Media în mișcare exponențială - definiția EMA
O medie în mișcare exponențială (EMA) este un tip de medie mobilă (MA) care plasează o pondere și o semnificație mai mari pe cele mai recente puncte de date. Media în mișcare exponențială este denumită și media în mișcare exponențială. O medie mobilă ponderată exponențial reacționează mai semnificativ la modificările recente de preț decât o medie mobilă simplă (SMA), care aplică o pondere egală tuturor observațiilor din perioadă.
Cheie de luat cu cheie
- EMA este o medie în mișcare care plasează o pondere și o semnificație mai mari pe cele mai recente puncte de date.
- Ca toate mediile în mișcare, acest indicator tehnic este utilizat pentru a produce semnale de cumpărare și de vânzare bazate pe treceri și divergențe față de media istorică.
- De obicei, comercianții folosesc mai multe zile diferite de EMA, de exemplu, medii în mișcare de 20 de zile, 30 de zile, 90 de zile și 200 de zile.
Formula pentru EMA este
EMAToday = (ValueToday ∗ (Smoothing1 + Days)) unde: \ begin {align} & \ begin {align} EMA _ {\ text {Today}} = & \ left (\ text {Value} _ {\ text {Today} } \ ast \ left (\ frac {\ text {Netezire}} {1+ \ text {Zile}} \ right) \ right) \\ & + EMA _ {\ text {Ieri}} \ ast \ stânga (1- \ stânga (\ frac {\ text {netezire}} {1+ \ text {Zilele}} \ dreapta) \ dreapta) \ end {aliniat} \\ & \ textbf {unde:} \\ & EMA = \ text {Media mobilă exponențială } \ end {aliniat} EMAToday = (ValueToday ∗ (1 + DaysSmoothing)) unde:
Cele trei etape de bază pentru calcularea EMA sunt:
- Calculați SMA.
- Calculați multiplicatorul pentru factorul de netezire / ponderare pentru EMA precedent.
- Calculați EMA-ul curent.
Calcularea EMA
Pentru a calcula un EMA, trebuie să calculați mai întâi media în mișcare simplă (SMA) pe o anumită perioadă de timp. Calculul pentru SMA este simplu: este doar suma prețurilor de închidere ale acțiunilor pentru numărul de perioade în cauză, împărțit la același număr de perioade. Așadar, de exemplu, un SMA de 20 de zile este doar suma prețurilor de închidere din ultimele 20 de zile de tranzacționare, împărțite la 20.
În continuare, trebuie să calculați multiplicatorul pentru netezirea (ponderarea) EMA, care de obicei respectă formula: [2 ÷ (perioada de timp selectată + 1)]. Deci, pentru o medie mobilă de 20 de zile, multiplicatorul ar fi [2 / (20 + 1)] = 0, 0952.
În cele din urmă, pentru a calcula EMA-ul curent, se utilizează următoarea formulă: [Închiderea preț-EMA (ziua precedentă)] x multiplicator + EMA (ziua precedentă)
EMA oferă o pondere mai mare la prețurile recente, în timp ce SMA atribuie o ponderare egală la toate valorile. Ponderea acordată celui mai recent preț este mai mare pentru o EMA pe o perioadă mai scurtă decât pentru o EMA pe perioadă mai lungă. De exemplu, un multiplicator de 18, 18% este aplicat la cele mai recente date de preț pentru o EMA de 10 perioade, în timp ce pentru o EMA de 20 de perioade, se folosește doar o ponderare multiplicatoare de 9, 52%. Există, de asemenea, ușoare variații ale EMA la care a fost utilizat folosind prețul deschis, mare, scăzut sau median, în loc de a utiliza prețul de închidere.
02:03Vs simple Medii exponențiale în mișcare
Ce vă spune media în mișcare exponențială ">
Mediile mobile exponențiale pe 12 și 26 de zile (EMA) sunt adesea cele mai citate sau analizate în general medii pe termen scurt. Cele 12 și 26 de zile sunt utilizate pentru a crea indicatori precum divergența medie a convergenței mobile (MACD) și oscilatorul procentual al prețurilor (PPO). În general, EMA-urile de 50 și 200 de zile sunt utilizate ca semnale ale tendințelor pe termen lung. Atunci când prețurile acțiunilor trec de media sa mobilă de 200 de zile, este un indicator tehnic că s-a produs o inversare.
Comercianții care utilizează analize tehnice consideră că mediile mobile sunt foarte utile și intuitive atunci când sunt aplicate corect, dar creează un ravagiu atunci când sunt utilizate incorect sau sunt interpretate greșit. Toate mediile în mișcare utilizate frecvent în analiza tehnică sunt, prin natura lor, indicatori în retard. În consecință, concluziile obținute din aplicarea unei medii mobile pe o anumită diagramă de piață ar trebui să fie confirmarea unei mișcări a pieței sau indicarea puterii acesteia. De foarte multe ori, până când o linie indicatoare medie în mișcare a făcut o modificare pentru a reflecta o mișcare semnificativă pe piață, punctul optim de intrare pe piață a trecut deja. O EMA servește pentru a atenua această dilemă într-o oarecare măsură. Deoarece calculul EMA plasează mai multă greutate pe ultimele date, „îmbrățișează” acțiunea prețurilor un pic mai strâns și, prin urmare, reacționează mai rapid. Acest lucru este de dorit atunci când este utilizat un EMA pentru a obține un semnal de intrare în tranzacționare.
Interpretarea EMA
Ca toți indicatorii mediei în mișcare, sunt mult mai potriviți pentru piețele în trend. Când piața este într-o creștere puternică și susținută, linia indicatorilor EMA va arăta, de asemenea, o creștere ascendentă și invers pentru o tendință în scădere. Un comerciant vigilent nu numai că va acorda atenție direcției liniei EMA, ci și relația vitezei de schimbare de la o bară la alta. De exemplu, pe măsură ce acțiunea prețului unei creșteri puternice începe să se aplatizeze și să inverseze, rata EMA de schimbare de la o bară la alta va începe să scadă până când linia indicatorului se va aplatiza și rata de modificare este zero.
Din cauza efectului încetinit de acest punct sau chiar de câteva bare înainte, acțiunea prețurilor ar fi trebuit deja să se inverseze. Rezultă, așadar, că respectarea unei diminuări constante a ritmului de modificare a EMA ar putea fi ea însăși folosită ca un indicator care ar putea contracara dilema cauzată de efectul scăzut al mediilor mobile.
Utilizări comune ale EMA
EMA-urile sunt frecvent utilizate împreună cu alți indicatori pentru a confirma mișcările importante ale pieței și pentru a evalua validitatea acestora. Pentru comercianții care tranzacționează piețe interne și în mișcare rapidă, EMA este mai aplicabilă. Destul de des, comercianții folosesc EMA-uri pentru a determina o tendință de tranzacționare. De exemplu, dacă un EMA dintr-un grafic zilnic arată o tendință ascendentă puternică, strategia unui comerciant intraday ar putea fi tranzacționarea doar din partea lungă a unui grafic inter-ziar.
Diferența dintre EMA și SMA
Diferența majoră între o medie în mișcare exponențială și o medie mobilă simplă este sensibilitatea pe care o arată fiecare la modificările datelor utilizate în calculul său.
Mai precis, EMA oferă o pondere mai mare la prețurile recente, în timp ce SMA atribuie o ponderare egală la toate valorile. Cele două medii sunt similare, deoarece sunt interpretate în aceeași manieră și sunt utilizate în mod obișnuit de către comercianții tehnici pentru a elimina fluctuațiile prețurilor. Deoarece EMA-urile au o pondere mai mare pe datele recente decât pe datele mai vechi, acestea sunt mai reactive la cele mai recente modificări de preț decât cele SMA, ceea ce face ca rezultatele EMA să fie mai oportune și să explice de ce EMA este media preferată în rândul multor comercianți.
Limitările EMA
Nu este clar dacă trebuie pus sau nu mai mult accent pe cele mai recente zile din perioada de timp sau pe date mai îndepărtate. Mulți comercianți consideră că datele noi vor reflecta mai bine tendința actuală cu care se deplasează securitatea; între timp, alții consideră că privilegiul anumitor date decât altele va păstra tendința. Prin urmare, EMA este supusă unor prejudecăți de recenzie.
În mod similar, EMA se bazează în întregime pe date istorice. Mulți oameni (inclusiv economiști) consideră că piețele sunt eficiente - adică prețurile actuale ale pieței reflectă deja toate informațiile disponibile. Dacă piețele sunt într-adevăr eficiente, utilizarea datelor istorice nu ar trebui să ne spună nimic despre direcția viitoare a prețurilor activelor.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.