4 factori care modelează tendințele pieței

Tendințele sunt cele care permit comercianților și investitorilor să capteze profituri. Indiferent dacă pe termen scurt sau lung, pe o piață în tendință generală sau într-o gamă de mediu, fluxul de la un preț la altul este ceea ce creează profituri și pierderi. Există patru factori majori care determină atât tendințele pe termen lung, cât și fluctuațiile pe termen scurt. Acești factori sunt guvernul, tranzacțiile internaționale, speculațiile și așteptările și oferta și cererea.

Tutorial: indicatori economici de știut

Forțele majore ale pieței

Învățarea modului în care acești factori majori modelează tendințele pe termen lung poate oferi o perspectivă asupra modului în care pot apărea tendințele viitoare. Iată cei patru factori majori:

1. Guvern
   Guvernul are o influență asupra piețelor libere. Politicile fiscale și monetare pe care guvernele și băncile lor centrale le-au pus în aplicare au un efect profund asupra pieței financiare. Prin creșterea și scăderea ratelor dobânzii, Rezerva Federală a SUA poate încetini sau încerca să accelereze creșterea în interiorul țării. Aceasta se numește politică monetară. Dacă cheltuielile guvernamentale cresc sau contractează, aceasta este cunoscută sub numele de politică fiscală și poate fi folosită pentru a ajuta la ușurarea șomajului și / sau a stabiliza prețurile. Prin modificarea ratelor dobânzilor și a sumei de dolari disponibile pe piața deschisă, guvernele pot schimba cât de multe investiții curg în țară și în afara acesteia. (Aflați mai multe în tutorialul nostru pentru sistemul de rezerve federale .)
2. Tranzacții internaționale
   Fluxul de fonduri între țări afectează puterea economiei unei țări și moneda sa. Cu cât mai mulți bani pleacă dintr-o țară, cu atât economia și moneda țării sunt mai slabe. Țările care exportă în principal, fie că sunt bunuri sau servicii fizice, aduc continuu bani în țările lor. Acești bani pot fi apoi reinvestiți și pot stimula piețele financiare din aceste țări.
3. Speculație și așteptare
   Speculația și așteptarea sunt părți integrante ale sistemului financiar. Consumatorii, investitorii și politicienii au cu toții opinii diferite despre locul în care cred că economia va merge în viitor și asta afectează modul în care acționează astăzi. Așteptarea acțiunilor viitoare depinde de actele actuale și formează atât tendințele actuale, cât și cele viitoare. Indicatorii sentimentelor sunt utilizați în mod obișnuit pentru a măsura modul în care anumite grupuri se simt în legătură cu economia actuală. Analiza acestor indicatori, precum și alte forme de analiză fundamentală și tehnică pot crea o prejudecată sau o așteptare a ratelor viitoare a prețurilor și a direcției tendinței.
4. Cerere și ofertă
   Oferta și cererea pentru produse, servicii, valute și alte investiții creează o dinamică push-pull a prețurilor. Prețurile și tarifele se modifică pe măsură ce oferta sau cererea se modifică. Dacă ceva solicită și oferta începe să se micșoreze, prețurile vor crește. Dacă oferta crește dincolo de cererea curentă, prețurile vor scădea. Dacă oferta este relativ stabilă, prețurile pot fluctua mai sus și mai mic pe măsură ce cererea crește sau scade.

Acești factori pot provoca atât fluctuații pe termen scurt, cât și pe termen lung pe piață, dar este, de asemenea, important să înțelegem cum toate aceste elemente se reunesc pentru a crea tendințe. În timp ce toți acești factori majori sunt categoric diferiți, ei sunt strâns legați unul de altul. Mandatele guvernamentale pot efectua tranzacții internaționale, care joacă un rol în speculații și schimbările ofertei și cererii pot juca un rol în fiecare dintre acești alți factori.

4 factori care modelează tendințele pieței

Comunicatele de presă ale guvernului, cum ar fi modificările propuse în cheltuielile sau politica fiscală, precum și deciziile Rezervei Federale de modificare sau menținere a ratelor dobânzii pot avea, de asemenea, un efect dramatic asupra tendințelor pe termen lung. Scăderea ratelor dobânzilor și a impozitelor poate încuraja cheltuielile și creșterea economică. La rândul său, aceasta are tendința de a impune prețurile pieței mai mari. Cu toate acestea, piața nu răspunde întotdeauna în acest mod, deoarece și alți factori pot fi în joc. Ratele și dobânzile mai mari, de exemplu, pot descuraja cheltuielile și pot duce la o contracție sau o scădere pe termen lung a prețurilor de pe piață.

Pe termen scurt, aceste comunicate de presă pot provoca schimbări mari ale prețurilor pe măsură ce comercianții și investitorii cumpără și vând ca răspuns la informații. Acțiunea sporită în jurul acestor anunțuri poate crea tendințe pe termen scurt, în timp ce tendințele pe termen mai lung se pot dezvolta, pe măsură ce investitorii înțeleg și absorb complet impactul informațiilor pentru piețe.

Efectul internațional

Tranzacțiile internaționale, balanța de plăți între țări și puterea economică sunt mai greu de evaluat zilnic, dar joacă, de asemenea, un rol major în tendințele pe termen lung pe multe piețe. Piețele valutare reprezintă un ecart al cât de bine funcționează moneda și economia unei țări în raport cu altele. O cerere mare pentru o monedă înseamnă că moneda va crește în raport cu alte valute.

Valoarea monedei unei țări poate juca, de asemenea, un rol în modul în care se vor desfășura alte piețe în această țară. Dacă moneda unei țări este slabă, aceasta va descuraja investițiile în țara respectivă, deoarece profiturile potențiale vor fi erodate de moneda slabă.

Efectul de participant

Analiza și pozițiile rezultate din comercianți și investitori pe baza informațiilor pe care le primesc despre politica guvernamentală și tranzacțiile internaționale creează speculații cu privire la care se vor muta prețurile. Când suficientă lume este de acord asupra unei direcții, piața intră într-o tendință care s-ar putea menține pentru mulți ani.

Tendințele sunt de asemenea perpetuate de către participanții pe piață care au greșit în analiza lor. Când sunt forțați să părăsească tranzacțiile care pierd, aceasta împinge prețurile mai departe în direcția actuală. Pe măsură ce mai mulți investitori urcă la bord pentru a profita de o tendință, piața devine saturată și tendința se inversează, cel puțin temporar.

Efectul cererii și ofertei

Oferta și cererea au efecte asupra indivizilor, companiilor și piețelor financiare în ansamblu. Pe unele piețe, cum ar fi mărfurile, oferta este determinată de un produs fizic. Oferta și cererea de petrol se schimbă constant, ajustarea prețului pe care un participant pe piață este dispus să îl plătească pentru petrol astăzi și în viitor.

Pe măsură ce oferta scade sau cererea crește, poate apărea o creștere pe termen lung a prețurilor petrolului, deoarece participanții la piață se interzic unii pe alții pentru a atinge o ofertă aparent finită de mărfuri. Furnizorii doresc un preț mai mare pentru ceea ce au și o cerere mai mare împinge prețul pe care cumpărătorii sunt dispuși să îl plătească.

Piețele financiare au o dinamică similară. Stocurile fluctuează pe o scară pe termen scurt și lung, creând tendințe. Amenințarea uscării ofertei la prețurile curente obligă cumpărătorii să cumpere la prețuri mai mari și mai mari, creând creșteri mari ale prețurilor. În cazul în care un grup mare de vânzători ar intra pe piață, acest lucru ar crește oferta de stocuri disponibile și ar duce probabil la scăderea prețurilor. Acest lucru apare pe toate perioadele de timp.

Linia de jos

După cum sa menționat mai sus, tendințele sunt în general create de patru factori majori: guvern, tranzacții internaționale, speculații / așteptări și ofertă și cerere. Aceste domenii sunt toate legate, întrucât condițiile viitoare așteptate modelează deciziile actuale, iar acele decizii actuale modelează tendințele actuale. Efectele guvernului au tendințe în principal prin politica monetară și fiscală. Aceste politici au efect tranzacții internaționale care, la rândul lor, influențează forța economică. Speculațiile și așteptările determină prețurile bazate pe prețurile viitoare. În cele din urmă, schimbările în ofertă și cerere creează tendințe pe măsură ce participanții la piață luptă pentru cel mai bun preț.