distribuire
Distribuția are mai multe semnificații în lumea financiară, cele mai multe referitoare la plata activelor dintr-un fond, cont sau garanție individuală către un investitor. Distribuțiile contului de pensionare sunt printre cele mai frecvente și sunt necesare după ce titularul contului împlinește o anumită vârstă. O distribuție se referă, de asemenea, la plata unei acțiuni, a numerarului și a altor plăți către acțiuni sau către un fond mutual.
Distribuțiile provin de la mai multe produse financiare diferite. Cu toate acestea, indiferent de sursă, plata de distribuție este de obicei directă către beneficiar, fie electronic, fie prin cec.
Distribuții din fonduri mutuale
Cu fonduri mutuale, distribuțiile reprezintă alocarea câștigurilor de capital și a veniturilor din dividende sau dobânzi generate de fond pentru investitori periodic pe parcursul unui an calendaristic. Un tip obișnuit este distribuțiile câștigurilor nete de capital care provin din profituri din vânzarea participațiilor unui fond mutual. De exemplu, dacă un stoc este cumpărat pentru 75 USD și ulterior vândut pentru 150 USD, câștigurile de capital sunt de 75 USD minus cheltuielile de funcționare ale fondului. Suma exactă a distribuției se mărește după scăderea acestor cheltuieli de exploatare.
Odată ce se distribuie dividende și distribuții, prețul acțiunii fondului scade cu totalitatea distribuției per acțiune către acționarii fondului. Prețul scade deoarece distribuția este retrasă din activele fondului, ceea ce scade valoarea activului net (VAN).
TAKEAWAYS CHEIE
- O distribuție se referă, în general, la transferul de active dintr-un fond, cont sau securitate individuală către un investitor.
- Distribuțiile fondurilor mutuale constau în câștiguri de capital nete realizate din vânzarea profitabilă a activelor din portofoliu, împreună cu veniturile din dividende și dobânzile obținute de aceste active.
- Cu titluri, cum ar fi acțiuni sau obligațiuni, o distribuție este o plată a dobânzii, a capitalului sau a dividendului de către emitentul garanției către investitori.
- Conturile de pensionare avantajate de impozite poartă distribuții minime necesare - retrageri obligatorii după ce titularul contului împlinește o anumită vârstă.
Distribuții de acțiuni și obligațiuni
Cu titluri, cum ar fi acțiuni sau obligațiuni, o distribuție este o plată de dobânzi, capital principal sau dividend de către emitentul garanției către acționari sau deținători de obligațiuni în mod regulat. Atunci când o corporație obține un profit, poate reinvesti fondurile în afacere, dar poate plăti și o parte din profit acționarilor sub formă de dividend. Uneori, compania oferă un plan de reinvestire a dividendelor, unde suma poate fi aplicată la cumpărarea de acțiuni suplimentare ale acțiunii sau fondului. Fără un plan de reinvestire, fondurile intră în contul investitorului sub formă de numerar.
Distribuții ale trustului de investiții
Venitul generat dintr-un trust de investiții se acordă investitorilor, de obicei ca distribuție lunară sau trimestrială. Din acest motiv, distribuțiile funcționează similar cu dividendele pe acțiuni. Cu toate acestea, distribuțiile oferă în mod obișnuit randamente mai mari, care pot fi de până la 10% pe an. Distribuțiile primite scad venitul impozabil al unui trust și, în consecință, se plătește o impozit pe venitul mic sau deloc.
Distribuții ale contului de pensionare
Distribuțiile dintr-un cont individual de pensionare individuală (IRA) pot avea loc oricând după crearea contului. Distribuțiile contului de pensionare se încadrează în două categorii.
- Distribuțiile înainte de vârsta de 59½ ani sunt supuse unei penalități IRS și impozitului obișnuit pe venit. Mulți proprietari de IRA se pot confrunta cu aceste taxe dacă folosesc fondurile IRA pentru a face cumpărături mari sau pentru o situație de urgență, deoarece fondurile nu erau impozitate la momentul depunerii în cont.
- În timpul sau după ce o persoană împlinește vârsta de 59½ ani, distribuțiile suportă fără penalizare. Cu toate acestea, contribuabilii vor continua să impoziteze sumele retrase la pachetul fiscal actual.
De asemenea, IRA-urile Roth cer, în general, ca fondurile să rămână în cont până la vârsta de 59½ înainte de distribuție. După ce contul a existat un anumit număr de ani, deținătorii de conturi pot retrage fondurile din timp, dar vor plăti comisioane de penalizare dacă retrag o sumă mai mare decât contribuțiile lor - dacă distribuția include câștigurile contului, cu alte cuvinte.
Alte conturi de pensionare au și limitări de vârstă pentru retrageri fără penalități. Distribuțiile din planurile calificate, cum ar fi 403 (b) conturi și 457 planuri sunt două exemple de astfel de planuri. Angajații școlii publice specifice, membrii ordinelor religioase și alte grupuri scutite de taxe au 403 (b) planuri. 457 planuri conțin contribuții salariale amânate și sunt utilizate în principal de către guvernele locale și de stat.
Distribuții obligatorii din planurile de pensionare
Cu excepția Roth IRA, toate planurile de pensionare menționate anterior cer ca titularul să înceapă să retragă fonduri odată ce împlinesc vârsta de 70½ ani. Suma exactă a acestei distribuții minime anuale necesare (RMD) depinde de vârsta titularului contului și de valoarea fondurilor din cont, conform orientărilor IRS.
Toate distribuțiile din aceste conturi de pensionare au acces la impozit pe baza pachetului de impozitare al individului în momentul retragerii. Evaluarea fiscală reflectă faptul că contribuțiile la cont au fost realizate cu dolari pretax.
Doar distribuțiile de la Roth IRAs sau Roth 401 (k) pot fi luate fără ca impozitul pe venit să le fie datorat, deoarece contribuțiile Roth sunt realizate cu dolari post-impozit - investitorul nu a primit nicio deducere fiscală sau credit la acea vreme. În plus, conturile Roth nu au necesitat distribuții minime la nici o vârstă.
Exemplu de distribuții în viața reală
Fondul Index Fidelity 500 (FXAIX), care urmărește duplicarea performanței S&P 500, plătește distribuții de dividende trimestrial, în aprilie, iulie, octombrie și decembrie. Pentru 2018, investitorii au primit 1, 79 USD pentru fiecare parte din fondul pe care îl dețineau. De două ori pe an, în aprilie și decembrie, câștigă și câștiguri de capital, care se ridicau la 57, 5 dolari pe acțiune. Cu excepția cazului în care un client specifică altfel, Fidelity reinvestește automat aceste distribuții, crescând numărul de acțiuni ale fondului deținut.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.