Instrument financiar
Instrumentele financiare sunt active care pot fi tranzacționate sau pot fi, de asemenea, văzute ca pachete de capital care pot fi tranzacționate. Majoritatea tipurilor de instrumente financiare asigură un flux și un transfer eficient de capital în toată lumea investitorilor. Aceste active pot fi numerar, un drept contractual de a livra sau primi numerar sau un alt tip de instrument financiar sau dovada dreptului de proprietate asupra unei entități.
Cheie de luat cu cheie
- Un instrument financiar este un document real sau virtual reprezentând un acord legal care implică orice fel de valoare monetară.
- Instrumentele financiare pot fi împărțite în două tipuri: instrumente de numerar și instrumente derivate.
- Instrumentele financiare pot fi, de asemenea, împărțite în funcție de o clasă de active, care depinde dacă sunt bazate pe datorii sau bazate pe acțiuni.
- Instrumentele de schimb valutar cuprind un al treilea tip unic de instrument financiar.
Instrument financiar
Înțelegerea instrumentelor financiare
Instrumentele financiare pot fi documente reale sau virtuale reprezentând un acord legal care implică orice fel de valoare monetară. Instrumentele financiare bazate pe acțiuni reprezintă proprietatea asupra unui activ. Instrumentele financiare bazate pe datorii reprezintă un împrumut acordat de către un investitor proprietarului activului.
Instrumentele de schimb valutar cuprind un al treilea tip unic de instrument financiar. Există diferite subcategorii ale fiecărui tip de instrument, cum ar fi capitalurile proprii preferate și capitalurile proprii.
Standardele internaționale de contabilitate (IAS) definește instrumentele financiare drept „orice contract care dă naștere unui activ financiar al unei entități și unui pasiv financiar sau instrument de capitaluri proprii al altei entități”.
Tipuri de instrumente financiare
Instrumentele financiare pot fi împărțite în două tipuri: instrumente de numerar și instrumente derivate.
Instrumente de numerar
- Valorile instrumentelor de numerar sunt direct influențate și determinate de piețe. Acestea pot fi titluri ușor transferabile.
- Instrumentele de numerar pot fi, de asemenea, depozite și împrumuturi convenite de împrumutați și creditori.
Instrumente derivate
- Valoarea și caracteristicile instrumentelor derivate se bazează pe componentele de bază ale vehiculului, cum ar fi activele, ratele dobânzilor sau indicii.
- Aceștia pot fi derivați fără conturi (OTC) sau derivate tranzacționate în schimb.
Tipuri de clase de active a instrumentelor financiare
Instrumentele financiare pot fi, de asemenea, împărțite în funcție de o clasă de active, care depinde dacă sunt bazate pe datorii sau bazate pe acțiuni.
Instrumente financiare bazate pe datorii
Instrumentele financiare bazate pe datorie pe termen scurt durează un an sau mai puțin. Securitățile de acest fel apar sub formă de bonuri T și hârtie comercială. Numerar în acest fel pot fi depozite și certificate de depozit (CD-uri).
Derivatele tranzacționate pe bursă în cadrul instrumentelor financiare pe termen scurt, bazate pe datorii, pot fi contracte futures cu dobândă pe termen scurt. Instrumentele derivate OTC sunt acorduri de avans.
Instrumentele financiare bazate pe datorie pe termen lung durează mai mult de un an. În cadrul titlurilor de valoare, acestea sunt obligațiuni. Echivalentele de numerar sunt împrumuturi. Derivatele tranzacționate pe bursă sunt futures de obligațiuni și opțiuni pentru futures de obligațiuni. Instrumentele derivate OTC sunt swap-uri de dobândă, plafonuri și niveluri ale dobânzii, opțiuni de dobândă și instrumente derivate exotice.
Instrumente financiare bazate pe acțiuni
Titlurile de valoare în cadrul instrumentelor financiare bazate pe acțiuni sunt stocuri. Derivatele tranzacționate pe bursă din această categorie includ opțiuni de acțiuni și futures pe acțiuni. Derivatele OTC sunt opțiuni de acțiuni și derivate exotice.
consideratii speciale
Nu există titluri în valută. Echivalentele de numerar vin în schimb valutar la vedere. Derivatele tranzacționate pe bursă în schimbul valutar sunt futures în valută. Instrumentele derivate OTC vin în opțiuni de schimb valutar, înainte directe și swaps valutare.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.