Gestionarea activelor
Managementul activelor este direcția către întregul sau o parte din portofoliul unui client de către o instituție de servicii financiare, de obicei o bancă de investiții sau o persoană fizică. Instituțiile oferă servicii de investiții împreună cu o gamă largă de oferte tradiționale și alternative de produse care ar putea să nu fie disponibile pentru investitorul mediu.
01:43Gestionarea activelor
Înțelegerea gestionării activelor
Managementul activelor se referă la gestionarea investițiilor în numele altora. Procesul are în esență un dublu mandat - aprecierea activelor unui client în timp, atenuând riscul. Există valori minime de investiții, ceea ce înseamnă că acest serviciu este în general disponibil pentru persoane fizice, entități guvernamentale, corporații și intermediari financiari cu valoare mare.
Rolul unui manager de active constă în a determina ce investiții trebuie să facă sau să evite, care vor crește portofoliul unui client. Cercetări riguroase sunt efectuate folosind atât instrumente macro, cât și microanalitice. Aceasta include analiza statistică a tendințelor prevalente ale pieței, interviuri cu oficialii companiei și orice altceva care ar ajuta la atingerea obiectivului declarat de apreciere a activelor clientului. Cel mai frecvent, consilierul va investi în produse precum capitaluri proprii, venituri fixe, imobiliare, mărfuri, investiții alternative și fonduri mutuale.
Conturile deținute de instituțiile financiare includ adesea privilegii de scriere a cecurilor, carduri de credit, carduri de debit, împrumuturi în marjă, extragerea automată a soldurilor în numerar într-un fond de piață monetară și servicii de brokeraj.
Atunci când persoanele fizice depun bani în cont, acesta este de obicei plasat într-un fond de piață monetară care oferă un randament mai mare care poate fi găsit în conturile de economii și verificare obișnuite. Posesorii de cont pot alege între fondurile federale de asigurări de depozite (FDIC) și fondurile non-FDIC. Beneficiul adăugat pentru deținătorii de conturi este același lucru al băncilor și nevoile de investiții pot fi asigurate de aceeași instituție, mai degrabă decât să aibă un cont de brokeraj și opțiuni bancare separate.
Aceste tipuri de conturi au rezultat din adoptarea Legii Gramm-Leach-Bliley din 1999, care a înlocuit Glass-Steagall Act. Legea Glass-Steagall din 1933 a fost creată în timpul Marii Depresiuni și nu a permis instituțiilor financiare să ofere atât servicii bancare, cât și servicii de securitate.
Cheie de luat cu cheie
- Managementul activelor se referă la gestionarea investițiilor în numele altora.
- Scopul este creșterea portofoliului unui client în timp, atenuând riscul.
- Gestionarea activelor este un serviciu oferit de instituțiile financiare care furnizează persoane fizice, entități guvernamentale, corporații și intermediari financiari cu valoare mare netă.
Exemplu al unei instituții de gestionare a activelor
Merrill Lynch oferă un Cont de gestiune a numerarului (CMA) pentru a satisface nevoile clienților care doresc să urmărească opțiuni bancare și de investiții cu un singur vehicul, sub un singur acoperiș. Contul oferă investitorilor acces la un consilier financiar personal. Acest consilier oferă consultanță și o serie de opțiuni de investiții care includ oferte publice inițiale (IPO) la care Merrill Lynch poate participa, precum și tranzacții în valută.
Ratele dobânzilor pentru depozitele în numerar sunt clasificate. Conturile de depozit pot fi legate între ele, astfel încât toate fondurile eligibile să fie agregate pentru a primi rata corespunzătoare. Valorile mobiliare deținute în cont se încadrează sub umbrela protectoare a Securities Investor Protection Corporation (SIPC). SIPC nu protejează activele investitorilor de riscul inerent, ci protejează mai degrabă aceste active de eșecul financiar al firmei de brokeraj.
Împreună cu serviciile tipice de scriere a cecurilor, contul oferă acces la nivel mondial la casele automate (ATM) ale Bank of America fără taxe de tranzacție. Sunt disponibile servicii de plată, transferuri de fonduri și transferuri bancare. Aplicația MyMerrill permite utilizatorilor să acceseze contul și să îndeplinească o serie de funcții de bază prin intermediul unui dispozitiv mobil. Conturile cu mai mult de 250.000 USD în active eligibile depistează atât taxa anuală de 125 USD cât și evaluarea de 25 USD aplicate fiecărui sub-cont deținut.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.