți indicii americani, ceea ce îmi sugerează că aceasta este o dovadă a apetitului la risc, nu a aversiunii față de risc. Vrem să rămânem lungi Micro-caps $ IWC dacă suntem peste 100, cu o țintă de aproape 127:

Când mă uit la toate indexurile americane, nu văd topuri majore. Oamenii sunt obsedați de compararea mediului actual al pieței cu 2007. În acea perioadă am observat deteriorarea lățimii pieței și a topurilor majore care se formează peste tot, nu doar în indexurile majore, dar și în cele mai mari stocuri. Pur și simplu nu vedem asta astăzi. Majoritatea indexurilor creează noi valori maxime pentru toate timpurile, în timp ce alții consolidează câștiguri aproape de nivelurile logice.

Greutatea probelor sugerează că ne aflăm pe o piață taură a stocurilor. Istoric, pe piețele taur, vrem să cumpărăm stocuri, nu să le vindem. Citiți mai multe analize aici.

JC