Metoda bazei costurilor medii
Metoda de bază a costului mediu este un sistem de calcul al valorii pozițiilor fondului mutual deținute într-un cont impozabil pentru a determina profitul sau pierderea pentru raportarea fiscală. Baza de costuri reprezintă valoarea inițială a unui titlu de garanție sau a unui fond mutual pe care un investitor îl deține.
Costul mediu este apoi comparat cu prețul la care au fost vândute acțiunile fondului pentru a determina câștigurile sau pierderile pentru raportarea fiscală. Baza de cost mediu este una dintre numeroasele metode pe care Serviciul de Venituri Interne (IRS) le permite investitorilor să utilizeze pentru a ajunge la costul deținerilor de fonduri mutuale.
02:30Bazele de bază ale costurilor
Înțelegerea metodei bazei costurilor medii
Metoda de bază a costurilor medii este frecvent utilizată de investitori pentru raportarea impozitelor fondurilor reciproce. O metodă de bază a costurilor este raportată la firma de brokeraj unde sunt deținute activele. Costul mediu este calculat prin împărțirea sumei totale în dolari investiți într-o poziție a fondului mutual la numărul de acțiuni deținute. De exemplu, un investitor care are o investiție de 10.000 USD și deține 500 de acțiuni ar avea un cost mediu de 20 $ (10.000 $ / 500).
Cheie de luat cu cheie
- Metoda de bază a costului mediu este o modalitate de calcul al valorii pozițiilor fondului mutual pentru a determina profitul sau pierderea pentru raportarea fiscală.
- Baza de costuri reprezintă valoarea inițială a unui titlu de garanție sau a unui fond mutual pe care un investitor îl deține.
- Costul mediu este calculat prin împărțirea sumei totale în dolari investiți într-o poziție a fondului mutual la numărul de acțiuni deținute.
Tipuri de metode de bază a costurilor
Cu toate că multe firme de brokeraj implică metoda de bază a costului mediu pentru fondurile mutuale, există alte metode disponibile.
FIFO
Prima metodă de intrare, prima ieșire (FIFO) înseamnă că atunci când se vând acțiuni, trebuie să le vindeți pe primele pe care le-ați achiziționat atunci când calculați câștigurile și pierderile. De exemplu, să spunem că un investitor a deținut 50 de acțiuni și a cumpărat 20 în ianuarie, în timp ce a achiziționat 30 de acțiuni în aprilie. Dacă investitorul a vândut 30 de acțiuni, cele 20 în ianuarie trebuie utilizate, iar cele zece acțiuni rămase vândute ar veni de la al doilea lot cumpărat în aprilie. Deoarece achizițiile din ianuarie și aprilie ar fi fost executate la prețuri diferite, câștigul sau pierderea fiscală ar fi afectată de prețurile inițiale de achiziție din fiecare perioadă.
De asemenea, dacă un investitor a avut o investiție de mai mult de un an, ar fi considerat o investiție pe termen lung. IRS aplică un impozit pe câștigurile de capital mai mic investițiilor pe termen lung față de investițiile pe termen scurt, care sunt titluri sau fonduri dobândite în mai puțin de un an. Drept urmare, metoda FIFO ar avea ca rezultat impozite mai mici plătite dacă investitorul ar fi vândut poziții vechi de peste un an.
LIFO
Ultima metodă de primă ieșire (LIFO) este aceea când un investitor poate vinde cele mai recente acțiuni achiziționate, urmată de acțiunile dobândite anterior. Metoda LIFO funcționează cel mai bine dacă un investitor dorește să dețină acțiunile inițiale achiziționate, care ar putea fi la un preț mai mic comparativ cu prețul curent de piață.
Metode cu costuri ridicate și costuri reduse
Metoda cu costuri ridicate permite investitorilor să vândă acțiunile care au cel mai mare preț inițial de achiziție. Cu alte cuvinte, acțiunile care au fost cele mai scumpe de cumpărat s-au vândut mai întâi. O metodă cu costuri ridicate este concepută pentru a oferi investitorilor cele mai mici impozite pe câștigurile de capital datorate. De exemplu, un investitor ar putea avea un câștig mare dintr-o investiție, dar nu vrea să realizeze încă acel câștig, ci are nevoie de bani.
A avea un cost mai mare înseamnă diferența dintre prețul inițial și prețul de piață, atunci când este vândut, va duce la cel mai mic câștig. Investitorii ar putea folosi, de asemenea, metoda cu costuri ridicate dacă doresc să obțină o pierdere de capital, din punct de vedere fiscal, pentru a compensa alte câștiguri sau venituri.
În schimb, metoda low-cost permite investitorilor să vândă acțiunile cu cele mai mici prețuri. Cu alte cuvinte, cele mai ieftine acțiuni pe care le-ați cumpărat sunt vândute mai întâi. Metoda cu costuri reduse ar putea fi aleasă dacă un investitor dorește să realizeze un câștig de capital pentru o investiție.
Alegerea unei metode de bază a costurilor
După ce a fost aleasă o metodă de bază a costurilor pentru un fond mutual specific, aceasta trebuie să rămână în vigoare. Firmele de brokeraj vor oferi investitorilor documentația fiscală anuală corespunzătoare cu privire la vânzările fondurilor mutuale, pe baza alegerilor pe baza metodelor de cost.
Investitorii ar trebui să consulte un consilier fiscal sau un planificator financiar dacă nu sunt siguri cu privire la metoda de bază a costurilor, care le va reduce factura fiscală pentru deținerea substanțială a fondurilor mutuale în conturile impozabile. Metoda de bază a costului mediu poate să nu fie întotdeauna metoda optimă din punct de vedere al impozitării. Vă rugăm să rețineți că baza costurilor devine importantă numai dacă deținerile sunt într-un cont impozabil, iar investitorul are în vedere o vânzare parțială a deținerilor.
Exemplu de comparație a bazelor de costuri
Comparațiile de bază ale costurilor pot fi o considerație importantă. Să spunem că un investitor a făcut următoarele achiziții consecutive de fonduri într-un cont impozabil:
- 1.000 de acțiuni la 30 USD pentru un total de 30.000 dolari
- 1.000 de acțiuni la 10 USD pentru un total de 10.000 USD
- 1.500 de acțiuni la 8 USD pentru un total de 12.000 USD
Suma totală investită este egală cu 52.000 USD, iar baza medie a costurilor este calculată prin împărțirea a 52.000 dolari la 3.500 acțiuni. Costul mediu este de 14, 86 USD pe acțiune.
Să presupunem că investitorul vinde apoi 1.000 de acțiuni ale fondului la 25 de dolari pe acțiune. Investitorul ar avea un câștig de capital de 10.140 USD folosind metoda de bază a costului mediu. Câștigul sau pierderea folosind baza costului mediu ar fi următoarea:
- (25 dolari - 14, 86 USD) x 1.000 acțiuni = 10, 140 USD
Rezultatele pot varia în funcție de metoda cost-bază aleasă în scopuri fiscale:
- Primul din prima ieșire: (25 $ - 30 $) x 1.000 de acțiuni = - 5.000 $
- Ultima în primă ieșire: (25 $ - 8 $) x 1.000 = 17.000 $
- Cost ridicat: (25 USD - 30 USD) x 1.000 acțiuni = - 5.000 USD
- Cost scăzut: (25 USD - 8 USD) x 1.000 = 17.000 USD
Din punct de vedere fiscal strict, investitorul ar fi mai bine să aleagă metoda FIFO sau metoda cu costuri ridicate pentru a calcula baza de costuri înainte de a vinde acțiunile. Aceste metode nu ar avea ca rezultat impozitul pe pierdere. Cu toate acestea, cu metoda de bază a costului mediu, investitorul trebuie să plătească un impozit pe câștigurile de capital pe suma de 10.140 USD în câștig.
Desigur, dacă investitorul a vândut cele 1.000 de acțiuni prin metoda FIFO, nu există nicio garanție că, atunci când se vând acțiunile rămase, 25 de dolari vor fi prețul de vânzare. Prețul acțiunilor ar putea scădea, ștergând majoritatea câștigurilor de capital și s-ar fi pierdut o oportunitate de a realiza un câștig de capital. În consecință, investitorii trebuie să cântărească posibilitatea de a lua câștigul astăzi și să plătească impozitele pe câștigurile de capital sau să încerce să le reducă impozitele și să riscă să piardă câștiguri nerealizate din investiția rămasă.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.