Aversul riscului

tranzacționarea algoritmică : Aversul riscului
Ce este riscul invers?

Termenul de risc invers se referă la investitorii care, atunci când se confruntă cu două investiții cu un randament preconizat similar, preferă opțiunea cu risc mai mic. Aversul riscului poate fi contrastat cu căutarea riscului.

01:03

Aversul riscului

Cum funcționează investitorii cu risc advers

Termenul neutru de risc este utilizat pentru a descrie atitudinea unei persoane care poate evalua alternativele de investiții. Dacă individul se concentrează exclusiv pe câștigurile potențiale, indiferent de risc, se spune că acea persoană este neutră în ceea ce privește riscul. Un astfel de comportament, pentru a evalua recompensele fără a crede că ar risca, poate părea în mod inerent riscant.

Un investitor cu riscuri riscante nu ar lua în considerare alegerea de a risca o pierdere de 1.000 de dolari, cu posibilitatea de a câștiga 50 USD pentru a reprezenta același risc ca o alegere de a risca doar 100 USD pentru a obține același câștig de 50 de dolari. Cu toate acestea, cineva care este neutru de risc ar face. Având în vedere două oportunități de investiții, investitorul neutru de risc privește doar câștigurile potențiale ale fiecărei investiții și ignoră riscul potențial de dezavantaj.

Pe de altă parte, un investitor neperformant asupra riscului nu îi place riscul și, astfel, rămâne departe de stocurile sau investițiile cu risc ridicat și este pregătit să renunțe la rate mai mari de rentabilitate. Investitorii care caută investiții „mai sigure” investesc de obicei în conturi de economii, obligațiuni, stocuri de creștere a dividendelor și certificate de depozit (CD-uri).

O persoană aversă față de risc are o toleranță redusă la risc sau o aversiune la risc ridicat. Acești investitori conservatori sunt dispuși să accepte volatilitatea mică sau inexistentă în portofoliile lor de investiții. Adesea, pensionarii care au petrecut zeci de ani construind un ou de cuib nu doresc să permită orice tip de risc pentru mandantul lor. Un investitor conservator vizează vehicule garantate și foarte lichide.

Cheie de luat cu cheie

  • Persoanele care defavorizează riscul se îndepărtează de risc și preferă investițiile cu volatilitate redusă.
  • Aversiunea față de risc înseamnă că investitorii vor tinde să achiziționeze active sigure precum obligațiuni și CD-uri de înaltă cotă.
  • Indivizii care defavorizează riscurile urmăresc păstrarea capitalului în ceea ce privește creșterea, ceea ce poate fi în realitate dăunător pentru cei mai tineri.

Strategii de investiții pentru aversul riscului

Cont de economii

Depunerea de bani într-un cont de economii cu randament ridicat la o bancă sau uniune de credit oferă un randament stabil, fără aproape niciun risc de investiții. Investitorii aversa riscului pot asigura asigurarea că agențiile guvernamentale, cum ar fi Federal Depoasarea asigurărilor (FDIC) și Administrația Națională a Credit Credit (NCUA), asigură parțial fondurile deținute în conturile de economii.

Dezavantajul de a păstra bani într-un cont de economii este returnarea; majoritatea conturilor de economii cu randament ridicat oferă un randament mai mic decât majoritatea altor investiții. De asemenea, investitorii sunt supuși riscului de dobândă. De exemplu, dacă ratele dobânzilor scad, investitorii primesc o dobândă mai mică la economiile lor.

Obligațiuni

Investitorii aversați riscurilor pot dori să investească în obligațiuni corporative sau municipale. Aceste instrumente de datorie plătesc un dividend constant investitorilor. Obligațiile corporative sunt emise de companii înființate, în timp ce obligațiunile municipale sunt emise de către guvernele locale sau de stat. Investitorii cu risc pentru riscuri pot avea o preferință pentru obligațiunile municipale, deoarece au o stabilitate financiară mai mare decât obligațiunile corporative.

Cu toate acestea, obligațiunile corporative sunt încă mai sigure decât investițiile în acțiuni comune, deoarece chiar dacă societatea emitentă devine insolvabilă, investitorii de obligațiuni primesc prima plată a banilor rămășiți după creditorii companiei. Obligațiunile municipale pot oferi, de asemenea, randamente superioare investițiilor cu risc similar, deoarece sunt scutite de impozitele federale și de stat.

Stocuri de creștere a dividendelor

Stocurile de creștere a dividendelor apelează la investitorii aversa riscului, deoarece, chiar dacă prețul unei acțiuni scade, plățile de dividende previzibile ajută la compensarea pierderilor. Companiile care își măresc dividendul anual în fiecare an, de obicei, nu arată aceeași volatilitate ca și stocurile achiziționate pentru aprecierea capitalului.

Stocurile din sectoarele defensive, cum ar fi utilitățile și elementele de consum, prezintă de obicei o creștere continuă a dividendelor, deoarece aceste companii pot câștiga în mod constant bani în majoritatea mediilor economice. De asemenea, investitorii pot avea opțiunea de a reinvesti dividende pentru a cumpăra mai multe acțiuni.

Certificate de depozit

Investitorii care nu au nevoie să-și acceseze banii imediat ar putea să îi plaseze într-un certificat de depozit. În mod obișnuit, CD-urile returnează puțin mai mult decât conturile de economii, pentru a primi dobânzi mai mari, investitorii trebuie să își închidă banii pe perioade mai lungi și li se poate percepe o taxă de retragere dacă doresc să iasă devreme. De exemplu, un CD de cinci ani poate câștiga 2%, în timp ce un CD de un an poate oferi o dobândă de 0, 75%.

CD-urile sunt utile în special pentru investitorii aversați riscurilor care încearcă să diversifice partea de numerar a portofoliului.

Compararea conturilor de investiții Denumirea furnizorului Descrierea divulgatorului de publicitate × Ofertele care apar în acest tabel provin din parteneriate de la care Investopedia primește compensații.

Termeni înrudiți

Risc Definiție neutră Riscul neutru este o mentalitate în care un investitor este indiferent de riscuri atunci când ia o decizie de investiție. mai multe Investiții pe termen scurt Investițiile pe termen scurt sunt active lichide concepute pentru a oferi un port sigur pentru numerar, în timp ce așteaptă implementarea viitoare în oportunități de rentabilitate mai mare. mai mult Beneficiile și riscurile produselor cu venituri fixe Venitul fix este un tip de garanție care plătește investitorilor plăți cu dobânzi fixe până la data scadenței. La scadență, investitorilor li se rambursează suma principală pe care au investit-o. mai mult Compararea depozitului la termen sau certificatele ratelor de depozit între bănci Un depozit la termen este un cont de depozit bancar purtător de dobândă care are o dată de scadență specificată, cum ar fi un certificat de depozit (CD). mai mult Contract de investiții garantat - Garanțiile GIC Plățile de dobândă ale proprietarului Un contract de investiții garantat (GIC) garantează proprietarului o rată specifică de rentabilitate de la o companie de asigurări în schimbul deținerii unui depozit pentru o perioadă convenită. mai mult Riscul asumă mai multe forme, dar este clasificat în general ca șansa ca un rezultat sau un randament real al investiției să difere de rezultatul scontat sau de rentabilitate. mai multe link-uri partenere
Recomandat
Lasă Un Comentariu