Căutați să reduceți expunerea de piață? Încercați aceste ETF-uri

În perioadele cu probleme de piață, investitorii caută modalități de a-și limita expunerea, fără a anula în totalitate rentabilitățile. În timp ce se poate alege numerar simplu, rata reală a numerarului este negativă; Odată cu reducerea valorii inflației, o deținere a numerarului scade efectiv în timp. Cu mult mai bine decât alegerea numerarului în aceste situații, sugerează Forbes, oricare dintre mai multe fonduri tranzacționate la schimb (ETF) concepute pentru a fi furnizori stabili de rentabilitate moderată. Selectarea unuia sau a mai multor din aceste fonduri permite investitorilor să reducă expunerea pe piață, beneficiind în același timp de rentabilități rezonabile.

Este important de menționat că, deși ETF-urile de mai jos sunt concepute în general pentru a fi stabile, nicio investiție nu este în totalitate sigură. Totuși, din fericire, cu sponsori solizi și lichidități, precum și portofolii mari, aceste ETF-uri sunt printre cele mai stabile și sigure căi pe care le are un investitor atunci când vine momentul să fugă de volatilitatea pieței. (Vezi și: Strategii de investiții pentru piețele volatile .)

iShares 1-3 ETF Obligarea Trezoreriei (SHY)

ETF-ul iShares 1-3 Trezoreria Bond este o alegere excelentă pentru investitorii precauți. Cu aproximativ 14 miliarde de dolari de note și obligațiuni ale Trezoreriei SUA cu scadență între un an și trei ani, acest ETF se bucură de o lichiditate excepțională. Linia iShares de la BlackRock, Inc. (BLK) este unul dintre cei mai buni și mai puternici furnizori de ETF din afaceri. Pentru investitorii preocupați de ratele dobânzii, merită menționat faptul că valoarea SHY scade odată cu creșterea ratelor dobânzii. Acest lucru este rezultatul faptului că toate participațiile sale sunt instrumente cu rată fixă. Pe de altă parte, activele SHY sunt susținute de credința deplină și de creditul guvernului american. (Pentru mai multe informații, consultați: Top 4 ETF-uri Treasurys .)

iShares ETF pe termen scurt obligațiuni corporative (IGSB)

La fel ca SHY, iShares ETF pe termen scurt Bond Corporate este, de asemenea, fondat în instrumente cu rată fixă, cu scadențe cuprinse între un an și trei ani. În timp ce SHY se concentrează pe Trezoreria SUA, IGSB este alcătuit în principal din titluri corporative. Acest lucru înseamnă că, deși valoarea acesteia scade și atunci când ratele cresc, precum SHY, tinde să dețină active care plătesc rate mai mari. IGSB a fost în trecut iShares 1-3 Year Credit Obligație ETF (CSJ), care s-a concentrat pe obligațiuni cu scadențe de până la trei ani. Acum, fondul urmărește ICE BofAML 1-5 ani, indicele corporativ al SUA, care permite obligațiuni cu scadențe de până la cinci ani, conform Strategiei ETF.

ETF (IFRS) Obligatorie pentru rata flotantă iShares

Un al treilea ETF iShares, ETF (Floating Rate Bond ETF), se alătură SHY și IGSB pe lista de produse stabile. Cu 10 miliarde de dolari în titluri cu rată variabilă, emise în principal de corporații și cu o scadență medie de aproximativ doi ani, FLOT vede, de obicei, creșterea valorii sale odată cu ratele. De asemenea, se bucură de o lichiditate ridicată. (Vedeți și: Este timpul să cumpărați obligațiuni cu rată variabilă? )

Portofoliu SPDR ETF Obligații corporative pe termen scurt (SPSB)

Portofoliul SPDR de la State Street, obligațiuni corporative pe termen scurt ETF (SPSB) deține obligațiuni corporative cu scadență între un an și trei ani, precum CSJ. Cu toate acestea, fără obligațiuni garantate de guvern în coșul său de 4 miliarde de dolari, SPSB se bucură, în general, de randamente mai mari decât rivalul său. Partea de față este că SPSB este, de asemenea, ceva mai volatil decât celelalte ETF-uri din această listă.

Poate că cea mai bună abordare pentru investitorii care doresc să se protejeze de piețele dure investind în aceste ETF-uri este să le combini. Înainte de rebrandingul CSJ către IGSB, Forbes a constatat că un mix de 65% FLOT, 10% SHY, 15% CSJ și 10% SPSB a adus cea mai bună combinație de volatilitate, rentabilitate ridicată și scăderi reduse pentru o perioadă de aproximativ șapte ani. . Din fericire pentru investitorii care doresc să evadeze nebunia pe piață, reducerile și volatilitatea au fost minime cu această alocare. În același timp, deși rentabilitățile au fost moderate (ceea ce este de așteptat, având în vedere obiectivele acestor ETF-uri și ale deținerilor lor), randamentele au fost ridicate pe măsură ce ratele dobânzilor au urcat.

Asta nu înseamnă că acest mix exact al acestor patru ETF-uri va oferi în mod necesar cele mai puternice randamente care vor merge înainte. ar fi neapărat diferit, deoarece CSJ a devenit IGSB. Cu siguranță, dacă ratele dobânzilor cresc, poate fi justificată creșterea proporției de FLOT în mix, de exemplu. Și este crucial ca investitorii să fie conștienți că ETF-urile se pot confrunta și cu probleme de lichiditate. Dacă difuzarea obligațiunilor corporative este eliminată din cauza schimbărilor de piață, oricare dintre aceste ETF-uri care se concentrează asupra acelei zone ar putea întâmpina probleme. (Pentru lectură suplimentară, consultați: ETF-uri obligatorii: o alternativă viabilă .)