Reguli de practică corectă
Reguli de practică echitabilă este un cod de conduită pentru brokerii americani care necesită loialitate și relații corecte cu clienții. Dezvoltată de Asociația Națională a Vânzătorilor de Valori Mobiliare și administrată acum de Autoritatea de reglementare a industriei financiare (FINRA), Regulile de practică echitabilă oferă orientări detaliate despre modul în care brokerii pot respecta misiunea sa, care este protejarea investitorilor și menținerea integrității piaţă. Regulile de practică echitabilă, care stabilesc și promovează standarde etice, sunt în plus față de gama completă de cerințe legale, astfel cum sunt specificate de legile privind valorile mobiliare.
Încălcarea regulilor de practică echitabilă
Din punct de vedere succint, Regulile de practică echitabilă solicită brokerilor să-și trateze clienții în mod echitabil și echitabil. Într-o perspectivă largă, Regulile de practică echitabilă acoperă tratarea echitabilă, datoria de loialitate, obligația de dezvăluire și alte îndatoriri pe care brokerul și dealerii le îndeplinesc pentru clienții lor.
Reguli de practică echitabilă: conduită interzisă
Prin Regulile sale de practică echitabilă FINRA pune o serie de restricții asupra brokerilor și dealerilor. De exemplu, brokerilor li se interzice utilizarea informațiilor obținute de la un vânzător pentru a solicita vânzări de la alți clienți, cu excepția cazului în care vânzătorul aprobă explicit o astfel de acțiune. Regulile acoperă, de asemenea, câteva alte comportamente neetice, cum ar fi agitația, în care un broker creează o cantitate excesivă de activitate într-un cont de client pentru a genera comisioane subcontractate.
Regulile practicilor corecte abordează, de asemenea, practicile frauduloase și înșelătoare. De exemplu, tranzacționarea în avans, care implică un broker care execută tranzacții pentru contul firmei sale în timp ce există încă o comandă a clienților restantă, este o practică interzisă. În plus, regulile interzic brokerilor să facă tranzacții într-un cont de clienți fără să știe. Alte acțiuni interzise includ:
- Realizarea garanțiilor de performanță, realizarea tranzacțiilor cu fonduri mutuale pe termen scurt sau trecerea de la un fond la altul fără niciun motiv, sau împrumutarea personală a unui client sau împrumutarea banilor de la un client.
- Recomandarea unor produse complexe, cu risc ridicat, cum ar fi instrumente derivate, opțiuni și alte titluri riscante până când știu că un client își poate permite o pierdere semnificativă.
- Prezentarea greșită a produselor, formularea de recomandări cu pătură, vânzarea de dividende sau omiterea unor fapte cheie despre un produs de securitate sau investiții.
Pentru mai multe, consultați pagina informațională a FINRA cu privire la conduita interzisă.
Reguli de practică echitabilă: Sancțiuni
Încălcarea regulilor de practică echitabilă poate conduce la sancțiuni grave pentru brokerii și dealerii. De exemplu, brokerii și dealerii pot fi supuși amenzilor, sancțiunilor, restricțiilor la practicile lor, cenzurii publice a comportamentului lor, revocării calității de membru la FINRA sau chiar a unei interdicții de asociere cu alți membri FINRA. FINRA publică lista lunară și trimestrială a acțiunilor disciplinare întreprinse împotriva persoanelor fizice sau a firmelor care încalcă regulile sale.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.