Eforturi de succes vs. Contabilitate cu costuri complete: Care este diferența?

Companiile implicate în explorarea și dezvoltarea petrolului brut și a gazelor naturale pot alege între două abordări contabile: metoda cu succes (SE) și metoda full-cost (FC). Aceste abordări diferă în modul în care tratează cheltuielile de operare specifice legate de industrie.

Metoda contabilă pe care o alege o companie afectează modul în care sunt raportate veniturile nete și numerele fluxurilor de numerar. Prin urmare, este o considerație importantă atunci când analizăm companiile implicate în explorarea și dezvoltarea petrolului și a gazelor naturale.

Companiile înregistrează costurile de explorare capitalizate în baza oricărei metode din bilanț, ca parte a activelor lor pe termen lung. Acest lucru se datorează faptului că, la fel ca utilajele utilizate de o companie producătoare, rezervele de petrol și gaze naturale sunt considerate active productive pentru o companie de petrol și gaze. Principiile de contabilitate acceptate în general (GAAP) impun companiilor să perceapă costuri pentru achiziționarea acelor active cu venituri pe măsură ce folosesc activele.

Motivul pentru care există două metode diferite de înregistrare a cheltuielilor de explorare și dezvoltare a petrolului și gazului este că oamenii sunt împărțiți după ce metodă cred ei că realizează cel mai bine transparența în ceea ce privește câștigurile și fluxurile de numerar ale unei companii.

Comitetul pentru standardele financiare de contabilitate (FASB), care este responsabil pentru crearea și guvernarea GAAP, și Comisia pentru valori mobiliare și schimburi (SEC), care reglementează formatul de raportare financiară și conținutul companiilor tranzacționate public, sunt împărțite pe care este metoda corectă .

În Standardul de contabilitate financiară (SFAS) 19, FASB prevede ca companiile de petrol și gaze să utilizeze metoda SE. SEC permite companiilor să utilizeze metoda FC. Aceste două organe de conducere încă nu au găsit temeiul comun ideologic necesar pentru a stabili o abordare contabilă unică.

Contabilitate cu eforturi de succes

Metoda eforturilor de succes permite unei companii să valorifice doar acele cheltuieli asociate localizării cu succes a rezervelor noi de petrol și gaze naturale. Pentru rezultatele nereușite (sau „gaură uscată”), compania percepe imediat costurile de operare asociate cu venituri pentru perioada respectivă.

Conform opiniei din spatele metodei SE, obiectivul final al unei companii de petrol și gaze este acela de a produce petrolul sau gazul natural din rezervele pe care le localizează și le dezvoltă, astfel încât compania ar trebui să valorifice doar costurile aferente eforturilor de succes. Dimpotrivă, deoarece nu există nicio schimbare a activelor productive cu rezultate nereușite, companiile ar trebui să cheltuiască costurile suportate de aceste eforturi.

Contabilitate integrală

Abordarea alternativă, cunoscută sub numele de metoda cu costuri complete, permite companiilor să valorifice toate cheltuielile de exploatare aferente localizării de noi rezerve de petrol și gaz, indiferent de rezultat.

Pe de altă parte, opinia reprezentată de metoda FC susține că, în general, activitatea dominantă a unei companii de petrol și gaze este pur și simplu explorarea și dezvoltarea rezervelor de petrol și gaze. Prin urmare, companiile ar trebui să capitalizeze toate costurile pe care le suportă pentru desfășurarea activității respective și apoi să le înregistreze pe parcursul unui ciclu de operare complet.

Diferențele cheie

Efectul alegerii unei metode contabile față de alta este evident atunci când rezultatele financiare periodice care implică situația veniturilor și a fluxului de numerar sunt comparate cu efectul de a evidenția modul în care fiecare metodă tratează costurile individuale care intră în categoriile de achiziție, explorare, dezvoltare și producție. . Dar o astfel de comparație va evidenția, de asemenea, impactul asupra rezultatelor periodice cauzate de nivelurile diferite ale activelor capitalizate în cadrul celor două metode contabile.

În același mod, rezultatele financiare ale unei companii de producție sunt afectate de cheltuielile cu amortizarea pentru instalații, imobilizări și echipamente, cele pentru o companie de petrol și gaze sunt la fel de afectate de taxele periodice pentru deprecierea, epuizarea și amortizarea (DD&A) a costurilor. referitoare la cheltuielile pentru achiziția, explorarea și dezvoltarea de noi rezerve de petrol și gaze naturale. Acestea includ deprecierea anumitor echipamente de exploatare cu durată lungă de timp, epuizarea costurilor aferente achiziției de drepturi minerale de proprietate sau proprietate și amortizarea costurilor tangibile de foraj suportate la dezvoltarea rezervelor.

Cheltuielile cu amortizarea, epuizarea și amortizarea periodică percepute în contul de profituri sunt determinate de metoda „unități de producție”, în care procentul din producția totală a perioadei la rezerve totale dovedite la începutul perioadei se aplică la totalul brut al costurilor valorificate în bilanț.

consideratii speciale

Situația veniturilor: DD&A, cheltuieli de producție și costuri de explorare suportate din eforturile nereușite de descoperire a unor noi rezerve sunt înregistrate în contul de profit. Inițial, venitul net atât pentru o companie de SE, cât și pentru FC este afectat de taxele periodice pentru DD&A și cheltuielile de producție, dar venitul net pentru compania SE este afectat în continuare de costurile de explorare care ar fi putut fi suportate pentru acea perioadă.

Atunci când se presupun rezultate operaționale identice, se poate aștepta ca o companie de petrol și gaze care urmează metoda SE să raporteze venituri nete periodice mai scăzute decât omologul său FC.

Cu toate acestea, fără descoperirea ulterioară a noilor rezerve, scăderea rezultată a ratelor de producție periodice va începe ulterior să influențeze negativ veniturile și calculul DD&A atât pentru o companie SE, cât și pentru FC. Datorită nivelului mai ridicat de costuri capitalizate ale unei companii FC și a cheltuielilor DD&A periodice rezultate în urma scăderii veniturilor, câștigurile periodice nete ale companiei SE se vor îmbunătăți în raport cu cele ale companiei FC și, în cele din urmă, vor depăși aceste costuri.

Situația fluxurilor de numerar: la fel ca în situația veniturilor unei companii care urmează metoda contabilității FC, atunci când se presupun rezultate operaționale identice, rezultate pe termen scurt (prezentate în porțiunile de trezorerie din operațiuni (CFO) din situația fluxurilor de numerar) va fi superior celor pentru o companie urmând metoda SE. CFO este practic venitul net, cu comisioane fără numerar, precum DD&A adăugate înapoi, astfel încât, în ciuda unei taxe relativ mai mici pentru DD&A, CFO pentru o companie SE va reflecta impactul venitului net din cheltuielile legate de eforturile de explorare nereușite.

Cu toate acestea, atunci când nu se adaugă rezerve noi, CFO-ul fiecărei companii va fi același. Acest lucru se datorează faptului că adăugarea înapoi a taxei fără numerar pentru DD&A neagă efectiv impactul relativ mai mare asupra venitului net sub metoda de contabilitate FC.

Cheie de luat cu cheie

• Contabilitatea eforturilor de succes permite unei companii să valorifice doar acele cheltuieli asociate localizării cu succes a rezervelor noi de petrol și gaze naturale.
• Contabilitatea integrală a costurilor permite companiilor să valorifice toate cheltuielile de exploatare aferente localizării de noi rezerve de petrol și gaz, indiferent de rezultat.
• Motivul pentru cele două tipuri de metode de contabilitate este faptul că oamenii sunt împărțiți după ce metodă cred ei că realizează cel mai bine transparența în jurul veniturilor și fluxurilor de numerar ale unei companii.