Fond sectorial
Un fond sectorial este un fond care investește exclusiv în întreprinderile care își desfășoară activitatea într-o anumită industrie sau sector al economiei. Fondurile sectoriale sunt structurate în mod obișnuit ca fonduri mutuale sau fonduri tranzacționate pe schimburi (FET).
BREAKING DOWN Fund Fund
Fondurile sectoriale permit investitorilor să parieze pe potențialul de apreciere al unei anumite categorii de industrie. Anumite sectoare pot oferi potențial ridicat de creștere datorită catalizatorilor de investiții conduși economic. Investițiile sectoriale pot fi, de asemenea, parte a unei strategii largi de portofoliu, cu anumite sectoare care oferă caracteristici aplicabile pentru alocări specifice de portofoliu.
Un fond sectorial va avea restricții de portofoliu care impun administratorului de portofoliu să aleagă titluri de investiții pentru fondul care se încadrează în obiectivul vizat al fondului. Fondurile sectoriale oferă avantajul diversificării prin participații multiple într-un portofoliu. Cu toate acestea, fondurile sectoriale generale vor avea riscuri idiosincratice care afectează întregul portofoliu datorită expunerii lor vizate de sector.
Unele sectoare și categorii de investiții din fonduri sectoriale pot necesita o diligență mai mare decât altele. Anumite sectoare sunt, de obicei, asociate cu ciclurile pieței. Stocurile ciclice ale consumatorilor, de exemplu, includ companii implicate în activități auto, locuințe, divertisment și retail. Aceste companii și subsectoare de piață se descurcă bine atunci când o economie este în creștere. Stocurile consumatorilor sunt capabile, inclusiv întreprinderile implicate în producția de utilități, alimente, băuturi și articole de uz casnic, care sunt mai stabile prin toate tipurile de cicluri ale pieței.
În general, o modalitate de a urmări riscurile și volatilitatea unui sector este urmarea beta. În perioada 2014 - 2017, sectorul tehnologic S&P a raportat una dintre cele mai mari bete din sectorul GICS la 1, 08, iar sectorul utilităților una dintre cele mai mici praguri la 0, 11. Sectorul tehnologic a raportat un randament total anualizat de trei ani de 17, 66% în perioada 2014-2017, învingând indicele S&P 500 de 11, 34%. Randamentul sectorului utilităților a fost de 7, 33%, chiar sub rentabilitatea Indexului, așa cum era de așteptat de beta-ul său mai mic.
Investiții din fonduri sectoriale
În unele cazuri, un investitor poate dori să investească într-un fond pasiv care replică investițiile unui anumit sector pentru a profita de aprecierile preconizate de la acel sector. Seria SPDR de la State Street Global Advisors oferă investitorilor ETF-uri individuale care urmăresc exploatațiile din zece sectoare cuprinzând în întregime indicele S&P 500.
De asemenea, investitorii pot căuta fonduri din sectorul activ pentru câștiguri potențiale dintr-un sector cu perspective mari de creștere. Web x.0 ETF (ARKW) este un exemplu de fond activ care investește în principal în sectorul tehnologiei. Acest fond se concentrează pe tehnologia bazată pe internet, cu investiții în cloud computing, comerț electronic și companii de social media. Începând cu 2 ianuarie 2018, ARKW a avut un profit de un an de 58, 35%.
Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.