Utilizarea volumului de tranzacționare pentru a înțelege activitatea de investiții

Volumul tranzacției sau volumul este numărul de acțiuni sau contracte care indică activitatea generală a unei valori mobiliare sau a unei piețe pentru o anumită perioadă. Volumul tranzacțiilor este un indicator tehnic important pe care un investitor îl folosește pentru a confirma o tendință sau o inversare a tendinței. Volumul oferă unui investitor o idee despre acțiunea prețului unei garanții și dacă ar trebui să cumpere sau să vândă garanția.

Volum

Identificarea momentului

Volumul de tranzacționare poate ajuta un investitor să identifice impulsul într-un stoc și să confirme o tendință. Dacă volumul de tranzacționare crește, prețurile se deplasează în general în aceeași direcție. Adică, dacă o garanție continuă să crească într-o creștere ascendentă, volumul garanției ar trebui, de asemenea, să crească și invers.

De exemplu, să presupunem că compania ABC a crescut prețul cu 10% în ultima lună. Un investitor este interesat de companie și vrea să achiziționeze 1.000 de acțiuni. Ei realizează o analiză fundamentală a companiei și consideră că veniturile și veniturile sale au crescut constant în ultimul an. Cu toate acestea, investitorul nu este sigur că acțiunile vor continua în acest randament și se pot inversa.

Aici analizele de volum de tranzacționare sunt utile. Investitorul vede că a existat o creștere constantă a volumului în ultima lună. De asemenea, își dau seama că a fost compania cu cel mai mare volum ABC experimentat în ultimii doi ani, iar stocul continuă în creștere. Acest lucru semnalează investitorului că compania ABC câștigă ritm și că tendința ar trebui să continue. Creșterea volumului face ca investitorul să cumpere 1.000 de acțiuni ale companiei ABC.

Activitate scăzută

Volumul de tranzacționare poate semnala și atunci când un investitor ar trebui să obțină profituri și să vândă o garanție din cauza activității scăzute. Dacă nu există nicio relație între volumul de tranzacționare și prețul unei garanții, acest lucru semnalează slăbiciune în tendința actuală și o posibilă inversare.

Să presupunem că compania ABC și-a extins randamentul cu încă cinci luni și a crescut cu 70% în șase luni. Investitorul vede că prețurile acțiunilor companiei ABC sunt în continuare în creștere și continuă să mențină acțiunile. Cu toate acestea, în următoarele câteva săptămâni, stocul continuă în creștere, dar cu o scădere a volumului. Acest lucru semnalează investitorului că creșterea în voga a companiei ABC începe să-și piardă impulsul și se poate termina curând.

Săptămâna următoare, acțiunile ABC ale companiei scad cu 10% într-o zi de tranzacționare după ce s-au aflat într-un randament de șase luni. Stocul își rupe randamentul, iar volumul este foarte mare în raport cu volumul său mediu zilnic de tranzacționare sau ADTV. Investitorul vinde din toate acțiunile a doua zi, deoarece inversarea tendinței a fost confirmată din cauza volumului mare și a scăderii prețului.