Pot câștiga bani cu un portofoliu canapea?

Portofoliul de cartofi cu canapea este o strategie de indexare a investițiilor care necesită doar monitorizare anuală de către un investitor. Este o strategie de investiții pasive, concepută pentru investitorul pe termen lung, care este dispus să-și lase singur fondurile. Dacă sunteți interesat de o abordare mai practică și doriți să urmăriți și să reacționați la piața de valori, această strategie nu este pentru dvs.

Construirea portofoliului

Scott Burns, scriitor de finanțe personale, a dezvoltat Strategia de investiții Couch Potato în 1991 ca o alternativă pentru persoanele care plăteau managerilor de bani pentru a se ocupa de investițiile lor. Portofoliile de cartofi cu canapea au întreținere redusă și costuri reduse și necesită timp minim pentru a fi configurate. Rețeta inițială a lui Burns a fost simplă.

Un investitor poate implementa această strategie, introducând jumătate din banii lor într-un fond de acțiuni comun, cum ar fi Standard & Poor's 500 Index (S&P 500), iar cealaltă jumătate într-o piață totală a fondurilor de obligațiuni care imită indicele obligatoriu al Bloomberg Barclays US pentru scadență intermediară obligațiuni.

Deși nu este obligatoriu, Burns a sugerat, de asemenea, două fonduri index care sunt corelate cu clasele de active descrise: Vanguard Index 500 Fund (VFINX) și Vanguard Total Bond Market Index Fund (VBMFX). Există însă și multe alte fonduri index.

La începutul fiecărui an nou, investitorul trebuie doar să împartă valoarea totală a portofoliului cu două, apoi să reechilibreze portofoliul, introducând jumătate din fonduri în S&P 500 și cealaltă jumătate în indicele obligațiunilor.

Performanța portofoliului

Haideți să aruncăm o privire la modul în care s-ar fi comportat modelul canapea în raport cu indicele S&P 500 și obligațiunile (bazat pe plasarea a 50% din fonduri în S&P 500, 50% în indicele obligațiunilor și reechilibrarea la începutul fiecărui an).

Rata de rentabilitate anuală pentru S&P 500 a fost în medie de 9, 8% în ultimii 90 de ani, deși au existat perioade definite de volatilitate extremă. Investițiile de obligațiuni sunt concepute pentru a fi mult mai conservatoare decât stocurile. Portofoliul de cartofi cu canapea este conceput pentru a utiliza 50% din S&P 500 și 50% din indicele obligațiunilor pentru a reduce volatilitatea unui portofoliu la un cost scăzut și cu un efort minim pentru investitor.

Retururi de portofoliu cu canapea de canapea

În condițiile în creștere ale pieței bursiere, S&P 500 va depăși în mod obișnuit investițiile de obligațiuni, dar cu randamente mai mari vine o expunere crescută la risc. În una dintre cele mai grave perioade ale pieței de urs din istoria SUA, 2000-2002, S&P 500 a pierdut 43, 1% în general, în timp ce portofoliul de cartofi cu canapea a pierdut doar 6, 3% în aceeași perioadă.

Investitorii pot beneficia considerabil prin implementarea unei strategii de indexare mai sofisticate, utilizând mai multe clase de active și adăugând stocuri mici și internaționale pentru a stimula randamentul. Unii investitori preferă în continuare gestionarea activă decât strategiile pasive, deși studiile au arătat că 80% dintre manageri nu bat indicele comparabil.

Strategia de tip cartof-canapea funcționează pentru investitorii care doresc costuri reduse și întreținere redusă într-un portofoliu care conține doar acțiuni și obligațiuni din SUA. Astfel de investitori dorm bine noaptea, știind că riscul lor este redus prin faptul că nu au 100% din fondurile legate pe piața de valori.