Gradul de obținere a creanțelor
Raportul de cifră al creanțelor conturilor este o măsură contabilă utilizată pentru a cuantifica eficacitatea unei companii în colectarea creanțelor sau a banilor datorați de clienți. Raportul arată cât de bine utilizează și administrează o companie creditul pe care îl acordă clienților și cât de rapid este colectată sau achitată datoria pe termen scurt. Raportul cifrei de afaceri de creanțe se mai numește și raportul de creanțe al conturilor.
01:45Gradul de obținere a creanțelor
Formula și calculul
Conturi Devenit Cifra de afaceri = Vânzări nete de credit Vânzări Conturi de plată \ text {Cifre de afaceri încasate} = \ frac {\ text {Vânzări de credite nete}} {\ text {Conturi medii de primit}} Conturi Creșterea cifrei de afaceri = Conturi medii de primit
- Adăugați valoarea conturilor de primit la începutul perioadei dorite la valoarea de la sfârșitul perioadei și împărțiți suma la două. Rezultatul este numitorul din formulă.
- Împărțiți valoarea vânzărilor nete de credit pentru perioadă la conturile medii încasate în aceeași perioadă.
- Vânzările nete de credit sunt veniturile generate de vânzările care au fost realizate pe credit minus orice rentabilitate de la clienți.
Cheie de luat cu cheie
- Raportul de cifră al creanțelor conturilor este o măsură contabilă utilizată pentru a cuantifica eficacitatea unei companii în colectarea creanțelor sau a banilor datorați de clienți.
- Un raport ridicat al cifrei de afaceri al creanțelor poate indica faptul că colectarea de conturi a creanțelor unei companii este eficientă și că compania are o proporție ridicată de clienți de calitate, care își achită datoriile rapid.
- Un raport scăzut al cifrei de afaceri de creanțe s-ar putea datora unei companii care are un proces de încasare slab, unor politici de credit proaste sau clienților care nu sunt viabili din punct de vedere financiar sau de credit.
- Raportul de cifră al creanțelor unei companii trebuie monitorizat și urmărit pentru a determina dacă o tendință sau un model se dezvoltă în timp.
Inferențe ale raportului de creanțe
Companiile care păstrează creanțele de conturi extind indirect împrumuturi fără dobândă pentru clienții lor, deoarece conturile de primit sunt bani datorate fără dobânzi. Dacă o companie generează o vânzare către un client, aceasta ar putea prelungi termeni de 30 sau 60 de zile, ceea ce înseamnă că clientul are 30 până la 60 de zile pentru a plăti produsul.
Raportul cifrei de afaceri al creanțelor măsoară eficiența cu care o companie își încasează creanțele sau creditul pe care îl acordase clienților. De asemenea, raportul măsoară de câte ori creanțele unei companii sunt convertite în numerar într-o perioadă. Rata de afaceri a creanțelor ar putea fi calculată anual, trimestrial sau lunar.
Conturi mari de primit
Un raport ridicat al cifrei de afaceri al creanțelor poate indica faptul că colectarea de conturi a creanțelor unei companii este eficientă și că compania are o proporție ridicată de clienți de calitate, care își achită datoriile rapid. Un raport ridicat al cifrei de afaceri de creanțe poate indica, de asemenea, că o companie operează în numerar.
Un raport ridicat poate sugera, de asemenea, că o companie este conservatoare atunci când vine vorba de extinderea creditului către clienții săi. Politica de credit conservativă poate fi benefică, deoarece ar putea ajuta compania să evite extinderea creditului clienților care s-ar putea să nu poată plăti la timp.
Pe de altă parte, dacă politica de credit a unei companii este prea conservatoare, ar putea să alunge potențialii clienți către concurența care le va extinde creditul. În cazul în care o companie pierde clienți sau suferă o creștere lentă, s-ar putea să-și desfășoare mai bine politica de creditare pentru a îmbunătăți vânzările, chiar dacă ar putea duce la un raport de cifră mai scăzut al conturilor.
Conturi scăzute de primit
Un raport scăzut al cifrei de afaceri de creanțe s-ar putea datora unei companii care are un proces de încasare slab, unor politici de credit proaste sau clienților care nu sunt viabili din punct de vedere financiar sau de credit.
De obicei, un raport de cifră de afaceri redus implică faptul că compania ar trebui să-și reevalueze politicile de credit pentru a asigura încasarea la timp a creanțelor. Cu toate acestea, dacă o companie cu un raport scăzut își îmbunătățește procesul de încasare, ar putea duce la un aflux de numerar din colectarea pe credit vechi sau în creanțe.
Urmărirea ratei cifrei de afaceri a creanțelor
Raportul de cifră al creanțelor unei companii trebuie monitorizat și urmărit pentru a determina dacă o tendință sau un model se dezvoltă în timp. De asemenea, companiile pot urmări și corela încasarea creanțelor cu veniturile pentru a măsura impactul practicilor de credit ale companiei asupra rentabilității.
Pentru investitori, este important să comparați cifra de afaceri a conturilor de mai multe companii din aceeași industrie pentru a înțelege care este raportul normal sau mediu de cifră de afaceri pentru sectorul respectiv. Dacă o companie are un raport de cifră de creanțe mult mai mare decât celălalt, se poate dovedi a fi o investiție mai sigură.
Creanțe față de raportul de afaceri al activelor
Raportul cifrei de afaceri a activului măsoară valoarea vânzărilor sau veniturilor unei companii în raport cu valoarea activelor sale. Rata cifrei de afaceri a activelor este un indicator al eficienței cu care o companie își folosește activele pentru a genera venituri. Cu cât raportul cifrei de afaceri este mai mare, cu atât o companie este mai eficientă. În schimb, dacă o companie are un raport scăzut al cifrei de afaceri, indică că nu utilizează eficient activele sale pentru a genera vânzări.
Raportul de cifră al creanțelor contabile măsoară eficacitatea unei companii în colectarea creanțelor sau a banilor datorați de clienți. Raportul arată cât de bine utilizează și administrează o companie creditul pe care îl acordă clienților și cât de rapid este colectată sau achitată datoria pe termen scurt.
Limitările raportului de creanță al creanțelor
Ca orice metrică care încearcă să mărească eficiența unei afaceri, raportul de cifră al creanțelor vine cu un set de limitări care sunt importante pentru orice investitor să ia în considerare înainte de a o utiliza.
O limitare de luat în considerare este faptul că unele companii utilizează vânzări totale în loc de vânzări nete atunci când își calculează raportul de cifră, ceea ce umflă rezultatele. Deși acest lucru nu este întotdeauna intenționat să fie înșelător în mod deliberat, investitorii ar trebui să încerce să constate modul în care o companie își calculează raportul sau calculează independent raportul.
O altă limitare a raportului cifrei de afaceri este că creanțele de conturi pot varia dramatic de-a lungul anului. De exemplu, companiile care sunt sezoniere vor avea probabil perioade cu creanțe ridicate, împreună cu un raport de cifră scăzut și perioade în care creanțele sunt mai puține și pot fi gestionate și colectate mai ușor.
Cu alte cuvinte, dacă un investitor alege un punct de plecare și un punct final pentru calcularea raportului de afaceri al creanțelor în mod arbitrar, acest raport nu poate reflecta eficacitatea companiei de emitere și colectare a creditului. Ca atare, valorile de început și de final selectate la calcularea conturilor medii încasate ar trebui să fie alese cu atenție, astfel încât să reflecte cu exactitate performanța companiei. Investitorii ar putea lua o medie a conturilor de primit din fiecare lună pe parcursul unei perioade de 12 luni pentru a ajuta la eliminarea eventualelor lacune sezoniere.
Orice comparație a raportului de afaceri ar trebui făcută cu companii din aceeași industrie și, în mod ideal, au modele de afaceri similare. Companiile de dimensiuni diferite pot avea adesea structuri de capital foarte diferite, ceea ce poate influența considerabil calculele cifrei de afaceri și același lucru este adesea valabil și pentru companiile din diferite industrii.
În cele din urmă, o cifră de afaceri scăzută a creanțelor ar putea să nu indice neapărat că lipseste emiterea de credit și colectarea datoriilor. De exemplu, dacă divizia de distribuție a companiei funcționează slab, s-ar putea să nu livreze clienților bunurile corecte în timp util. Drept urmare, clienții ar putea întârzia să plătească creanța, ceea ce ar reduce rata de afaceri a creanțelor companiei.
Exemplu Rata de afaceri a creanțelor
Să presupunem că compania A a avut următoarele rezultate financiare pentru anul:
- Vânzări nete de credit de 800.000 USD
- 64.000 USD în conturi de creanțe la 1 ianuarie sau începutul anului
- 72.000 USD în conturi de creanțe la 31 decembrie sau la sfârșitul anului
Putem calcula rata de afaceri a creanțelor în felul următor:
ACR = 64.000 USD + 72.0002 $ = 68.000 USDTRTR = 800.000 $ 68.000 $ = 11.76unde: ACR = Conturi medii perceptibileARTR = Raportul la cifra de afaceri a conturilor \ begin {align} & \ text {ACR} = \ frac {\ 64.000 $ + \ 72.000 $} { 2} = \ 68.000 $ \\ & \ text {ARTR} = \ frac {\ 800.000 $} {\ $ 68.000} = 11.76 \\ & \ textbf {unde:} \\ & \ text {ACR = Conturi medii de primit} \\ & \ text {ARTR = Raport la cifra de afaceri creanțe} \\ \ end {aliniat} ACR = 2 64 000 $ + 72 000 $ = 68, 000ARTR = 68 000 $ 800 000 $ = 11, 76unde unde: ACR = Conturi medii încasateARTR = Raport de creanță al conturilor
Putem interpreta raportul în sensul că Compania A și-a încasat creanțele de 11, 76 ori în medie în acel an. Cu alte cuvinte, compania și-a transformat creanțele în numerar de 11, 76 ori în acel an. O companie ar putea compara câțiva ani pentru a stabili dacă 11.76 este o îmbunătățire sau o indicație a unui proces de colectare mai lent.
O companie ar putea, de asemenea, să stabilească durata medie a conturilor de primit sau numărul de zile necesare pentru colectarea acestora în cursul anului. În exemplul nostru de mai sus, am împărți raportul de 11, 76 la 365 de zile pentru a ajunge la durata medie. Valoarea medie a cifrei de afaceri în conturi în zile ar fi de 365 / 11, 76 sau 31, 04 zile.
Pentru compania A, clienții au în medie 31 de zile pentru a-și achita creanțele. Dacă compania a avut o politică de plată pentru 30 de zile pentru clienții săi, cifra de afaceri medie a creanțelor arată că în medie clienții plătesc cu o zi întârziere.
O companie și-ar putea îmbunătăți raportul cu cifra de afaceri, modificând procesul de colectare. O companie și-ar putea oferi clienților reduceri pentru plata anticipată. Este important ca companiile să-și cunoască cifra de afaceri a creanțelor, întrucât este direct legată de suma de numerar disponibilă pentru a-și achita datoriile pe termen scurt.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.