Cum sunt impozitate fondurile mutuale în SUA

Dacă dețineți fonduri mutuale care nu se află într-un cont fără taxe, completarea a 1040 poate părea descurajantă. Uneori, există o gamă intimidantă de reguli și calcule pe formulare. Cu toate acestea, așa cum se întâmplă, există o serie de modalități prin care fondurile dvs. reciproce investesc eficient din punct de vedere fiscal.

Fonduri de stoc

În primul rând, este important să observăm că există o diferență între obligațiile fiscale și fondurile de obligațiuni. Fondurile de acțiuni, dacă tranzacționează stocurile componente, sunt impozitate pe câștigurile de capital. De asemenea, emit distribuții, care sunt și impozabile. (Pentru mai multe, consultați: Impozitul pe câștigurile de capital 101. )

Pentru câștigurile de capital, există două rate: pe termen scurt, sau mai puțin de un an, și pe termen lung, pentru activele deținute mai mult de un an. Acesta din urmă este mai mic, maxim 20%. Majoritatea oamenilor plătesc rata de 15% sau zero, deși puțini care dețin fonduri mutuale se află în cea mai mică categorie. Câștigurile pe termen scurt sunt impozitate ca venit obișnuit.

Uneori, fondurile de acțiuni fac distribuții și asta ar putea fi dividende sau pur și simplu câștiguri din vânzările de acțiuni; în primul caz, acestea pot fi impozitate la rata câștigurilor de capital pe termen lung. Distribuțiile fondurilor sunt impozitate dacă banii sunt sau nu rambursați în mai multe acțiuni ale fondului. Și, desigur, există impozite dacă acțiunile fondului sunt vândute în urma unui câștig (sau deduceri dacă există o pierdere). (Pentru mai multe, consultați: Care este diferența dintre câștigurile de capital și veniturile din investiții? )

Fonduri de obligațiuni

Fondurile de obligațiuni sunt puțin diferite. Dobânzile obținute sunt impozitate ca venit obișnuit. Există însă și câteva riduri în funcție de tipul de fonduri de obligațiuni pe care le cumpărați. De exemplu, există fonduri de obligațiuni municipale scutite de impozite, dar, în general, scutirea de impozit se aplică numai dacă locuiți în același stat în care au fost emise obligațiunile. În cele mai multe cazuri, fondurile de obligațiuni municipale nu sunt impozabile la nivel federal, în timp ce federale datoria (de exemplu, un fond de trezorerie) va fi scutită de impozitul pe venit, dar tot impozabilă la nivel federal.

Fonduri internaționale

Aceasta ne duce la a treia categorie de fonduri: internațional. Uneori, fondurile internaționale nu sunt impozitate, din cauza creditului fiscal străin. Pentru a evita impozitarea persoanelor de două ori, Serviciul de venituri interne (IRS) permite creditele pentru impozitele străine plătite deja. Acest lucru le poate face un bun diversificator și o acoperire fiscală. (Pentru mai multe, consultați: Înțelegerea impozitării investițiilor străine )

Cu toate acestea, plătește să analizezi cu atenție ce țări acoperă fondurile. „Dacă țara respectivă nu are un tratat fiscal [cu Statele Unite], puteți fi impozitate de două ori”, a spus Allan Roth, fondatorul firmei de consultanță pentru investiții și planificare financiară Wealth Logic.

Eficiența fiscală

Chiar dacă regulile fiscale se pot complica pentru fonduri, există încă modalități de maximizare a eficienței fiscale, a spus Roth. În primul rând, minimizați tranzacționarea. Un fond care tranzacționează foarte mult va suporta mai multe taxe, perioadă. Un alt lucru este să vă gândiți la „învelișul” în care se află fondurile - planul dvs. 401 (k) amânat de taxe sau un cont impozabil la brokerul local sau la consilierul financiar. (Pentru mai multe, consultați: Economii la pensie: Amânat de impozit sau scutite de impozite?

Roth sugerează plasarea fondurilor de obligațiuni într-un cont individual de pensie 401 (k) sau IRA, de exemplu, păstrând fondurile de acțiuni într-un cont impozabil. Motivul este că distribuțiile fondurilor de obligațiuni sunt impozitate cu orice rată se aplică veniturilor dvs., ceea ce înseamnă că în fiecare an va fi o lovitură fiscală. Asta se adaugă în timp. De asemenea, nu există nicio garanție că fondurile de acțiuni vor depăși fondurile de obligațiuni (sau invers) sau că ratele dobânzilor vor rămâne la fel de scăzute, așa că cel mai simplu este să amâne impozitele până când retrageți banii, a spus Roth.

Între timp, fondurile de acțiuni sunt impozitate la rata câștigurilor de capital, care o mare parte a timpului este mai mică decât rata venitului obișnuit. Asta înseamnă că este de fapt mai bine să plătiți rata mai mică în fiecare an, decât rata mai mare pe veniturile din vânzarea acțiunilor fondului.

Pentru a minimiza în continuare impozitele, Roth a adăugat că cel mai bun pariu este un fond index. Există puține tranzacții cu fonduri index, ceea ce înseamnă că numărul de „evenimente” impozabile este mai mic. Dividendele vor fi impozitate la o rată mai mică decât venitul obișnuit, astfel încât impozitele să scoată mai puțin mușcat din randamente.

În ceea ce privește fondurile internaționale, se aplică raționamente similare: mergeți cu fonduri index și rămâneți cu cele care au țări cu tratate fiscale în măsura în care acest lucru este posibil.

Un tip de fond de indici este un fond tranzacționat prin schimb valutar (ETF). Teoria, a spus Roth, este că acestea sunt mai eficiente din punct de vedere fiscal, deoarece un ETF care se reechilibrează sau altele asemenea nu va trebui să plătească aceleași taxe ca un fond mutual. În practică, administratorii de fonduri vor vinde aproape întotdeauna stocurile cu cele mai mari costuri, ceea ce înseamnă că vor descărca lucrurile care pierd bani sau vor face mai puțini bani și vor plăti mai puțin în câștig de capital. (Pentru mai multe, consultați: Ce determină baza dvs. de costuri? )

Cel mai mare ETF, SPDR S&P 500 ETF (SPY) are un raport de cheltuieli brute de 0, 1098% și urmează S&P 500. Fondul Vanguard S&P 500 (VFINX) percepe 0, 17%. Această diferență este destul de mică, așa că, în unele cazuri, alegerea poate să conteze puțin.

Linia de jos

Investiția eficientă din punct de vedere fiscal poate implica un pic de jonglerie în ce tip de cont puneți fonduri, dar, odată făcut, merită bine. (Pentru mai multe, consultați: Când se vinde un fond mutual .)