Raliul de vineri condus de comerț indică o profunzime mai mare

După părerea mea, șase numere mici vă pot spune unde merge această piață.

Ador povești precum „Moneyball”. Este cartea lui Michael Lewis, care a transformat filmul cu Brad Pitt despre Billy Beane, transformând în pierdere Oakland A în campuri. El a făcut-o aplicând o metodologie nouă la baseball: folosind statistici sau sabmetrici. El nu ar fi pus sportivi fără nume pe listă, pentru că ar putea să intre. A funcționat atât de bine încât a schimbat întregul joc. De asemenea, el a fost numit în consiliul de administrație al NetSuite pentru a ajuta compania să funcționeze mai eficient, iar în cele din urmă a fost cumpărat de Oracle Corporation (ORCL) pentru 9, 3 miliarde de dolari.

Folosesc o metodă similară pentru stocuri. Ideea este de a observa o mulțime de date și de a veni cu o modalitate fiabilă de a prezice evenimente repetabile. Aceste evenimente ar putea fi lucruri cum ar fi jocul de bază și câștigarea jocurilor, dar pot include și alegerea următoarei aplicații Amazon.com, Inc. (AMZN) sau Netflix, Inc. (NFLX) și identificarea locurilor unde ar putea fi piața în apropiere și viitorul nu atât de apropiat.

Se va prăbuși piața bursieră? Va crește? Aici, vă voi spune ce cred că se va întâmpla în următoarele trei, șase, nouă și douăsprezece luni pe baza istoriei, de ce știu și unde îmi așez jetoanele.

În aceste zile, este greu de spus ce știri sunt importante și ce nu. Vă pot spune că piața vrea ca Trump să rămână președinte, dar nu atât cât își dorește un acord cu China. Reacțiile de pe piață la știrile privind acuzarea de acțiuni nu sunt aproape atât de grave încât ar putea implica o amenințare serioasă. Dar reacțiile de pe piață la știri pozitive din războiul comercial din China arată clar aprobarea.

Spre exemplu, vineri a văzut sucuri majore pe piața bursieră din SUA în timpul zilei în „faza 1” a unei rezoluții, așa cum a numit Trump. Piețele largi toate s-au închis în mod substanțial mai ridicat, însă, în zilele noastre, unii indici cu creștere puternică, precum Russell 2000, au crescut cu aproape 3% înainte de a da o parte. Asta este o zi monstruoasă, dar este real sau este doar un fals?

Pentru acest răspuns, să revenim la baseball. Folosesc o abordare statistică și bazată pe date asupra stocurilor. Metoda m-a servit bine de-a lungul carierei mele de pe Wall Street. Mă uit la peste 5.500 de acțiuni în fiecare zi și folosesc algoritmi speciali pentru a încerca să identific când investitorii mari de bani cumpără cele mai bune stocuri. Funcționează foarte bine și le-a permis cititorilor și clienților mei să înregistreze câștiguri masive la acțiuni relativ necunoscute la acea vreme. Dar folosesc și datele pentru a obține o imagine clară a vârfurilor pieței, a fundurilor și a direcției viitoare. Funcționează foarte bine și pentru asta.

Vedeți, povestea viitorului pieței este, ca multe lucruri, nu întotdeauna, dar deseori scrisă în trecut. Când modelul meu scanează cele 5.500 de stocuri în fiecare zi, primim „steaguri galbene”. Acest lucru este atunci când banii mari se mută în sau din stocuri într-un mod mare. Un steag galben este la un pas sub un semnal de cumpărare (steag verde) sau de vânzare (steag roșu). Pentru a obține aceste, aveți nevoie de o componentă cu un preț suplimentar sau un preț scăzut pentru a deveni o defalcare sau o defalcare.

Din toate aceste stocuri, primim doar o mână de steaguri galbene, verzi și roșii. Am 30 de ani de date, dar uitându-ne înapoi în ultimii 10 ani, în mod normal, obținem 477 de steaguri galbene în fiecare zi. Cumpărăturile normale pentru pavilion verde sunt 62, iar vânzările de steaguri roșii sunt 44. Din cele 62 de cumpărături, le adunăm o săptămână și le sortăm pentru cele mai puternice. Așa îmi găsesc cele mai bune stocuri.

Vineri trecut, am avut un miting pe piața bursieră cu 666 steaguri galbene - cu 40% mai mult decât media pe 10 ani sau 2.518 zile de tranzacționare. Dar am avut doar 40 de steaguri de cumpărare verde - adică cu 35% sub medie. Asta înseamnă că aprobarea de pe piață a știrilor din China este doar un alt cap fals de ignorat ">

Ei bine, m-am uitat în urmă în ultimii 10 ani în zilele în care am primit steaguri galbene mai mari decât media și steaguri verzi mai mici decât media într-o zi în piață - exact ca vineri, 11 octombrie. Au fost de 140 de ori începând cu 12 octombrie 2009. Creșterea medie a acelor 140 de zile a fost de 0, 96%. Ceea ce am văzut mi-a făcut ochii mari. Aici este rezumat într-un tabel:

Ne spune că un mare miting de scurtă durată, precum vineri, arată minunat pentru piață. Randamentul mediu pentru toate cele șase ori de cadre este pozitiv. Și, greu de crezut așa cum se poate, S&P 500 a crescut un an mai târziu, 135 din 140 de ori, cu o medie de 13%. Asta înseamnă 96% din timp.

Acest lucru îmi spune că este un moment minunat pentru a cumpăra piața. Acest lucru poate fi realizat prin cumpărarea unui fond larg tranzacționat pe schimburi (ETF), cum ar fi SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY). După pedeapsa recentă a stocurilor de tehnologie, o rezoluție comercială ar trebui să recompenseze cu ușurință stocurile de creștere a tehnologiei, astfel încât un joc mai agresiv asupra SPY ar fi cumpărarea iShares Global Tech ETF (IXN). Acesta urmărește un indice de piață ponderat al stocurilor de tehnologie S&P Global 1200. Desigur, se poate spera, de asemenea, să depășim deținând cele mai bune stocuri. Din fericire, ești la locul potrivit.

Știrile pot fi confuze, la fel și acțiunile de pe piață. Pentru a ști ce se întâmplă astăzi, căutați banii mari. Dacă doriți să cunoașteți viitorul, priviți spre trecut. Astăzi, ne spune să devenim urcători. „Educația este pașaportul către viitor, căci mâine aparține celor care se pregătesc astăzi”. -Malcolm X

Linia de jos

Noi (Mapsignals) continuăm să fim agistați pe acțiunile americane pe termen lung și vedem orice retragere ca o oportunitate de cumpărare. Piețele slabe pot oferi vânzări la acțiuni dacă un investitor are răbdare.

Dezvăluire: autorul nu deține poziții în stocurile menționate la data publicării.

Renunțarea la cercetarea investițiilor